一、指数走势
2025年6月30日，主要股指期货及现货指数均呈现上涨态势。上证综指涨0.59%，收于3444.43点；深成指涨0.83%，收于10465.12点；中证1000指数涨1.26%，收于6356.18点；中证500指数涨0.88%，收于5915.39点；沪深300指数涨0.37%，收于3936.08点；上证50指数涨0.16%，收于2711.99点。
二、板块涨跌对指数影响
各指数上涨主要受电子、国防军工、计算机等板块的拉动。具体而言：
- 中证1000指数上涨79.24点，电子、国防军工、计算机板块贡献显著；
- 中证500指数上涨51.66点，国防军工、电子、传媒板块贡献显著；
- 沪深300指数上涨14.32点，电子、电力设备、国防军工板块贡献显著；
- 上证50指数上涨4.42点，电子、医药生物、国防军工板块拉动明显，有色金属、银行板块拖累。
三、股指期货基差及基差折算年化开仓成本
各主力合约基差持续负值，其中IM03基差为-356.0点，IC03基差为-247.16点，IF03基差为-75.15点，IH03基差为-23.5点。对应的开仓成本均较高，例如IM对冲开仓成本最高达674.62%。
四、股指期货换月点数差及其折算年化成本
换月点数差及年化成本数据显示，IM、IC、IF、IH各合约换月成本差异较大，例如IM00-03换月年化成本区间为-105.67%至-190.33%，IC00-03换月年化成本区间为-63.88%至-114.97%。高频数据显示点数差波动，但整体成本仍较高。
