DACH地区保险科技发展现状与趋势
核心观点与关键数据
- InsurTech行业现状：DACH地区（德国、奥地利、瑞士）的InsurTech领域呈现蓬勃发展态势，截至2021年中期，德国有149家活跃的InsurTech初创企业，奥地利有16家，瑞士有44家，总数达到209家。创业热潮已结束，行业增长放缓，但融资环境良好，WeFox完成的巨额融资轮次证明了如今一切皆有可能。
- 商业模式类别变化：报告对商业模式类别进行了调整，新增“保险即服务（IaaS）”类别，并终止了B2C和B2B在线经纪业务模式类别，同时将“生活数字化”类别更名为“情境式”，但鉴于缺乏活动，最终取消了该类别。
- 商业模式类别分布：“新承运商—数字流程创新”类别产生最多规模化企业（13家），其次是“新电商”，占比达33%。DACH地区InsurTech公司的商业模式分布相对均衡，与国际各板块比例基本一致（产品方案：30%，分销：26%，运营：44%）。
- 退出案例：DACH地区自2019年以来出现多起退出案例，包括asuro/BCA、fairr.de/Raisin、ePension/Hypoport等，但仅有少数几起小型退出案例，第二家独角兽企业出现只是时间问题。
趋势与变革
- 创业热潮结束：DACH地区的巨型创业热潮已成为过去，自上次报告发布以来，共有27家InsurTech公司停止运营或资不抵债，另有10家创业公司决定转型退出。
- 融资环境：融资机会回归更广泛的市场，国际风险投资家推动向更大、更晚期的融资轮次发展，WeFox的6.5亿欧元融资轮次标志着这一发展趋势的高点。
- 商业模式趋势：InsurTech公司通过将传统模拟组件纳入其商业模式或建立直接客户关系，从而建立直接数字客户接入。平台经济崛起，成为新兴公司的秘密竞争场，但DACH地区在“运营”板块的平台方面仍存在显著差距。
- 监管变化：德国联邦监管机构BaFin收紧了对新成立保险公司发放牌照的监管要求，未来新保险科技公司需要更多资本，许可证申请流程可能更长。
- 嵌入式保险：2021年行业讨论中占据了越来越多的时间，全球市场潜力估计为3万亿美元，InsurTech公司将其视为保险行业数字化的重要趋势。
国际化趋势
- 国际扩张：DACH地区的InsurTech公司往往更加倾向于国际市场，尤其是以消费者为中心的模型，55%的受访者既现在也没有国际扩张计划，32%的人仍坚定其扩张计划。
- 国际参与者：越来越多的国际数字参与者活跃于DACH地区，如OneConnect、Matterport、Shift Technologies、Tractable等，Lemonade和Matterport被纳入雷达监测范围。
COVID-19影响调查
- 数字化转型加速：疫情进一步加速了保险行业的数字化转型，客户日益要求数字化产品，在许多情况下，他们会从InsurTech公司找到这些产品，并且越来越多的这种兴趣正在转化为具体的业务。
- B2C与B2B2C：B2C InsurTech公司报告称获客成本进一步增加，而B2B2C InsurTech公司记录了获客成本的下降，这表明传统保险公司越来越多地利用保险科技公司来推动自身的数字化转型。
- 创新商业模式：保险科技企业成功将用户对数字产品日益增长的兴趣转化为新业务，超过80%的B2C保险科技企业观察到新客户兴趣的增长，而超过70%的企业已成功将这种兴趣转化为实际的新业务。
结论与展望
- 质量优先于数量：未来将持续创新，但数量上不会出现显著增长，质量优先于数量。
- InsurTech与行业数字化转型：InsurTech在此进程中堪称催化剂，InsurTechs和那些追求B2B2C模式的企业正受益于此趋势。
- 商业模式演变：随着InsurTech行业的成熟，界限开始变得模糊，许多扩张型公司的网站上不再能找到“InsurTech”这一术语。
- 未来趋势：InsurTech主题将被保险行业的数字化转型吸收，监管变化可能创造新的机遇，ESG（环境、社会和治理）理念将成为InsurTech行业的主导主题。
