基于人力资源视角之垂直行业发展动向观察2024-07月刊

作为一家深耕餐饮、零售、物流、智能制造等行业，提供岗位外包、业务外包、招聘流程外包、劳动力管理、商保风控、企业咨询及培训一体化服务、全球数字化人力资源服务的人力资源数字化服务商，为了更好地服务行业客户，金柚网一直在对客户所在的垂直行业进行持续地跟踪与观察。本报告就垂直行业的投融资动向、政策动向、标杆企业国内外发展动向、行业典型事件，以人力资源视角进行深度解读分析，以供行业客户参考。 前言 金柚网研究院5.行业篇-其他行业关注-同仁堂医养与第三方人力资源公司合作多点执业医师的管理，且有劳务派遣需求-信息技术服务商新视云需在客户项目现场提供相应技术服务，2022年超20%的员工社保公积金借助第三方人力资源企业代缴6.出海篇-出海动向关注-综合家庭护理品牌圣贝拉与第三方人力资源合作育婴师的招聘和管理，拟加大海外拓展力度-本月有出海动向的企业汇总7.企业篇-赛尔通信-赛尔通信：属地化服务模式，在27个省级区域开展业务-技术服务人员是核心用工，劳务派遣需求稳定-2022年社保代缴人员占总用工的比重超20% 1.政策解读篇-推进中国式现代化的决定发布，涵盖就业、社保、养老等多方面2.行业篇-人力资源服务行业-北森继续深耕大客户需求，在2025年财年将全面支撑中企出海3.行业篇-餐饮零售行业-投融资动向-香水巨头颖通控股向港交所递交招股书，销售及营销活动场景存在劳务外包需求4.行业篇-智能制造行业-投融资动向-导热材料研产销供应商苏州天脉2023年劳务外包采购金额超2千万元-隆基绿能拟投资32亿元在陕西省西咸新区建设光伏电池项目 CONTENTS 政策解读篇-推进中国式现代化的决定发布，涵盖就业、社保、养老等多方面/01 金柚网研究院推进中国式现代化的决定发布，涵盖就业、社保、养老等多方面数据来源：中华人民共和国中央人民政府，金柚网研究院整理《中共中央关于进一步全面深化改革推进中国式现代化的决定》中健全保障和改善民生制度体系部分的相关内容完善收入分配制度构建初次分配、再分配、第三次分配协调配套的制度体系，完善劳动者工资决定、合理增长、支付保障机制等。完善就业优先政策健全高质量充分就业促进机制，完善就业公共服务体系，着力解决结构性就业矛盾。从终身职业技能培训制度、优化创业促进就业政策环境、畅通社会流动渠道、加强劳动者权益保障等多方面进行指导。健全社会保障体系健全灵活就业人员、农民工、新就业形态人员社保制度，扩大失业、工伤、生育保险覆盖面，全面取消在就业地参保户籍限制，完善社保关系转移接续政策。加快发展多层次多支柱养老保险体系，扩大年金制度覆盖范围，推行个人养老金制度等。深化医药卫生体制改革包括健全公共卫生体系、强化基层医疗卫生服务等各方面予以政策指引。健全人口发展支持和服务体系应对人口老龄化、少子化为重点，包括推动建设生育友好型社会，加强普惠育幼服务体系建设，发展银发经济等。✓2024年7月18日，中国共产党第二十届中央委员会第三次全体会议通过《中共中央关于进一步全面深化改革推进中国式现代化的决定》，共包括15个部分60条内容，共计提出300多项重要改革举措，涵盖教育、科研、收入、就业、社保、住房、医疗、生育、养老等多个方面。✓在健全保障和改善民生制度体系部分全面的阐述了对于就业、社保、人口发展等的政策指引。国家支持和规范发展新就业形态，举措上有助于促进人才的流动。此外，老龄化和少子化也将带来养老、托育产业的进一步发展。 行业篇-人力资源服务行业-北森继续深耕大客户需求，在2025年财年将全面支撑中企出海/02 金柚网研究院北森继续深耕大客户需求，在2025年财年将全面支撑中企出海数据来源：北森2024财年年报，金柚网研究院整理北森2024财年分业务营收结构➢截至2024年3月31日，总营收达8.55亿元，其中云端HCM解决方案占比74%；➢报告期继续服务中大型企业客户，截至2024年3月31日，Core HCM和绩效产品万人以上客户数量已超过100家；➢开始迈进劳动力管理领域，聚焦万人级制造与连锁行业的复杂需求；➢在2024年9月底前，其产品将在多语言、多时区、多币种、出海合规等方面做场景化能力设计，全面支持中企在海外机构的人才招聘、人员管理、考勤管理、薪酬管理、绩效管理、学习管理等线上化应用。 行业篇-餐饮零售行业-投融资动向-香水巨头颖通控股向港交所递交招股书，销售及营销活动场景存在劳务外包需求/03 金柚网研究院7月份月份餐饮零售赛道投融资数据来源：IT桔子、金柚网研究院整理餐饮零售赛道2024年7月共计完成14次融资，其中餐饮赛道5次，零售9次。餐饮赛道在7月融资金额最高的是沙拉食刻完成的5000万A+轮融资。零售赛道融资次数最多的是跨境电商和电商解决方案赛道各自完成的3次融资，融资金额最高的是跨境电商赛道的域呈关免国际完成的8000万元天使轮融资。七月份餐饮零售赛道融资金额Top5企业明细所属板块时间企业名称子行业餐饮板块本月合计5次2024-07-06潜龙咖啡咖啡2024-07-15本社生鲜餐饮服务商2024-07-16沙拉食刻餐饮服务商2024-07-24十皇子炒饭中式快餐2024-07-24田佰忆餐饮新茶饮零售板块本月合计9次2024-07-02域呈关免国际跨境电商2024-07-09卡谷电商跨境电商2024-07-11新生珠宝珠宝首饰2024-07-11起川科技电商解决方案2024-07-22虞姬农业食品饮料 9轮次金额（人民币）投资人天使轮千万级未透露天使轮千万级未透露A+轮5000万梅花创投天使轮数百万未透露天使轮1000万华鹏控股天使轮8000万未透露种子轮数千万未透露A轮2000万中经金控Pre-A轮1000万新锦成集团B轮5000万复兴资本 金柚网研究院颖通控股：香水、护肤品、彩妆等品类的品牌管理公司数据来源：颖通控股招股书，金柚网研究院整理。CRM：客户关系管理，是一种消费者管理系统，利用技术追踪、分析及增强与客户在各种触点的互动。✓中国内地、香港及澳门香水市场上最大的品牌管理公司，管理包括香水、彩妆、护肤品、眼镜及家居香氛等在内的多样化的标志性品牌组合。✓商业模式涵盖整个业务流程，包括品牌及产品的战略选择、市场准入和扩张计划的制定、产品采购、库存管理、物流、仓储、营销、销售、分销以及CRM（其中的仓储、运输、营销等外包给第三方）。截至2022年、2023年和2024年3月31日止的年度，颖通控股分别管理47个、49个和59个品牌。颖通控股业务模式 10 金柚网研究院直销渠道是核心营收来源，其中的自营渠道营收占比有小幅提升截至2022年3月31日止的年度（亿元）截至2023年3月31日止的年度（亿元）截至2024年3月31日止的年度（亿元）直销渠道11.6769.7%11.0064.7%12.9269.3%零售商渠道7.8546.9%7.6144.8%8.4545.3%线上零售商3.7222.2%3.5621.0%3.2817.6%线下零售商4.1324.7%4.0523.8%5.1727.7%自营渠道3.8322.8%3.3919.9%4.4724.0%网店1.6710.0%1.247.3%1.266.8%线下专柜/门店2.1512.9%2.1512.6%3.2117.2%分销渠道4.7028.1%5.6733.4%5.6030.1%线上分销商2.5615.3%2.5515.0%2.1611.6%线下分销商2.1412.8%3.1218.4%3.4418.5%其他0.382.2%0.321.9%0.110.6%合计16.75100%16.99100%18.64100%数据来源：颖通控股招股书，金柚网研究院整理颖通控股2022-2024年截至3月31日止年度分渠道营收及占比（亿元/%） 金柚网研究院香水是核心营收产品，其他品类的营收占比在小幅提升15.015.015.20.70.91.10.60.71.90.40.30.12022年2023年2024年颖通控股2021-2024年截至3月31日年度的收入分产品品类构成情况（亿元）香水护肤品彩妆眼镜其他数据来源：颖通控股招股书，金柚网研究院整理✓香水作为核心营收品类，2022-2023年截至3月31日止年度的营收占比分别为89.3%、88.5%和81.7%，呈现下降趋势。而其他三类产品的营收占比则在不断上升，其中的彩妆营收增长较快，同期的营收占比分别为3.9%、4%和10.4%。 12 金柚网研究院销售人员是核心用工，员工中有约28%位于境外数据来源：颖通控股招股书，金柚网研究院整理✓截至2024年7月11日，公司拥有1184名雇员，其中有852名雇员位于中国内地，其余的332名雇员位于香港及澳门。✓全部自有员工中，销售人员占比61.6%。729人，61.6%144人，12.2%118人，10.0%84人，7.0%76人，6.4%33人，2.8%颖通控股截至2023年6月30日的员工结构（人/%）销售管理及行政供应链品牌国际营销技术 金柚网研究院销售及营销费用中包含向第三方公司支付的外包劳工费用4042.52451.13149.92022年2023年2024年颖通控股2022-2024年截至3月31日止年度销售及营销费用中的外包劳工费用（万元）数据来源：颖通控股招股书，金柚网研究院整理注：图表中数据为销售及营销费用中的其他项，因该部分内容主要包括向第三方外包劳工的付款，故标题显示为外包劳工费用。✓公司招股书中尚未直接透露外部用工需求，但销售及营销费用中的“其他”一项主要包括就销售及营销活动向为公司提供外包劳工第三方公司的付款，结合公司的业务属性，猜测该部分内容为促销活动产生的临时性用工外包费用。✓该部分费用在截至2023年3月31日年度有所下降，可能与2022年疫情封控政策影响线下营销活动有关。 金柚网研究院未来四年拟新开110家拾氛气盒门店和100家自营线下门店/专柜102040402025年2026年2027年2028年颖通控股2025-2028年截至3月31日年度拟新开设的拾氛气盒门店数量（家）数据来源：颖通控股招股书，金柚网研究院整理✓公司将主要于中国一线、新一线及二线城市开设新自营线下拾氛气盒（自营零售商品牌，涵盖线上门店和线下销售渠道）门店。✓计划开设新自营线下门店及专柜作为网络扩张策略的一部分，未来四年拟在中国内地的一线、新一线及二线城市、香港及澳门开设约100家新自营线下门店/专柜。 15 行业篇-智能制造行业-投融资动向-导热材料研产销供应商苏州天脉2023年劳务外包采购金额超2千万元-隆基绿能拟投资32亿元在陕西省西咸新区建设光伏电池项目/04 金柚网研究院六月份智能制造赛道投融资2024年7月，智能制造领域一共完成93次融资，本月融资次数最高的是集成电路赛道完成的21次融资，其次是机器人赛道完成的16次融资。智能制造行业本月融资金额最高的是芯驰科技、正力新能、深蓝航天各自完成的10亿元人民币融资（因数亿具体数额不详无法比较，故最高金额对比仅考虑有具体数额的企业）。七月份智能制造赛道融资金额Top10的企业明细数据来源：IT桔子、金柚网研究院整理时间企业名称子行业轮次金额（人民币）2024-07-05沃兰特航空航空航天A+轮1亿2024-07-14芯驰科技集成电路战略投资10亿2024-07-15弥费科技集成电路C轮1亿2024-07-17两航金属材料航空航天A轮1.5亿2024-07-17元鼎智能机器人B轮6000万（美元）2024-07-18小雨智造机器人种子轮1亿2024-07-22橡鹿科技机器人战略投资2亿2024-07-23亨通高压海缆通信制造战略投资5.6亿2024-07-30正力新能新能源B轮10亿2024-07-31深蓝航天航空航天B+轮10亿 17投资人君联资本亦庄国投，京国瑞投资大众聚鼎，璟侑投资深创投复星锐正资本，XVC创投，招银国际，蜂巧资本小米集团，智源人工智能，王田苗京东国发创投，信达资本，宝钢股份，国网英大，珠海丰澳投资新中源创投新投集团 金柚网研究