中日航空市场政策利好汇报

摘要 •日本近期放宽对中国旅客的签证政策，特别是对公务人员和有过日本访问记录的旅客，这将显著刺激中国赴日旅游需求，并推动中日航线复苏。•尽管部分国际航线已恢复至疫情前水平甚至更高，但中日航线恢复率仍低于疫情前水平，拥有巨大增长潜力。•2019年中日航线旅客量达到峰值，疫情期间被抑制的自然增长也需考虑，因此中日航线未来上限空间广阔。•中国旅客赴日人数恢复至疫情前的72%，而全球其他市场已超过112%，表明中日航线恢复受多重因素影响，包括中国出境游整体复苏速度。•中国航空公司在中日航线上的运力投放占比提升至77%，春秋航空和吉祥航空等小型航空公司增长迅速，市场竞争激烈。大型航空公司更倾向于远程航线，小型航空公司则更集中于日韩和东南亚市场。•中国旅客赴日停留时间延长，自由行比例提升，团队游减少，一线城市赴日旅客恢复速度快于其他地区。商务旅行需求尚未完全恢复，但签证放宽后有望提升。•日本本地居民出国旅游恢复缓慢，但中国已对日本公民实施免签政策，这将进一步刺激日本游客来华旅游，促进中日双向旅游增长。中日航线有望在明年超越疫情前水平。 Q&A 请介绍一下中日航线的最新进展及疫情前后的运行情况。 日本方面近期对中国旅客签证政策进行了进一步放宽。具体包括：持有公务护照的中国公务人员可能可以免签进入日本；资产记录良好且有过日本到访记录的中国旅客在重新申请签证时可获得长期自由往返签证。这些变化将刺激国内赴日需求。尽管国内部分地区如上海地区已经感受到签证难度降低，但未来仍有进一步放宽空间。从国际航线恢复情况来看，今年国内航空公司在欧洲和中东航线上的加班数量显著增加，部分市场的国际航线恢复率已超过疫情前水平。然而，日本航线作为国际航线的重要组成部分，其恢复率尚未达到疫情前水平，因此存在较大的恢复空间和需求刺激潜力。如果签证政策放宽落实，预计明年国际航线复苏将得到显著提振。 中日航线在疫情前后的旅客量及市场份额如何变化？ 疫情前，中日航线旅客量持续增长，增速保持在10%以上，2019年达到峰值。若无疫情影响，中国旅客赴日需求预计会继续增长。当前需考虑的不仅是何时恢复到2019年的水平，还要考虑疫情期间被抑制的自然增长。因此，对中日航线上限空间有较高展望。日本市场相对来说是国际旅客占比高的市场，包括韩国、中国台湾等周边市场旅客都青睐赴日旅行。尽管中国旅客一直是日本外国游客中的最大群体，但由于赴日需求恢复较慢，其占比从疫情前的30%下降到去年的28%。今年1月至10月，中国赴日旅行人数只恢复到疫情前72%，而全球其他市场已超过112%。这表明，中日航线的恢复不仅受日本机场保障能力影响，也因中国出境游整体复苏较慢。 目前中日直飞航空公司的运力投放情况如何？ 今年，中国航空公司在中日直飞航线上占比为77%，相比2019年的72%有所提升。在运力投放方面，排名前五的是东航、国航、全日空、南航和春秋航空。其中春秋航空运力投放增长迅速，成为除三大航空公司外运力投放最多的一家中国航空公司，并超过了日本航空。此外，吉祥航空也实现了显著增长，超越了日本第二大航空公司。不同国内航空公司在日本航线上布局差异明显。例如，大型航空公司的日韩线路占其国际线路比例约为32%，而小型公司如春秋和吉祥则更集中于日韩和东南亚市场，其中春秋在冬春季节日韩线路占比达50%。 请介绍一下各主要国内外航空公司在中日直飞路线上的布局。 大型国内航空公司的宽体机数量多，更倾向于欧美澳洲等远程市场，因此日韩线路占其总国际线路比例约为32%。小型公司如春秋和吉祥则以窄体机为主，更集中于日韩和东南亚市场。例如，在今年冬春季节，吉祥与九元合计日韩线路占其总国际线路比例43%，而春秋则达到50%。对于以上海为主基地的大型或小型企业，日本路线布局尤为重要。在三大国有大型企业中，以东航最具代表性，其日本时刻数占其总国际时刻数18%，排名第一。这反映出不同规模企业根据自身机队结构及战略重点，对日韩等周边短途市场进行差异化布局，以优化资源配置并满足不同层次出行需求。 中国主要航空公司在中日航线上的布局和竞争情况如何？ 国航由于山航并表，其在日本航线的占比达到17%。南航与厦门航空合并后，占比为13%。春秋航空和吉祥航空的日本时刻数分别占其国际航线的35%和37%。东航、春秋和吉祥作为上海主基地的航空公司，在日本市场需求恢复后将最为受益。具体来看，东航及其子公司上航在日本市场布局了14个航点，包括上海、昆明、武汉、南京和宁波等始发地。国航（含深航和山航）有8个，日本市场主要集中在东京、大阪等热门城市；南航（含厦门航空）则有7个。春秋航空在佐贺、高松等三大航空公司未覆盖的市场也有布局，并且在飞往关西地区的定期加 班较多，市场份额增长迅速。吉祥航空则聚焦核心日本城市，整体机队规模较大。 中国旅客赴日旅行有哪些显著变化？ 首先，中国旅客赴日停留时间显著延长，从疫情前的4-6天增加到7-13天。这一变化可能是由于团队游减少，个人旅行增多，以及年轻旅客通过互联网自行规划行程所致。此外，初次访日旅客比例下降，这表明当前愿意赴日旅行的大多是对日本相对了解或有过访经验的人群。疫情后的消费降级及对出境旅游配套设施的不完善担忧，使得无出境经验的新旅客处于观望阶段。但随着签证政策放宽，这部分人群未来可能成为中日旅游复苏的重要增量。 从中国旅客居住地来看，有哪些变化？ 疫情前从上海出发到日本访问的旅客占比较大，今年这一比例进一步提升。同时，广东地区赴日旅客也有所增加，这与国际航线恢复趋势相关。一线城市及核心市场恢复速度较快，而其他国内市场尚未完全恢复，但随着签证政策放宽，这些地区未来也将逐步恢复。 中日两国间商务旅行需求如何？ 目前，中日间工商务需求尚未完全恢复，但签证放宽可能会对公务人员免签，从而提振商务旅行需求。目前30-39岁年龄段因商务需求减少而导致复苏缓慢，但未来这一部分人群将带来较大的增量。 中日韩团队游现状如何？ 疫情前日韩团队游占比高达40%，但现在团队游及半自由行仅占20%，更多人选择自行规划行程。这反映出年轻人更倾向于自由行，不愿随团旅游，自由行比例大幅提升。 日本本地出入境需求有什么特点？ 去年外国游客访日期数已恢复至疫情前80%，但日本本地居民出国仅恢复至19%。这主要受宏观经济环境及汇率变化影响。因此，中日间不仅中国游客需进一步提高，日本游客来华旅游也有很大的增长空间。中国已对日本公民实施免签政策，将进一步刺激其来华旅游，为中日间旅客数量贡献体量。今年中日间线路已恢复至疫情前80%，明年预计将继续增长，有望超越疫情前水平。