Onfolio Holdings Inc. 2025年季度报告

OFOLIO控股有限公司 请通过勾选标记表明注册人在前12个月内（或根据注册人须提交此类文件的要求的较短期间内）是否已按照S-T规则第405条（本章节第232.405节）提交了所需提交的每一份交互式数据文件。是 ☒ 否 ☐ 请用勾号标明注册人是大型加速报告人、加速报告人、非加速报告人、小型报告公司还是新兴增长公司。参见《证券交易所法案》第12b-2规则中“大型加速报告人”、“加速报告人”、“小型报告公司”和“新兴增长公司”的定义。 如果是一家新兴增长公司，请勾选是否已选择不使用根据《交易所法案》第13（a）节提供的延长过渡期来遵守任何新修订的财务会计标准。☐ 请以勾选标记标注注册人是否为空壳公司（根据《证券交易所规则》第12b-2条的定义）。是 ☐ 否 ☒ 目录 警告性说明关于前瞻性陈述 本10-Q报表报告包含前瞻性陈述。前瞻性陈述涉及风险和不确定性，如关于我们计划、目标、预期、假设或未来事件的说法。在某些情况下，您可以通过“预期”、“估计”、“计划”、“预测”、“持续”、“进行”、“预期”、“我们相信”、“我们打算”、“可能”、“应该”、“将”、“可能”以及类似的表达来识别前瞻性陈述，这些表达意味着存在不确定性或可能、将或预期将要发生的行为。这些陈述涉及估计、假设、已知和未知的风险、不确定性和其他因素，这些因素可能导致实际结果与前瞻性陈述中表达或暗示的任何未来结果、表现或成就有重大差异。您不应过分依赖这些前瞻性陈述。 以下为前瞻性声明的例子，但不限于： ● 对未来产品或服务开发时间预期的预测；● 关于成本、收入、收益、资本结构及其他财务项目的预测；● 我们计划和目标的陈述；● 关于我们业务运营能力的陈述；● 对预期未来经济表现的陈述；● 关于我们市场竞争状况的陈述；● 关于我们或我们业务陈述的基础假设。 前瞻性陈述既不是历史事实，也不是未来表现的保证。相反，它们仅基于我们对公司未来、未来计划和战略、预测、预期事件和趋势、经济及其他未来条件的当前信念、预期和假设。由于前瞻性陈述涉及未来，它们受到固有不确定性、风险和难以预测的环境变化的影响，其中许多超出了我们的控制范围。我们的实际结果和财务状况可能与前瞻性陈述中所示的有很大差异。因此，您不应依赖这些前瞻性陈述中的任何内容。可能导致我们的实际结果和财务状况与前瞻性陈述中所示的有重大差异的重要因素包括，但不限于以下内容： 我们管理当前及预计财务状况和现金流消耗率的能力，包括我们对开支、未来收入和资本需求估计，以及我们作为持续运营企业的最终能力； 我们筹集额外资金或进一步发展并扩大业务以实现长期业务目标的能力；我们有限的收入以及我们无法预测何时或是否能实现显著的收入和持续的盈利能力； 实现显著收入和持续盈利能力的能力；商誉和长期资产减值；客户需求变化；我们在成本效益的基础上发展品牌、吸引新客户和保持客户关系的能力； 在网站参与的市场的竞争能力；制定战略行动的能力，包括收购和处置以及整合收购企业成功的能力；成功综合管理网站的能力；信息安全事件、网络攻击以及其他对信息技术系统造成重大干扰的事件；法律法规的发展和变化，包括通过立法增加行业监管以及修订的规则和标准； 市场地位和市场条件，包括政府政策、关税和贸易壁垒的影响；敌对行为、政治不稳定或灾难性事件以及战争的发生；保持我们的普通股和认股权证在纳斯达克资本市场的上市或交易的能力以及我们未能做到时对业务的潜在影响； 自然灾害，如严重天气、火灾、洪水和地震，或人为或其他对我们的运营系统、结构和设备造成干扰的破坏；与环境和治理（ESG）相关风险及与之相关的成本，包括相关法规制定的范围和速度； 我们的公司面临的其他风险；以及超出公司控制的其他因素。 这些前瞻性声明的最终准确性取决于多种已知和未知的风险和事件。我们在公司2024年12月31日结束的年度10-K报告的第一部分第1.A节“风险因素”以及本10-Q报告的第二部分第1.A节“风险因素”中讨论了我们已知的重要风险。许多因素可能导致我们的实际结果与前瞻性声明有重大差异。此外，我们无法评估每个因素对我们业务的影响，也无法评估任何单一因素或因素组合可能使实际结果与任何前瞻性声明中所包含的结果有重大差异的程度。 前瞻性陈述仅反映作出陈述的日期，除非法律要求，我们不承担更新任何前瞻性陈述以反映作出陈述日期之后的事件或情况，或反映未预见到的事件发生的义务。 应付账款及其他流动负债$ 1,018,752 $ 969,068 应付股息105,468应付账款，流动136,010 312,634 应付关联方款项 —— 流动390,00079万临时性考虑308,943 981,591 延期收入654,971 589,913总流动负债2,614,144 3,744,003 公司合并财务报表三月三十一日止2025年（未经审计）季度及2024年度（未经审计）附注 备注1 - 业务与组织性质 Onfolio Holdings Inc.（“公司”）于2020年7月20日在特拉华州根据法律成立，旨在收购和发展高增长和高利润的互联网业务。公司主要通过其在线业务网站管理、广告和内容投放以及某些网站上的产品销售来赚取收入。公司拥有多个在线业务，并代表其持有股权利益的某些未合并实体管理在线业务。如“4-业务分部信息”所述，我们在两个业务分部运营：面向企业（“B2B”）和面向消费者（“B2C”）。 注意2 - 重大会计政策概要 呈现与合并基础 随附的合并财务报表及相关注释是根据美国普遍接受的会计准则（“U.S. GAAP”）编制的，适用于临时信息，并遵循美国证券交易委员会（“SEC”）的10-Q表格说明和S-X规则第8条。公司的财政年度结束日期为12月31日。根据SEC关于临时财务报告的规定和规则，某些通常包含在按照GAAP编制的财务报表中的信息或脚注披露已被简化或省略，因此它们不包含完整展示财务状况、经营成果或现金流所需的所有信息和脚注。根据管理层的意见，随附的未经审计财务报表包含了为公正展示报告期财务状况、经营成果和现金流所必需的所有调整，这些调整具有正常重复性质。随附的未经审计合并财务报表应与公司于2025年4月16日向SEC提交的年度报告（“年度报告”）一起阅读。如年度报告中披露的，截至2024年12月31日止年度，公司在其先前发布的未经审计合并财务报表中发现了某些错误。公司评估了这些错误对所有前期财务报表的重大性，并得出结论认为它们对任何前期年度或临时期间均不具有重大性。公司通过修订截至2024年3月31日止三个月的未经审计临时财务信息，以纠正这些错误。有关错误及其在未经审计季度财务报表中的相关错误更正的进一步讨论，请参阅公司年度报告的第1号注释。截至2025年3月31日止三个月的临时结果并不一定预示着截至2025年12月31日止年度或任何未来期间可预期的结果。 公司合并财务报表包括其全资子公司的账目以及其他受控实体。公司的全资子公司包括Onfolio LLC、Vital Reaction, LLC、Mighty Deals LLC、Onfolio Assets, LLC、Onfolio Management, LLC、WP Folio, LLC、Proofread Anywhere, LLC、Contentellect, LLC、SEO Butler Limited和DealPipe, LLC。公司还持有DDS Rank, LLC、RevenueZen, LLC和Eastern Standard, LLC的多数股权，截至2025年3月31日，公司分别拥有66%、88%和53%的股份。所有内部公司交易和余额已在合并过程中消除。 外币换算。 该公司及其大部分子公司以美元为记账货币。公司的运营子公司SEO Butler位于英国，并以英镑为功能货币，保持其会计记录。子公司的资产和负债在资产负债表日按汇率折算成美元，权益账户按历史汇率折算，收入和费用则使用该期间的平均汇率进行折算。汇率调整作为其他综合收益（损失）的单独组成部分，在综合损益表中报告。以外币计价的交易按接近交易日期有效汇率的汇率进行折算。 目录 对未合并实体的投资 —— 股权和成本法投资 我们根据权益法对在运营和财务政策上能够施加重大影响的实体进行核算，通常拥有50%或以下的股权，我们的原始投资按照成本记录，并根据我们应享有的收益、亏损和分配进行调整。根据成本法，我们对在运营和财务政策上几乎没有影响力的实体进行核算。在这种情况下，我们的原始投资按照取得股权的成本记录，收到的任何分配作为收入记录。我们对Onfolio JV I, LLC（“JV I”）、Onfolio JV II,LLC（“JV II”）和Onfolio JV III, LLC（“JV III”）的投资按照成本法进行核算。所有投资均需接受我们的减值审查政策。公司根据CEO为Onfolio JV 1 LLC支付的金额，在继承基础上确认其在这些合资企业中的投资价值，并同意按照CEO为取得股权支付的金额，在继承基础上向合资企业支付Onfolio JV II LLC和Onfolio JV III LLC的出资。 当前对未合并子公司的投资，按照权益法核算，包括对Onfolio JV IV, LLC（“JV IV”）35.8%的股权投资，该公司主要从事网站收购、开发和运营以产生广告收入。按照权益法核算的未合并子公司投资的初始价值，按照支付对价的市场价值进行记录。 可变利益实体 可变利益实体（“VIE”）在投资者是主要受益者时予以合并。主要受益者是指在VIE中拥有控制变利益持有权的持有人，既有指导VIE活动的能力，这些活动对VIE的经济绩效产生重大影响，又有承担损失的义务，或享有可能对VIE具有重大意义的收益权利。管理层认为，根据ASC 810的要求，合营企业不符合可变利益实体的条件，因为合营企业1）拥有足够的股权来为其活动融资；2）拥有股权所有者，作为一个集团具有对业务的控制财务利益的特征，能够通过多数表决权改变各自合营企业的管理成员；3）以实质性投票权构建。该公司根据每个实体的股权所有权，采用成本法或权益法对其在合营企业的投资进行核算。 公司通过其子公司Onfolio Management LLC，是Onfolio Agency SPV, LLC（“OA SPV”）和Onfolio Agency SPV 2, LLC（“OA SPV 2”）的管理者，统称为“OA SPVs”。公司不持有OA SPVs的任何股权，但将从OA SPV获得10%的现金分配，从OA SPV 2获得20%的现金分配，作为管理费。公司可以通过成员的一致投票将其从OA SPVs的管理者中移除。公司认为，其作为管理者可能获得的费用不构成对OA SPVs的可变利益，并将按照ASC 606作为收入合同进行会计处理。 该公司通过其子公司RevenueZen，LLC，是CliAcquire，LLC（“CliAcquire”）的管理者。该公司持有CliAcquire 5%的成员权益，并将根据其成员权益获得利润分配。该公司可以通过成员的绝对多数投票将其从CliAcquire的管理者职位上罢免。该公司决定将投资于CliAcquire作为成本法投资进行核算。 估算的使用 根据美国普遍接受的会计原则编制财务报表，要求管理层做出估计和假设，这些估计和假设会影响资产负债表日期所报告的资产和负债金额。公司在评估对变动利益实体的控制、递延所得税资产估值以及长期资产减值时，会使用重大判断。实际结果可能与这些估计存在差异。 现金及现金等价物 现金及现金等价物包括手持现金、银行要求的存款以及原期限为三个月或以下流动投资。 库存 存货按实际成本或可实现净值较低者入账。成本通过使用先进先出（FIFO）法确定。 善意及其他无形资产 公司将其购买业务组合中的商誉计为净资产的公允价值与成本之间的差额。业务合并也可能导致其他无形资产的确认。无形资产的摊销（如适用）在其估计的使用寿命内进