算力动态
- 算力租赁价格平稳。
- 阿里发布开源代码模型 Qwen3-Coder,参数量达 4800 亿,支持 358 种编程语言,在代理式编码等方面成为开源模型 SOTA。
- 阿里同时发布 Qwen3-2507 模型,在多项基准测试中表现优异。
AI 应用动态
- Kimi 聊天机器人周平均停留时长环比增长 65.38%。
- 钛动科技发布全球首个营销 Agent Navos,服务涵盖出海营销全链路,具备 AI 爆款复刻、批量混剪等技能。
AI 融资动向
- AI 编程平台 Lovable 完成 2 亿美元 A 轮融资,估值达 18 亿美元, ARR 达 400 万美元。
投资建议
- 坚定看好海外算力,高 ROI 验证算力逻辑闭环,产业爆发趋势明确。
- 中长期建议关注嘉和美康、科大讯飞、寒武纪、鼎通科技、亿道信息、迈信林、泓淋电力、唯科科技等。
风险提示
- AI 底层技术迭代速度不及预期。
- 政策监管及版权风险。
- AI 应用落地效果不及预期。
- 推荐公司业绩不及预期风险。