气市场报告，2024年第3季度

国际能源署 西班牙 瑞典 瑞士土耳其共和国 英国 美国 国际能源署（IEA）审视了包括石油、天然气和煤炭的供需、可再生能源技术、电力市场、能源效率、能源获取、需求侧管理等多个能源问题。通过其工作，IEA倡导在其31个成员国中增强能源的可靠性、可负担性和可持续性的政策。成员国，1并且3协会超出了。 IEA成员国：澳大利亚 奥地利 比利 时 加拿大 捷克共和国丹麦 爱沙尼亚 芬兰 法国 德国 希腊 匈牙利 爱尔兰 意大利 日本 韩国立陶宛 卢森堡 墨西哥荷兰 新西兰 挪威 波兰葡萄牙 斯洛伐克共和国 欧洲委员会也参与国际能源署的工作。 本出版物及其包含的任何地图，均不影响任何领土的地位或主权，不涉及国际边界和边界的划定，也不涉及任何领土、城市或地区的名称。 IEA成员国： 阿根廷、巴西、中国、埃及、印度、印尼、肯尼亚、摩洛哥、塞内加尔、新加坡、南非、泰国、乌克兰 修订版本，2024年7月信息通知，详情请见：www.iea.org/corrections 来源：IEA. 国际能源署网站：www.iea.org 摘要 这一期的季度燃气市场报告国际能源署（IEA）提供了一份对2024年上半年市场发展情况的全面回顾以及对2024年下半年短期展望的简要分析。作为IEA工作的一部分低排放气体工作计划报告包括一个专门针对生物甲烷、低排放氢和电子甲烷的中期展望部分。 天然气市场在2024年上半年转向了更为显著的增长，初步估计指在此期间，全球天然气需求增长速度远高于其历史平均水平。需求增长主要得益于天然气使用量的增加。n行业和正在增长 轻易地浓缩在nce亚洲，其中中国和印度在2024年上半年均恢复到两位数的增长率。 尽管增长强劲，天然气需求的前景依然脆弱。2024年第二季度全球液化天然气（LNG）生产表现不佳，而地缘政治紧张局势正推动价格市场在波动性。2024年第二季度，天然气价格在所有关键领域均有所上涨 ，反映出市场基本面更加紧张。预计2024年全年，天然气需求量将增长2.5%，主要由快速增长中的亚洲市场驱动。 地缘政治不稳定是短期内面临的最大风险。自年初以来，通过红海的液化天然气贸易实际上已经停滞，同时俄罗斯正日益获得能源。乌克兰的天然气基础设施，包括地下天然气储存设施。在此背景下，天然气供应的安全性仍然是能源政策制定的关键方面，与我们展望相关的风险凸显了加强国际合作的需求，包括在评估和实施天然气和LNG价值链的灵活性选项方面。 目录表 执行摘要 ..................................................................................................................... 5 气体市场更新.....................................................................................................................11 低排放气体中期展望 .....................................................................43附件...........................................................................................................................................55 执行摘要 全球天然气市场在2024年上半年恢复增长，但前景依然脆弱。 在2022年天然气供应冲击以及2023年逐步恢复平衡之后，天然气市场在2024年上半年转向了更为显著的增长。初步估计显示，在此期间全球天然气需求同比增长3%（同比），远高于2010年至2020年间的历史平均水平2%的增长率。尽管增长强劲，但复苏依然脆弱。全球液化天然气产量在第二季度表现不佳，而地缘政治紧张局势正在推动价格波动。2024年第一季度，天然气价格降至全球能源危机前的水平，然而近几个月来，所有关键市场的价格均有所上涨，反映了供需基本面的收紧。预计2024年下半年天然气需求增长将放缓。对于2024年全年，全球天然气需求预计将增长2.5%，主要受快速增长亚洲市场驱动。 亚洲占2024年上半年全球天然气需求增长的大约60%。在中国和印度的需求增长率均超过10%的情况下。在2024年上半年，工业用气的增加是全球需求增长的主要原因，约贡献了65%。这主要是由于快速增长的亚洲市场的经济扩张。电力领域的天然气使用增幅更为温和，同比增长2%，因为北美、快速增长的亚洲市场和欧亚大陆的强劲增长部分被欧洲天然气发电量的下降所抵消。在第一季度的异常温暖天气期间，住宅和商业领域的天然气需求同比增长1%。. 全球液化天然气供应在第二季度下降——其自2020年新冠疫情封锁以来的首次收缩。 全球液化天然气(LNG)供应增长在2024年前半保持低迷，同比增长仅有2%，约合6亿立方米。这种增长在第一季度完全集中，因为液化天然气（LNG）产量强劲增长4.5%（或65亿立方米）。相比之下，2024年第二季度的LNG产量同比下降了0.5%，即0.5亿立方米。这代表了自2020年以来首次出现的同比下降季度，当年新冠疫情引发的封锁措施大幅减少了LNG需求，并导致大量货舱取消。在2024年第二季度，LNG产量下降主要是由供应原料气问题以及意外停机所导致。 亚洲是全球天然气需求增长的主要驱动力，在2024年上半年。 初步数据显示，2024年上半年全球天然气需求增长了3%。然而，70%的需求增长集中在第一季度。第二季度LNG供应量同比下降，导致主要进口市场的天然气价格上涨，进而对需求增长造成压力。 需求恢复，这已在2023年下半年开始。2024年全年，全球天然气需求预计增长2.5%，即超过100亿立方米的增长。我们预计全球液化天然气供应量的有限增加将限制进口行业增长。行业发展成为最重要的推动力。在全球需求推动下，市场发展，因为电力部门天然气使用量预计仅 2024年下半年，液化天然气（LNG）供应的同比增长预计将加速。随着新的液化产能投入使用。今年，美国预计将提供大部分新增出口能力，因为现有工厂扩大规模，新工厂开始运营。这包括Freeport LNG的扩建，Plaquemines LNG第一阶段在夏季的逐步增加，以及Corpus Christi第三阶段预计在2024年底启动。位于西非海岸的TortueFLNG工厂预计将在第四季度投入运营。 略有增加。这是由于亚洲快速增长的市场以及非洲、中东和北美的天然气丰富国家增长预计将被欧洲的下降部分抵消。 天然气价格在第二季度所有主要市场均有所上涨。 低排放天然气供应预计将增加超过两倍。到2027年 天然气供应的收缩与亚洲需求的强劲增长相结合，在第二季度使全球天然气平衡趋紧。此外，俄罗斯向欧洲的管道天然气供应的不确定性再次出现，这引发了额外的价格波动。因此，在关键的亚洲和欧洲市场，天然气价格上涨，到2024年6月已超过其2023年的水平。在美国，亨利枢纽价格从数十年来的低点回升，3月至6月间上涨了近70%。上游企业的减产、天然气发电的强劲增长和更高的天然气出口都为天然气价格提供了上行动力。 低排放气体的部署预计将在中期内加速。我们目前的预测显示，到2027年低排放气体的供应量将增加一倍以上，从绝对值上看，将增加近1600亿立方米。这与我们去年中期展望相比有显著上调，反映了政府对低排放气体政策支持的增长。欧洲和北美预计将推动这一扩张，贡献超过整体增长的70%。然而，还需要进一步的努力来释放低排放气体的全部潜力，并实现政府设定的雄心勃勃的目标。除了欧洲和北美，预计包括巴西、中国和印度在内的一些新兴低排放气体生产国将扩大其产量。 天然气需求增长预计将在2024年下半年放缓。 全球天然气需求增长预计在2024年下半年将低于2%同比增长。部分地，这种缓解反映了逐渐的 2024年第二季度全球天然气贸易增长因液化天然气供应可用性降低而趋紧。 2024年第二季度，所有关键市场的天然气价格均有所上涨。 低排放气体的供应预计到2027年将增加一倍以上。 天然气市场更新 全球天然气需求在2024年上半年回到更加显著的增长。 2022年收缩以及2023年逐步恢复平衡之后，全球天然气市场在2024年上半年回到了更加显著的增长状态。在价格较低的环境和改善的供应基本面之下。大约70%的需求增长集中在第一季度。第二季度液化天然气供应增长放缓，对主要进口市场的天然气价格形成上涨压力，进而影响天然气需求增长速度。 暖和的第一季度对欧洲和北美的空间供暖需求造成压力。 在北美天然气需求在2024年上半年同比增长约2%（或10亿立方米的增长）。尽管在第一季度，由于异常温和的天气条件，居民和商业需求下降，但这些损失被该地区所有市场天然气发电的强劲增长所抵消。在2月至4月期间，面对几十年来最低的天然气价格，美国上游运营商优化了他们的干气产量以平衡市场，这导致2024年第二季度美国天然气产量同比下降1.5%。干气产量的下降与强劲的天然气发电和更高的出口相结合，支持了天然气价格在第二季度的回升。中北美及南美天然气需求同比增长约3%，得益于电力和工业部门天然气使用量的增加。这种相对强劲的需求增长使得该地区2024年上半年净液化天然气进口量同比增长近25%（或1.3亿立方米）。 初步数据显示：天然气需求增长了3%（或50亿立方米）在2024年上半年的IEA天然气市场更新所覆盖的市场中。1亚洲仅占新增天然气需求的约60%，主要受中华人民共和国（以下简称“中国”）和印度的推动。需求增长主要受到以下支持：工业中更高的天然气消耗，几乎贡献了2024年上半年65%的需求增长。中国、欧洲、印度和美国的工业气体总消费量——占全球总消费量的一半左右——同比增长了令人印象深刻的6%（或近200亿立方米的增长）。燃气发电需求增长了2%的较温和的年同比增长，因为北美强劲的增长、快速增长中的亚洲市场以及欧亚大陆的增长部分抵消了欧洲燃气发电量下降。燃气需求在住宅和商业行业同比增长仅1%。不寻常地 天然气需求在亚洲2024年上半年同比增长约8%（或超过300亿立方米）。中国持续推动该地区的天然气需求增长，该国天然气消费量同比增长11%（或170亿立方米），这得益于所有终端用气领域的天然气使用量增加。由于天然气价格走低，继续刺激天然气需求。印度，在第一年中，工业用气量同比增长超过20%。 市场受限于全球液化天然气供应的有限增长，预计将仅增长3%（或15亿立方米）。工业和能源自用预计到2024年将占增量天然气需求超过55%。这得益于亚洲快速增长市场的持续经济扩张，以及欧洲工业天然气需求的复苏。在北半球异常温和的冬季之后，天然气需求在住宅和商业领域预计在2024年将增长2.4%，假设第四季度天气状况平均。燃气发电需求预计只会略有增长，因为亚洲快速发展市场、非洲、中东和北美这些天然气资源丰富的国家的天然气消耗量增加，部分抵消了欧洲预计的下降。 五个月2024年。天然气需求同比增长估计3%。日本和韩国2024年第一季度前四个月 天然气消费量在经合组织欧洲2024年前六个月天然气需求同比下降了3.5%（或90亿立方米）。电力部门仍然是推动需求下降的最重要因素，因为可再生能源的大力扩张以及核能可用性的提高减少了燃煤火力发电厂对天然气的需求。温和的冬季天气限制了一季度居民和商业部门的天然气需求。相反，工业企业天然气使用量仍在持续恢复，得益于较低的价格环境，虽然仍远低于危机前的水平。欧亚大陆天然气需求在2024年上半年估计同比增长了5%。一个更冷的冬天支持了更高的空间供暖需求，而核能可用性的下降俄罗斯联邦（以下简称“俄罗斯”）增加了对燃气发电厂的需求。2024年前五个月，俄罗斯天然气产量同比增长近8%