美国银行美股招股说明书(2024-12-20版)

此修订和重述的初步定价补充文件全面修订并重述了2024年12月18日针对CUSIP号码09711FY84的初步定价补充文件。 此定价补充文件不完整，可能发生更改，与1933年证券法下的有效注册声明相关。此定价补充文件以及所附的产品补充文件、招股说明书补充文件和招股说明书并不构成在任何国家或管辖区域内出售这些债券的邀请，在这些国家或管辖区域内，此类邀请可能不被允许。 ®®与道琼斯工业平均指数中表现最差的股票挂钩，与罗素2000指数挂钩。 ® 关联道琼斯工业平均指数表现最差的浮动收益发行人可赎回收益票据•®®, 标准普尔 2000 指数®指数和标普500指数（“票据”），到期日为2029年1月8日，预计将在2025年1月3日定价，并预计于2025年1月8日发行。指数和标准普尔500指数 如果未在到期前行使，期限约为4年。 •®®付款将取决于道琼斯工业平均指数、Russell 2000指数的个别表现以及®标准普尔500指数（每个均为“标的指数”）。• 有条件的票面利率为每年7.75%（每季度1.9375%）且按季度支付，条件是收盘水平为每个基础价值在适用的观察日期上大于或等于其起始价值的75.00%，假设债券未提前赎回。 •从2025年7月9日开始，按我们的选择每季度可召回，金额等于本金加上相关的或有票面利息支付，如果其他方式应付。 假定本票据在到期前未被提前赎回，如果任何基础资产价值从起始价值下降超过35%，在到期时，您的投资将面临与表现最差基础资产价值下降1:1的下行风险，本金最高风险达100%；否则，到期时，您将收到本金金额。在到期时，如果结算水平为每个基础值在最后观测日大于或等于起始值的75.00%。 所有关于该票据的付款均受美国银行金融有限责任公司（“BofA Finance”或“发行人”）作为票据发行人的信用风险的影响。•美国银行公司（“BAC”或“担保人”），作为本票据的担保人。 初始估计的票据价值（以定价日为准）预计将在每10,000美元面值票据的921.00美元至961.00美元之间，低于下表所列的公开发行价格。实际价值在任何时刻将反映许多因素，且无法准确预测。有关更多信息，请参阅本定价补充说明第PS-9页的“风险因素”以及第PS-23页的“票据结构”。 之间存在关于债务证券的重要差异。购买人应考虑此定价补充材料从PS-9页开始列出的“风险因素”，随附的产品补充材料PS-5页，随附的招股说明书补充材料的PS-6页，以及随附的招股说明书第7页的信息。 证监会（“SEC”）、任何州证券委员会或任何其他监管机构均未批准或拒绝这些证券，也未确定此价格补充、相关产品补充、招股说明书补充和招股说明书的真实性或完整性。任何与此相反的陈述均为犯罪行为。 某些经销商在购买票据用于销售给某些基于费用的咨询服务账户时，可能放弃部分或全部的销售折扣、费用。(1)或佣金。投资者在基于佣金的顾问账户中购买这些债券的公开发行价格可能低至每1000美元本金金额的债券$985.00。 (2)每份票据的保险费折扣可能高达每1000美元面额的15.00美元，导致在扣除费用前，美国银行财务公司从每1000美元面额的票据中获得的收益低至985.00美元。 注解及相关的担保：此外，除上述保险折扣外，若有，美银财务的关联公司将为将债券分配给其他注册经纪商而支付每$1,000.00本金金额的债券的最多$6.00推荐费。 销售代理 条款注释 * 将会变动。 Russell 2000 指数与 S&P 500 指数 * 观察日期将根据“说明——注释——观察日期相关条款”中的规定予以推迟，该条款从随附产品补充资料的PS-23页开始。 任何对票据的付款均取决于作为发行人的BofA Finance和作为担保人的BAC的信用风险，以及底层资产的表现。票据的经济条款基于BAC的内部资金利率，这是它通过发行市场挂钩票据借款时所支付的费用，以及BAC附属公司所进入的某些相关对冲安排的经济条款。BAC的内部资金利率通常低于它发行传统固定或浮动利率债务证券时支付的利率。这种资金利率的差异，以及任何可能存在的承销折扣、介绍费和以下描述的对冲相关费用（参见第PS-9页开始的“风险因素”），将降低票据对您的经济条款以及票据的初始估计价值。由于这些因素，您购买票据时支付的价格将高于定价日期时票据的初始估计价值。 该附注页的封面页上列出了短期票据的初步估值范围。最终的定价补充文件将确定定价日期短期票据的初步估值。有关短期票据的初步估值及其结构的更多信息，请参阅从第PS-9页开始的“风险因素”部分和第PS-23页的“票据结构”。 暂无翻译内容 附有可赎回利率，其收益与道琼斯工业平均指数中表现最差的成分股相挂钩的应计收入发行人债券®® Russell 2000 指数与 S&P 500 指数 或有息票支付和赎回金额确定 在每一个条件支付日，如果债券之前未被提前赎回，您可以按照以下方式确定的债券面额每1,000.00美元接收一笔条件息票支付： 所有上述付款均受发行方美国银行金融公司（BofA Finance）和担保方美国银行公司（BAC）的信用风险约束。 ®®应计收益发行人可赎回收益率票据，与道琼斯工业平均指数表现最差者挂钩。罗素2000指数和标准普尔500指数索引 总应计息票支付示例 下表展示了每1,000.00美元本金金额的债券在债券期限内假设的应计息票支付情况，基于每19.375美元的应计息票支付，这取决于在可选提前赎回或到期前可支付的应计息票支付次数。根据标的资产的表现，您在债券期限内可能不会收到任何应计息票支付。 假设的支付收益率曲线及到期支付示例 应计收入发行人可赎回收益率票据表 以下表格仅用于说明目的。它假定在到期前未提前赎回票据，并且基于以下假设：假设的价值观与展示假设的该表格展示了基于最差表现基础的假设起始价值为100、最差表现基础的假设息票障碍为75、最差表现基础的假设阈值价值为65、每1,000美元面值债券的或有息票支付为19.375美元以及最差表现基础的假设结束价值范围的情况下，债券赎回金额和债券收益率的计算方法。您实际收到的金额及由此产生的回报将取决于标的资产的起始值、息票障碍、阈值值、观察值和期末值，以及债券是否在到期前被提前赎回。,并且您是否持有该债券直至到期。以下示例未考虑投资于票据可能产生的任何税务后果。 关于标的物的近期实际值，请参阅下文“标的物”部分。每个标的物的结算价值将不包括该标的物或包含在该标的物内的证券所支付的任何股息或其他分配收入。此外，所有票据的支付均受发行人和担保人信用风险的影响。 (2 表格上所使用的假设起始值100仅用于说明目的，并不代表任何标的资产的预期起始值)。 (3)(4)这是最差表现基础资产的假设性息票障碍。这是表现最差基础的假设阈值值。 应计收入发行人可赎回收益票据 | PS-8 Russell 2000 指数与 S&P 500 指数 风险因素 您的投资于这些债券涉及重大风险，其中许多与传统的债务证券不同。您购买这些债券的决定应在仔细考虑了以下讨论的投资风险，并考虑到您的具体情况，咨询您的顾问后作出。如果您对债券的显著要素或一般财务问题不了解，这些债券不适合您进行投资。您应仔细查阅附随产品补充资料中从PS-5页开始的“风险因素”部分的更详细的风险解释，以及附随招股说明书补充资料的S-6页和附随招股说明书的第7页，每个部分均如以下PS-27页所示。 与结构相关的风险 您的投资可能导致亏损；本金回报无保障。•注：在票据到期时，票据的本金还款金额并没有固定。如果在到期前没有赎回票据，且截至价值（Ending Value）为正，则本金将根据以下公式计算：本金还款金额=票据面值+（票据面值×利率）-（累计应还本金）。任何基础资产价值低于其阈值价值，到期时，您的投资将面临与表现最差基础资产价值下降1:1的下行风险，并且每当表现最差基础资产的价值终点相对于起点的价值下降1%，您将损失1%的本金。在这种情况下，您可能会损失部分或全部投资在债券中的金额。 您的债券收益限于在债券期限内由任何或有息票支付所表示的收益，如有。•您的债券回报限于在整个债券期限内支付的或有票息支付，无论任何相关标的的观察价值或期末价值超过其票息障碍或起始价值的程度如何。类似地，在到期或选择提前赎回时应付的金额永远不会超过本金总额和适用或有票息支付的总和，无论任何相关标的的观察价值或期末价值超过其起始价值的程度如何。相比之下，直接投资于包括在基础资产之一或多个基础资产中的证券将允许您从其价值升值中获益。任何债券的回报都不会反映如果您实际拥有那些证券时所实现的回报。 已收到其派发的股息或分配。 本债券受提前赎回的选项限制，这可能限制您在整个债券期限内获得附条件券息支付的能力。在每次呼叫支付日，根据我们的选择，我们可能会全部呼叫您的债券，但不得部分呼叫。如果债券在到期日之前被呼叫，您将在适用的呼叫支付日有权获得提前赎回金额，且债券上不再支付任何其他金额。在这种情况下，您将失去在之后继续接收或有票息支付的机会。• 日期为可选提前赎回。如果在到期日之前提前赎回本票据，您可能无法投资于其他具有类似风险水平的证券，这些证券可能提供与票据类似的回报。即使我们不行使提前赎回您的票据的权利，我们这样做的能力可能会对您的票据的市场价值产生不利影响。我们有权在任何此类赎回支付日之前选择是否提前赎回您的票据，并且我们可能出于任何原因行使或不行使这一权利。由于这种可选提前赎回的可能性，您的票据期限可能在六个月到四十八个月之间。 您可能不会收到任何或有优惠券支付。•注解不提供任何定期固定票息支付。持有注解的投资者不一定会收到任何相关票息支付的附加票息。如果任何基础资产的观察价值在观察日低于其票息障碍，您将不会收到适用于该观察日的附加票息支付。如果在注解期限内的所有观察日期，任何基础资产的观察价值均低于其票息障碍，您在注解期限内将不会收到任何附加票息支付，并且不会从注解中获得正回报。 您的债券回报可能低于同等期限的常规债务证券的收益率。•任何您从这些债券上获得的回报可能低于您如果购买具有相同到期日的传统债务证券所能获得的回报。因此，当您考虑到影响货币时间价值的因素，如通货膨胀时，您的债券投资可能无法反映给您带来的全部机会成本。此外，如果在债券期限内利率上升，任何可能发生的附加息票支付（如果有的话）可能低于具有可比到期日的传统债务证券的收益率。 The Contingent Coupon Payment, Early Redemption Amount or Redemption Amount, as applicable, will not reflect changes in the levels of the Underlyings other than on the Observation Dates. 相关应计票息支付、提前赎回金额或赎回金额，按适用情况，不会反映除观察日期之外标的资产水平的变动。基础资产在其存续期内除观察日之外的水平将不影响票据的付款。尽管如此，投资者在持有票据期间通常应关注基础资产的表现，因为基础资产的表现可能会影响票据的市场价值。计算代理机构将确定每一期意外息票付款是否应支付，并计算提前赎回金额或• 赎回金额，如适用，仅通过比较适用的起始价值、票面利率障碍或阈值价值与每个标的资产的观察价值或期末价值来确定。不会考虑标的资产的其他级别。因此，如果在本金到期前未提前赎回本票据，且表现最差的标的资产的期末价值低于其阈值价值，即使在本金到期日之前每个标的资产的级别始终高于其阈值价值，您将收到的本金金额也将少于到期时的本金金额。 由于票据与表现最差（而非平均表现）的标的资产相关联，您可能收不到任何• 投资于该票据的回报可能由于观察值或终止值大于或等于某一标的资产的票面利率障碍或阈值值而遭受重大损失或全部损失。您的笔记与表现最差的标的资产相关联，且某一标的资产水平的变动