开市客 2024年度报告

Costco 401(k) Retirement Plan

核心观点： 该计划为 Costco 雇员提供Defined Contribution 养老金计划，包括 401(k) 现金或递延安排。员工可按一定比例（1%-50%）进行薪酬递延投资，公司则根据员工服务年限和雇佣类型提供匹配或额外贡献。

关键数据：

• 2024 年底净资产： 4.10 亿美元
• 2024 年净投资收益： 8.78 亿美元
• 2024 年员工贡献： 1.14 亿美元
• 2024 年雇主贡献： 1.88 亿美元
• 2024 年投资组合构成：
  • 投资于 Costco 股票、共同基金和交易所交易股票的资产占 38.03 亿美元。
  • 投资于完全受益响应投资合同 (FBRIC) 的资产占 1.80 亿美元。
• 员工贷款： 5.87 亿美元，利率 4.25%-10.50%，最晚到期日为 2039 年 12 月 31 日。

研究结论： 该计划为员工提供了良好的养老金储蓄机会，公司慷慨的贡献和多元化的投资选项有助于计划的稳健增长。FBRIC 的使用为员工提供了稳定的回报，但同时也存在一定的信用风险。员工贷款计划为员工提供了灵活的资金周转方式，但需注意利率和还款期限。