美国银行美股招股说明书(2025-02-11版)

定价补充 (至日期为 2022 年 12 月 30 日的招股说明书 ，招股说明书补编日期为 2022 年 12 月 30 日和产品补充权益 - 1 日期为 2022 年 12 月 30 日)2025 年 2 月 7 日 美国银行金融有限责任公司$11, 144, 700 触发可自动调用注释 ® 与 2027 年 2 月 10 日到期的标准普尔 500 指数挂钩 ， 由美国银行无条件提供充分担保投资说明 触发自动赎回的S&P 500指数挂钩票据（以下简称“底层资产”）将于2027年2月10日到期（以下简称“票据”），由BofA Finance LLC（以下简称“BofA Finance”）发行，BofA Finance是Bank of America Corporation（以下简称“BAC”或“担保人”）的合并金融子公司。票据由担保人全额无条件担保。若在每个季度观察日，当前底层资产水平大于或等于初始值，则我们将自动赎回票据，并向您支付赎回价格，包括票据面值加上基于固定赎回回报率计算的赎回回报，此后不再欠您任何款项。赎回回报会随着票据存续时间的增长而增加，具体年化固定赎回回报率详见第PS-6页。如果至到期日时票据未被自动赎回，且最终观察日当前底层资产水平低于初始值但不低于下限阈值，则您将获得票据面值。然而，如果至到期日时票据未被自动赎回，且最终观察日当前底层资产水平低于下限阈值，则您将在到期时获得的金额将少于票据面值，这将导致投资损失，损失程度与底层资产从交易日至最终观察日的收盘水平下降幅度成比例，最高可达100%的投资损失。 投资于这些笔记涉及重大风险。您可能会损失初始投资的大部分或全部。您将不会收到股息或其他收益。 宝信金融和担保方的信用worthiness 并不是任何第三方的直接或间接义务。 包括决赛观察日期和当前的基础最终级别观察日期相等大于或等于下行阈值 ， 你将收到所述您的本金金额到期时的票据。如果 ，然而 ， 你拿着到期票据和Notes 还没有自动调用任何观察日期 ，包括决赛观察日期和当前的基础最终级别观察日期较少比下行门槛 ， 你会收到少于陈述本金金额你的票据到期时 ，导致的损失是与在收盘时下降底层的水平从交易日期到最后的观察日期 ， 最高损失 100%你的投资。票据上的任何付款都是受美国银行的信誉金融和担保人。 投资者注意：这些证券相较于传统的债务工具具有较高的风险。美银财富管理有限公司并不必然有义务在到期时偿还所列的本金金额，且这些证券可能具有与基础资产相当的下行市场风险。这种市场风险是购买由银行美洲公司担保的美银财富管理有限公司债务义务时固有的信用风险之外的风险。您不应购买这些证券，除非您理解并愿意承担投资这些证券所涉及的重大风险。 您应在购买任何票据之前仔细考虑“风险因素”部分中从定价补充资料第PS-7页、随附产品补充资料第PS-5页、随附招股说明书补充资料第S-6页以及随附招股说明书第7页开始描述的风险。与这些风险相关的事件或其他风险和不确定性可能会对票据的市场价值及回报产生不利影响。您可能会损失部分或全部初始投资。该票据不会在任何证券交易所上市，可能具有有限的或几乎没有流动性。 票据发行 我们提供将于2027年2月10日到期并与标普500指数挂钩的触发可赎回 notes。这些 notes 是我们的高级无担保债务工具，并由BAC提供担保，最低投资额为100张 notes（每张 note 对应10.00美元的票面本金金额），发行价格如下所示。 招股说明书 ， 作为本定价补充补充。 以下为翻译结果： 给美国银行的收益 (费用前)美国证券交易委员会（“SEC”）、任何州级证券委员会或任何其他监管机构均未批准或否决这些债券或担保，亦未对本定价补充材料、附随产品补充材料、说明书补充材料或说明书的充分性和准确性给予认可。任何与此相反的陈述均构成刑事犯罪。这些债券及担保人提供的债券担保均为无抵押债券，并非储蓄账户、存款或其他银行义务。这些债券未得到美国银行国民协会（Bank of America, N.A.）或其他银行的担保，亦未由美国联邦存款保险公司（FDIC）或其他政府机构进行保险，且涉及投资风险。 $0.15$167,170.50承销折扣 $10.00$11,144,700.00公开发行价格 每个注释Total (1)承销折扣为每张票据0.15美元。高盛证券公司（以下简称“高盛”），作为主要承销商，同意从高盛金融公司购买上述票据总额，并由高盛金融公司同意出售给高盛，每张票据的价格为9.85美元。瑞银金融服务公司（以下简称“瑞银”），作为票据销售的代理，同意从高盛购买所有票据，并由高盛同意出售给瑞银，每张票据的价格为9.85美元。瑞银将就其在此发行中出售的每张票据获得0.15美元的承销折扣。瑞银提议以每张10.00美元的价格向公众出售这些票据。有关票据分销的更多信息，请参阅本定价补充材料中的“分销计划补充说明；高盛的角色及其利益冲突”。 债券的初始估计价值低于公开发行价格。记账初始估计值截至交易日期为每10美元面值$9.788。有关更多信息，请参阅定价补充材料第PS-4页的“摘要”、第PS-7页开始的“风险因素”以及第PS-18页的“记账结构”。您的记账的实际价值在任何时间都将反映许多因素，无法准确预测。 瑞银金融服务公司. 美国银行证券 关于美国银行金融有限责任公司、美国银行和票据的其他信息 您应该仔细阅读本定价补充材料以及附随的产品补充材料、招股说明书补充材料和招股说明书，以全面了解这些材料中关于债券的各项条款，以及在决定是否投资于这些债券时对您重要的税务和其他考虑因素。特别是，您应该仔细阅读本定价补充材料中名为“风险因素”的部分，该部分强调了投资这些债券的一些风险，以确定这些债券是否适合您进行投资。如果本定价补充材料中的信息与产品补充材料、招股说明书补充材料或招股说明书中的信息不一致，本定价补充材料将优先适用。在做出购买任何这些债券的决定之前，建议您咨询自己的法律顾问、商业顾问和税务顾问。 总结部分的信息在整个定价补充文件、附带的产品补充文件、招募说明书补充文件和招募说明书中均有详细解释并进行了限定。您应仅依赖定价补充文件以及附带的产品补充文件、招募说明书补充文件和招募说明书中的信息。我们未授权任何其他人员向您提供不同的信息。如果有人向您提供了不同的或不一致的信息，您不应依赖这些信息。我们、担保人、高盛或UBS均未在任何法律法规禁止要约销售这些债券的司法管辖区进行要约销售。您应假设定价补充文件以及附带的产品补充文件、招募说明书补充文件和招募说明书中的信息仅在各自封面页所示日期是准确的。 某些在此定价补充中使用但未定义的术语的含义已在附随的产品补充文件、招股说明书补充文件和招股说明书中予以规定。除非另有标明或上下文另有要求，否则在此定价补充中所有对“我们”、“我们公司”、“本公司”或类似参考的提及均指BofA Finance（而非BAC或其他任何BofA Finance的关联方）。 可以通过以下链接访问上述随附文档 ： ♦♦产品补充权益 - 1 日期为 2022 年 12 月 30 日 ：https: / / www. sec. gov / Archives / edgar / data / 1682472 / 000119312522315473 / d429684d424b2. htm 日期为 2022 年 12 月 30 日的 A 系列 MTN 招股说明书附录和日期为 2022 年 12 月 30 日的招股说明书 ： 这些是我们的高级债务证券。任何关于这些证券的支付均由BAC完全且无条件地担保。这些证券及其相关的担保并未由联邦存款保险公司投保或以抵押品担保。这些证券将在支付顺序上与我们所有其他未担保和非优先级债务同等，除非这些债务受法律规定的优先权或特殊待遇约束。相关的担保将在支付顺序上与BAC的所有其他未担保和非优先级债务同等，除非这些债务受法律规定的优先权或特殊待遇约束，并优先于其从属债务。任何应付给这些证券的款项，包括本金的偿还，将受到美银金融公司（作为发行人）和BAC（作为担保人）的信用风险的影响。https: / / www. sec. gov / Archives / edgar / data / 1682472 / 000119312522315195 / d409418d424b3. htm 投资者适宜性 注释可能适合您 ， 如果 ， 除其他事项外 ： 注释可能不适合您 ， 如果 注意事项: 您完全了解投资于 ♦ 的固有风险 注意，包括全额损失投资本金的风险。您并不完全理解投资中的固有风险。 ♦您可以容忍您的全部或大部分损失投资并愿意进行一项投资，您不能承受全部或重大部分本金损失，在基础资产中的投资将完全承担市场风险。投资于基础资产的完整下行市场风险、初始投资金额，或您不愿意进行此项投资。 您不愿意根据本文封面上指定的下行阈值投资票据。 您需要一项旨在保证全额回报的投资 ♦♦您不愿意持有最早等于初始值的 Notes 。你愿意并能够持有这些票据至到期日，并接受观察日期（大约在六个月后开始）。可能几乎没有二级市场对这些Notes进行交易（以当前基础水平为准）。 您愿意承担美国银行金融和 ♦ 的信用风险 您更喜欢具有可比期限和信用评级的常规固定收益投资的较低风险。 你不愿意承担高盛金融（BoFA Finance）和银行美国（BAC）在所有 notes 的付款下的信用风险，包括任何本金金额的偿还。 上述识别出的适宜性考量并不全面。您是否将这些票据视为合适的投资将取决于您的个人情况，您应在与投资、法律、税务、会计及其他相关顾问仔细考虑了票据投资的适宜性并与您的具体情况相适应之后，再做出投资决策。您还应查阅此处的“基础资产”以获取更多相关信息。同时，您也应仔细查阅此处的“风险因素”部分，了解与投资这些票据相关的风险。 因此 ， 您将在到期时损失全部或大部分规定的本金金额 ， 具体取决于 投资这些笔记涉及重大风险。您可能会损失初始投资的大部分甚至全部。只有在适用自动赎回条款的情况下，如果持有笔记直至自动赎回，才适用有条件偿还名义本金金额。任何支付均取决于BoFA Finance和担保方的信用状况。 PS-6 风险因素 您的投资涉及重大风险，其中许多风险与传统债务证券不同。您决定购买这些票据时应仔细考虑票据投资的风险，包括但不限于以下内容，并与您的顾问根据您的具体情况做出决策。如果您对票据的重要组成部分或一般财务事项缺乏了解，则这些票据可能不适合您进行投资。您应该仔细阅读随附产品补充材料第PS-5页开始、随附 Prospectus Supplement 第S-6页以及上述第PS-2页标识的Prospectus第7页中关于票据风险的更详细说明。 与结构相关的风险 ♦票据不计息. 不同于一种传统的债务证券，在整个Notes期间无论当前基础水平超出初始价值的程度如何，都不会支付利息。 您的投资可能会导致亏损 ； 本金没有保证回报。在Notes到期时没有固定的本金还款金额。♦若Notes未被自动赎回且最终观察日的当前基础水平低于下行阈值，则在到期时，您将失去Stated Principal Amount的1%，具体比例取决于最终观察日的当前基础水平与初始价值之间的差额，每低1%，即失去Stated Principal Amount的1%。在这种情况下，您可能会损失投资的大部分甚至全部。 票据的升值潜力有限您的潜在总回报受限于适用的赎回回报（Call Return），只有在Notes被自动赎回时才会收到。由于赎回回报会随着Notes存续时间的延长而增加，并且Notes可能在发行日期后大约六个月就被赎回，您可能无法获得与较晚的观察日期相关的更高赎回回报。即使您可能受到基础资产全方面的下行表现影响，您也不会参与基础资产任何潜在的增值。因此，投资Notes的回报可能远低于假设直接投资于包含在基础资产