易实精密

发言人1 00:00发展助力。发言人1 01:18发言人1 03:06发言人1 04:35发言人1 05:15发言人1 06:09 第四，产业链齐全优势公司对汽车金属零部件研发制造企配套行业及主要客户，如汽车座椅座舱系统里面新能源汽车传动关键零部件微机电齿轮等产品覆盖面表管。这就是我们通义和的一个竞争优势。第一个是刚才说的交钱的技术优势，而客户资源优势，占地市场地位优势是就是产业链齐全优势。在这个。同时我们这次收购，公司会给通过这次并购对公司整个的基本面产生一个很好的协同效应。这个协同效应体现在几个方面。发言人1 07:13第一个，客户资源共享及市场系统。上市公司以中医和同属于汽车零部件行业下，由维克维为汽车零部件一级、二级供应商。上市公司的主要客户以同意给的主要客户不同。通过本次操作以后，将整合各自的客户资源优势，围绕双方的客户需求，在各自擅长的领域将各自的产品打入到另一方客户去。群体体系入围相应的供应商体系，扩大各自的客户群体。发言人1 07:58第二就是供应链整合及系统。上市公司以同一个在上游原材料为金属为金属件，为金属材料被告整个后增加总体的采购规模，将对公司的采购纳入上市公司的采购管理体系。上市公司在采购管理体系方面优势能够赋能标的公司的采购，管理整个上市公司与标的公司的采购管理体系，优化标的公司采购流程，降低采购成本。发言人1 08:43第三就是技术系统艺术经历主要以精密机加工、精密冲压、深拉伸为主的技术路线来接受成型领域与丰富的经验和技术积累。由于技术与金融行业比较高的门槛，将模具的开发制造与高端金融设备后者加工等等，一直精品在金融方面没有实现。很好的技术突破。通过整通过本次并购要实现精准技术的突破，以及更好的更全面的为现有客户提供精准产品。和模具的服务，金属成型工艺具有一定的技术。新通信金属零件解决方案可以通过机加工冲压、精密冲压等各种技术方案解决。本次完成后本次并购完成后，不断将进一步完善意识精密在金属成型供应链的布局，还将通过上市公司与标的公司之间的技术交流和共享，充分发挥技术协同效应，能够帮助双方客户提供多元化的金属成型系统解决方案。这是我们这次并购的一个协同效应，我就从这几个方面，这个交易的背景以及通信和这个公司的竞争优势，以及通过这次并购以后，协同效应这几个方面来介绍这次被告的一些情况。主持人。发言人2 10:35好，谢谢张总给我们的前期的介绍。我们先现在先请这个会议助理播报一下，各位机构投资者，如果有感兴趣的问题可以举手发言，或者通过微信私发给我，请会议助理播报一下。谢谢。好，我这边就之前也收集过一些投资人的问题，我就先来请教一下张总，咱们这次的这个公告里面披露，本次这个交易的对价是不超过1.6 3亿元。也想请教一下张总，咱们这块儿就是成交价格，当时确定成交价格的依据，主要是怎么判断的？发言人1 11:20好了，我们这次并购总的，所以说总的估值是3.2亿元人民币。当时就是说大概2024年，也最近的审计报告还最终的审计报告还没出来。他营收大概是1.15个亿左右，净利润是2300万左右。随着公司这个业务的发展，25年他我们是当时通过这病，也去依据这种，但是2525年的这个整个的业绩，他是2800万税后净利润。26年他这三实现3200万税后净利润，27年是实现3600万这个税后净利润。这样的话，三年的平均净利润是3200万。我们按照这个9.99倍的这个市场，市盈率，对他进行估值，这样的估值大概是接近3.2个亿，占了51%。 发言人1 12:32我们就花了是1.61.66个亿6亿左右。然后我们也分担一起，我们整个的股权支付也会分三期来来举行。支付码这个在我的公告里也会有啊。这样的话整个交易51%的这个收购51%的股份的你的这个整个的来来在整个的需要过程是这样的。发言人2 13:08不是明白，咱们这次交易的这个市盈率大概是按十倍的这种估值来。发言人1 13:15对对对，我们也参考了这个，市场上汽车零部件行业的一些收购的一些一些，以前收购的一些标的的一些估值水平。我们这个设备的市盈率应该说这是也是是比较比较比比较比较合理，比较符合市场的一些一些收购的一些估值的水平。发言人2 13:42明白，然后就是请教一下张总，咱们并购的这个方式采用的是现金收购的方法。想请教一下，就这块当时为什么考虑的是用现金收购？然后其次就是咱们，这个资金是全都来自于这个自有资金吗？还是说后续会，涉及到借款什么的？发言人1 14:07你当时现在假如发新股收购的话，整个周期也比较长。所以想这个过程当中一些变化也比较多，所以我们当时就采用现金收购的方式。当然我们现金收入的话，肯定会有一部分是大部分是自由资金。但现在整个的并购，整个的政策也比较。比较宽松，要并购贷整个并购贷款也比较方便。政策也比以前有有这个收购价格，本质比例也有提高，也就是60%，现在提高了80%，整个贷款期限也有七年变为七年。因为这一次并购，虽然可能这个金额在现金上金额上也比较大，但是我们这次是分三步支付的。第一期我们支付50%，第二期支付20%，第三期付30%。发言人1 15:06所以这方面说对公司的资金压力也不会太大。因为本身公司目前整个的现金流跟整个的盈利能力都比较好啊。所以说账面上支付这一块前提是不会有太多的问题，也不会影响公司正常业务的发展。这样的话，我们想整个的并购，我们就也就比较顺利，能够顺利的推进顺利的，这个是国际估计审计跟评质量评估这块现在已经进场，估计在一个月左右就可以把审计整个审计评估的结果出来。这样的话我们会双方会签订正式的收购股权全息，这次完成顺利的完成本次收购，加速双方的融合和发展。发言人2 16:03明白，张总您刚刚提到通义和24年的营收和利润的体量，想再请教您一下，他也是是1几年成立的，想请教过去这个历史业绩成长性情况，然后包括业绩承诺可能还是按每年大概十几的这样一个增速。就是想请教一下这家公司过去的这个业绩的成长性和未来的成长性，您是怎么看待的？发言人1 16:32因为通信和前面几年我们看他大概的是这个报表情况。25年我们也把目前也把他们在手的订单给客户，或者新客户的开发情况一些新产品新兴产业的一个技术的情况，我们都进行过比较比较合理的认证，跟跟跟跟跟他们充分的交流，所以说他们的这个意见承诺的意见，我们认为是可以实现是可以实现 的。他们也有非常有信心来来这这这这这几年的后面这三年的发展也是非常有信心，能完成这个预期目标。发言人2 17:24明白，就目前来看的话，通义和这几年的增长主要是来自于哪些方面的客户的订单预期呢？发言人1 17:34他目前几个客户是包括弗吉亚还有上海。发言人1 17:48圣华波汽车以及之间的华润汽车，还有麦格纳红利。他其中福建整个的具体关联企业的话，他24年了，在他营收的比例35%左右。所以整个附件系统这个模具的进出，模具的开发全部是依赖我们通信和来完成的。像今年225年，目前已经订单赛增加了奔驰，包括国内的北京奔驰这个新客户的开发和一个模具跟两个汽车作战系统的几个零件。这样的话今年就可以去增加奔驰这个奔驰这个车型的一些订单。这块订单今年总的，我们通过我们去现场去跟他们的一些合作合同，跟那一些任务确认书这一块的已经说25年可能会达到1500万左右，这一块的毛利率也也也也比较好也比较好，这块的客户肯定会有新的发展。同时公司也跟杭州。杭州几家企业，也我实现了这个产品的校验跟跟一些产品的开发，这块业务在未来会有很大的发展前景。发言人2 19:33明白，领导，就您刚刚提到就是呃这个新增的。请教您一下，就之前通义和的这个毛利率和净利率，这块的水平大概是什么样的情况呢？发言人1 19:52从27年我们初步掌握的情况来看，他的产品的模具产品，因为它在市场的地位跟整个的这个模具的经营开发的能力，它模具产品的毛利率也接近40%，近40%。然后整个的毛利率大概33%左右，这公司整体的毛利率大概33%左右，所以说其他金融产品的毛利率可能接近30%，大概情况是这样的，具体我们就要审计报告出来，我们在呃在在在在先大家再进一步的分析这块的情况，财务情况。发言人2 20:35明白，他就是按您刚刚说的这个2 4224年的这个情况，就他们净利率大概也就15% 16。就和咱们公司的这个净利率水平，其实是基本上是差不多的这样一个水平。发言人1 20:52应该是这样，他他整个的净利率水平，应该跟我们意识机密，现在不多，现在不多，因为它整个的毛利水平是摆在这里，同时在那边管理也挺好的。这是我们整个的我们也看好这块产品跟这块市场的一个也是一个重要的原因之一。发言人2 21:15明白，张总就想再请教您一下咱们这个并购交易的进展的预期。您刚刚提到一个月内可能审计的这个环节就结束了。就是想再请教一下后续的进展，以及什么时候能大概我们今年能定多少的利润和收入。发言人1 21:36 这样的话我们争取在八月底能顺利的完成这次并购。这样的话今年的话就会订单后面四月、九月份、十月份、十月份、12月份四个月的营收跟净利润。发言人2 21:54零是。发言人1 21:54这样的，跟后面四个月的。发言人2 22:00您刚刚提到通义和他在金葱工艺在国内的竞争地位还是比较高的。我想再请教您一下，金葱工艺这一块的话，咱们这块市场的竞争格局如何？国内有其他的公司做这一块吗？发言人1 22:20精通模具的开发这一块，通信格在市场上具有很高的市场地位，他在国内的市场占有率大概30%左右。京东模具这一块，京东产品的他在也在不断的开发有的新的产品跟新的客户，未来这一块的市场竞争相对来说跟其他像抽烟、机加工竞争没那么激烈，所以他也才会有这么高的。其实市场地位跟从他的毛利情况来看，也可以看得出它市场具有一定的竞争性，还有竞争力竞争能力。对的。发言人2 23:08目前国内咱们有这种其他公司做这一块的，有上市公司涉及到这一块的业务。发言人1 23:16也有也有也会有啊。因为这个上市公司经济股份，包括其中材料这个显老科技，是怎么都都都都会这块也在不断的实现一些国产化的一些替代，那这块技术发展也很快。发言人2 23:35那那那就是通义和跟就您刚刚提到的这两两三家竞争对手相比，它的优势主要是体现在哪些方面呢？发言人1 23:45实际上是所以最主要的意思就是模具的开发能力，它是以模具开发为依托验证，然后再兼顾京东产品的开发和不知道这一块的话，他应该说在市场上有这种模具开发能力和产品的开发能力的同时，具备了企业也不是很多。所以我们为什么对创业会比较熟悉呢？也是通过我们刚才我介绍的，通过，因为我们也基于模具的一些，设计了一点点的能力，在模具的最终的制造跟很深的开放能力，我他从一个这方面这是有很强的竞争优势。这样是这样通过这次并购以后，也会弥补一些精力在模具的开发和制造能力方面的这一块短板，充分发挥整个的金属零部件加工成优势，为客户提供更全面的更加系统的一些服务服服务。发言人2 24:58明白，张总，您刚刚提到咱们通过这个通义和这个金葱工艺，可以弥补这个金属成咱们金属成型工艺的这个短板。未来这块，咱们会通过这种技术的全相对完善的公寓布局，切入更高的附加值领域的。这种相对于总成和性能更高的产品。发言人1 25:25 是会的。我们会通过这个技术的协同和供应链的系统，被客户以及客户的系统，都会不断的去切入更高的或者更加市场更加广阔的一些产品上去，不仅是汽车领域，我们就包括新兴的领域，我们也会不断去开发。因为青铜工艺的时候，为我们提为我们更好的开发新兴产业的这些产品提供了一些技术保障和监督方面的要求。这样的话，我们就更加有信心在未来的新兴产业方面进行提前进行布局，为其打造更加更加强有力的竞争能力。发言人2 26:18明白，您刚刚也提到，咱们可能后续也会往这个气人的方向拓展。这个是您刚刚提到的这一块，进展如何？发言人1 26:30预计面我们在去年我们就公司成了一个对未来西部未来事业部。这个部门是有啊技术、质量包括我们采购销售这些部门来来来组成。我们从这个部门主要的目的就是说面对未来新兴产业，尤其刚说的人力机器人或者是提供经济上面金属零部件的研发。我们希望这个部门大家齐心协力，共同攻克一些技术的一些难关，为我们