广发机械迈为股份业绩点评业绩略优于预期利润率环比改善

#业绩略优于预期。 24年Q1-3公司实现收入77.67亿元，同比+52.09%，归母净利润7.59亿元，同比+6.30%，扣非归母6.87亿元，同比+3.79%；单看Q3，实现营收28.98亿元，同比+29.47%，环比+9.32%，归母净利润2.97亿元，同比+2.87%，环比+47.94%，扣非归母2.82亿元，同比+0.78%，环比+ 【广发机械】迈为股份业绩点评：业绩略优于预期，利润率环比改善 #业绩略优于预期。 24年Q1-3公司实现收入77.67亿元，同比+52.09%，归母净利润7.59亿元，同比+6.30%，扣非归母6.87亿元，同比+3.79%；单看Q3，实现营收28.98亿元，同比+29.47%，环比+9.32%，归母净利润2.97亿元，同比+2.87%，环比+47.94%，扣非归母2.82亿元，同比+0.78%，环比+52.46%，毛利率30.19%，同比-2.11pct，环比-0.78pct，净利率13.07%，同比+0.73pct，环比+5.52pct。 # HJT设备进入确认期。 24Q3确认HJT产线7条（Q1 8条+Q2 8条），上半年HJT新接订单约10GW；截止24Q3，存货97.08亿元，同比-12.93%，环比-11.61%，合同负债82.03亿元，同比+7.38%，环比-6.90%。 今年上半年TW产线投产后进入爬产期，近期估计有较为明确数据，对于HJT的扩产具备前瞻意义；迈为在面板设备、半导体封装、前道设备等领域均有积极布局，半导体设备持续突破，面板设备受益于8.6代线，建议积极关注。 具体细节及公司近况欢迎沟通交流。