光伏行业已经处于预期底部位置,后续供需改善预期与产业链价格底部企稳,行业基本面有望边际向上。推荐优质辅材环节的福莱特玻璃和产业链龙头协鑫科技、钧达股份、晶科能源、晶澳科技、天合光能、阿特斯、通威股份、隆基绿能、TCL中环、阳光电源。同时,行业高质量发展座谈会召开,供需格局改善预期有望加强。产业链价格底部临近,行业边际向上可期。我们判断当前光伏行业已经处于预期底部位置,后续伴随供需改善预期与产业链价格底部企稳,行业基本面有望边际向上。