安特吉美股招股说明书(2025-02-20版)

我们已与BNP Paribas Securities Corp.、BoFA Securities, Inc.、Citigroup Global Markets Inc.、Goldman Sachs & Co. LLC、J.P. Morgan Securities LLC、Mizuho Securities USALLC、Morgan Stanley & Co. LLC、MUFG Securities Americas Inc.、Scotia Capital (USA) Inc.和Wells Fargo Securities, LLC等公司签订了销售协议及其首次修正案（经修正后的“销售协议”），作为我们的销售代理和期货卖家，如以下所述，并与Bank of America, N.A.、BNP Paribas、Citibank, N.A.、Goldman Sachs & Co. LLC、JPMorgan Chase Bank, National Association、Mizuho Markets Americas LLC（由Mizuho Securities USALLC担任代理）、Morgan Stanley & Co. LLC、MUFG Securities EMEA plc、The Bank of Nova Scotia和Wells Fargo Bank, National Association等公司签订了期货购买协议，如以下所述，涉及本招股说明补充文件提供的本公司普通股股份及随附的招股说明书。销售协议涉及本公司普通股股份，总销售价格为45亿美元，其中总销售价格为26.098亿美元的部分已先行售出。根据销售协议的条款，我们可通过我们的销售代理，在必要时提供和出售总销售价格最高达18.90198698亿美元的普通股股份（除非根据销售协议，我们自行决定在必要时提高此类总销售价格）。 除了通过销售代理发行和出售普通股票外，我们还可以与以下机构签订分别的主协议、预售确认书及其相关补充确认书：美国银行美国分行、法国兴业银行、花旗银行美国分行、高盛公司、摩根大通银行全国协会纽约分行、三井住友银行美国市场有限责任公司（由三井住友证券美国有限责任公司担任代理人）、摩根士丹利公司、MUFG证券EMEA plc、加拿大新斯科舍银行以及富国银行全国协会。在此情况下，我们作为预售购买方。与每个预售协议相关的预售购买方或其关联方，应我们要求，将从第三方借款，并通过相关关联销售代理出售与我们普通股票预售协议相符的股票数量，以对冲预售协议。我们作为以下机构的预售购买方代理人，作为预售销售方：法国兴业证券公司、美银证券公司、花旗全球市场公司、高盛公司、摩根大通证券公司、三井住友证券美国有限责任公司、摩根士丹利公司、MUFG证券美洲公司、加拿大丰业银行证券公司以及富国银行证券公司。在任何情况下，通过销售代理出售的普通股票总数或通过本说明书补充文件后的日期或之后出售的普通股票总数，以及通过销售协议的预售销售方为我们代理人和预售销售方的总销售价格，均不得超过18,901,986,980美元（除非根据销售协议，我们不定期自行决定增加此类总销售价格）。 我们不会最初从出售通过远期卖家持有的普通股中获得收益。我们预期在未来实际结算相关远期销售协议，并在我们指定的日期或在相关远期销售协议到期日之前，从与相关远期购买者进行的普通股销售中收到收益。在这种情况下，我们预计将收到等额净现金收益，即根据特定远期销售协议的股份数量乘以相关远期销售价格。如果我们选择现金结算或净股结算远期销售协议，我们可能不会（在现金结算的情况下）或不会（在净股结算的情况下）收到任何收益，并且我们可能将现金（在现金结算的情况下）或我们的普通股（在净股结算的情况下）支付给相关远期购买者。 如果根据销售协议，我们的普通股的销售额（如有），本补充招股说明书和附随的招股说明书可能会被视作1933年证券法修正案第415条定义的“市场发行”，包括直接或通过纽约证券交易所（NYSE）或另一个市场的普通股销售，或者通过市场制造商（非交易所或电子通信网络）进行的销售，包括通过被视为“市场发行”的块交易，以销售时的市场价格或与该市场价格相关的价格。我们将只向一个销售代理或一个期货卖家（视情况而定）下单，以在任何特定一天销售我们的普通股股份。根据销售协议的条款和条件，销售代理、期货卖家或期货买家将尽其合理商业努力代为销售所有指定的股份。如果无法以我们指定的任何价格或更高价格成交，我们可能指示销售代理、期货卖家或期货买家不得出售任何股份。 We may sell shares of our common stock in negotiated transactions or as otherwise agreed with the applicable sales agent, forward seller or forward purchaser or to one or more of the salesagents as principal for their own accounts, at a price per share agreed upon at the time of sale. If we sell shares of our common stock in a manner which is not an “at the market offering,” including sales to one or more sales agents, as principal for their own accounts, we will describe the terms of such sale and any agreement relating thereto in a separate prospectus supplementor pricing supplement. 我们的普通股在纽约证券交易所和纽约证券交易所芝加哥上市，股票代码为“ETR”。截至2025年2月14日，我们在纽约证券交易所报告的最后交易价格为 每份$82.49。 风险因素开始阅读本增补 prospectus 的第 S-5 页，了解您在购买我们产品前应考虑的因素。 投资我们的普通股存在风险。参见“普通股 证监会或任何州证券委员会均未批准或否定这些证券，也未对本次增发说明书或附随说明书的内容准确性或充分性进行审核。任何与此相反的陈述均为刑事犯罪。 摩根大通 富国证券 花旗集团高盛公司有限责任公司三菱日联金融集团（Mitsubishi UFJ Financial Group）苏格兰银行 博弗斯证券摩根士丹利 BNPPARIBAS 三菱UFJ 此说明书补充的日期是2025年2月20日。 目录 这份招股说明补充、随附的招股说明书以及我们向证券交易委员会或SEC提交的任何相关免费写作的招股说明书，包含并引用了您在做出投资决策时应考虑的信息。我们没有，且销售代理人、期货卖方和期货买方也没有授权任何其他人向您提供不同的信息。您不应假设本招股说明补充、随附的招股说明书或此处或彼处引用的文件包含的信息在除这些文件日期或这些文件提交给SEC的日期之外的任何日期是准确的。自这些日期以来，我们的业务、财务状况、经营成果和前景可能已发生变化。如果本招股说明补充中的信息与随附的招股说明书中的信息不同，或者存在不一致之处，您应依赖本招股说明补充中的信息。我们没有，且销售代理人、期货卖方和期货买方也没有在任何不允许提出或出售我们普通股的司法管辖区做出提出或出售股票的报价。在本招股说明补充中，“Entergy”、“我们”、“我们”和“我们的”指的是Entergy公司，除非上下文有其他说明，不包括我们的子公司或关联公司。 目录招股说明书补充文件 招生简章 风险因素 关于本招股说明书Entergy Corporation您可在何处找到更多信息资金用途说明股本说明存托凭证说明高级债券说明次级次级债券说明 分配计划 专家 合法性 本概要总结了本招股说明书补充文件、附带招股说明书以及在此参考文件中引用的文档中所包含的信息。它可能不包含您认为重要的一切信息。在做出投资决定之前，您应仔细阅读本招股说明书补充文件、附带招股说明书以及在此参考文件中引用的文件的内容。 恩捷瑞特公司 如本节所述，提及“Entergy”、“我们”、“我们公司”或“我们的”均指Entergy公司及其子公司和关联公司。 我们是一家综合性能源公司，主要经营电力生产和零售分销业务。我们拥有并运营着约25,000兆瓦的电力发电能力。我们向阿肯色州、路易斯安那州、密西西比州和德克萨斯州的约300万用户提供电力。2024年，我们年收入达到119亿美元，截至2024年12月31日，员工人数约为12,000人。 我们主要通过一个单一的可报告业务部门——公用事业部门运营。公用事业部门包括在阿肯色州、密西西比州、德克萨斯州和路易斯安那州（包括新奥尔良市）发电、输电、配售电力，以及经营一家小型天然气分销业务。请参阅我们2024年12月31日止的年度报告（10-K表）中的第14项注释“拟出售——天然气分销业务”，其中讨论了我们子公司Entergy New Orleans, LLC和Entergy Louisiana, LLC计划出售天然气分销业务的事宜。 以上信息仅为摘要，并不完整。您应阅读本招股说明书补充说明中“您可以在哪里找到更多信息”部分下所列的文件，以获取有关我们业务和事务的更详细信息，包括重大预期事件、风险因素和已知趋势、我们的一般资本需求、我们的融资计划和能力以及待决的法律法规诉讼。 我们的主要行政办公室位于路易斯安那州新奥尔良洛约拉大道639号，邮编70113（电话号码：504-576-4000）。 目录 风险因素 投资我们普通股涉及相当大的风险。在您决定购买我们普通股之前，您应仔细考虑以下风险因素，包括本招股说明书补充文件及其附件中包含或参照的所有其他信息，包括“风险因素摘要”和“风险因素”标题下的信息，以及在每个案例中，根据我们最新的10-K表年度报告中的“前瞻性信息”标题下列出的因素，此类风险因素可能通过随后提交的、向美国证券交易委员会（SEC）提交的10-Q表季度报告进行更新或补充（统称为“报告”），每个案例均在招股说明书补充文件和附件中参照。报告中或以下所述的风险和不确定性是我们认为可能影响我们、我们的业务或我们行业的最主要风险，并可能导致对我们的财务状况、经营结果或普通股市价产生重大不利影响。然而，我们目前尚不清楚的或我们认为目前不重要的其他风险和不确定性可能影响我们的财务状况、经营结果和普通股市价。 风险与此次发行相关 在预售协议中的结算条款，如果在某些事件发生时，可能会使我们面临风险，这可能会影响我们的经营成果和流动性，有大量现金支付义务，可能导致我们每股收益和净资产收益率的稀释，并可能导致我们普通股的市场价格下跌。 如果我们签订了一个或多个现货销售合约，相关现货购买方将有权加速执行该特定的现货销售合约（就涉及该特定现货销售合约下交易的所有或任何部分，以及该相关现货购买方认为受到影响的部分而言，在合约规定的条款内），并要求我们于指定日期按以下要求进行实体结算、现金结算或净股结算： •相关的提前购买者或其附属机构无法或将会因建立、维持或解除而承担重大增加的成本。关于那一项特定远期销售合同的避险头寸 相关远期购买者确定，在采取合理商业努力后，其或其关联公司无法继续借入与我们普通股数量相等的我们普通股，或者，就借入该数量我们普通股而言，其或其关联公司将会承担的成本将超过该特定远期销售协议中规定的股票借贷成本。 特定股权门槛适用于此类期货购买者、其附属公司以及所有可能形成利益分享股权集团或其股权位置将与该期货购买者合并的其他人已超过； 一次终止事件发生，原因是我们宣布在每季度内按指定金额发放普通股现金股