投中统计：4月募投市场双双回暖，人工智能投资占比10%

4月募投市场双双回暖人工智能投资占比10% 2 0 2 4 . 0 5投中研究院 01/ VC/PE市场募资分析 •2024年4月新设基金数量小幅回升，438家机构参与设立基金。•广州、武汉等地基金数量逆势升温。•基金投资方向集中于战略新兴行业，低空经济成为市场新”蓝海“。•本月重点完成募集案例概览。 募资市场小幅回升机构普遍艰难前行 Ø2024年4月，中国VC/PE市场新成立基金数量共计543支，同比下降44%，环比上升11%。整体来看，募资市场在资金流动性放缓的前提下，新设基金数量持续处于历史低位，更多机构选择放慢脚步。 投中研究院，2024.05 数据来源：CVSource投中数据 Ø本期共有438家机构参与设立基金，环比3月340家机构数量增加19.7%。其中92.9%的机构成立1支基金，6.6%的机构完成2支基金新设，0.5%的机构完成3支及以上基金新设。 数据来源：CVSource投中数据 广州、武汉等地基金数量逆势升温 Ø2024年4月，共计25个省市区（含港澳台）新设基金，其中，浙江省新设数量102支位居榜首，广东省新设基金73支位列第二，山东省新设基金67支紧随其后。同比2023年4月基金设立地区来看，市场整体急速缩减的前提下，湖北、北京等地募资情况相较良好。 投中研究院，2024.05 数据来源：CVSource投中数据 Ø细分下属市级地区来看，本期青岛新设基金33支位居首位；嘉兴、广州分别新设基金31支、26支紧随其后。同比2023年4月，广州、武汉等地新设基金数量逆势攀升。 数据来源：CVSource投中数据 基金投资方向集中于战略新兴行业 Ø2024年4月，国资仍为市场主要资金来源，银行、高校等资金在本期出手较为亮眼。投资领域来看先进制造、人工智能、新材料等战略新兴行业为市场主要关注方向。 低空经济成为市场新“蓝海” Ø所谓低空经济，是指在3000米以下空域内，以有人驾驶和无人驾驶航空器的低空飞行活动为牵引，辐射多领域的综合性经济形态。作为战略性新兴产业，低空经济正成为各地政府抢滩的新“蓝海”。年初以来，低空经济备受市场关注，多地地方政府从政策角度给出积极回应。如今，各地对低空经济的支持正持续走深走实，由“政策指导”向“资金支持”延伸。多地区通过设立低空经济基金以真金白银为低空项目、产业赋能。 Ø具体来看，今年4月，安徽省低空经济产业基金合伙企业（有限合伙）成立，出资额10亿元，执行事务合伙人为安徽交控资本基金管理有限公司，该合伙企业由安徽省新型基础设施建设基金有限公司、安徽省通航控股集团有限公司、安徽交控资本基金管理有限公司等共同持股。今年3月，江西省共青城发布低空经济产业三年行动计划，持续优化完善专项扶持政策。同时，依托共青城私募基金小镇撬动社会资本，组建50亿元的低空经济产业发展专项基金，为低空产业项目进行资本赋能。 投中研究院，2024.05 重点完成募集案例 Ø2024年4月，市场的清冷态势下，基金完成募集态势仍然迅猛，从已披露完成募集基金的市场情况来看，完成基金均为人民币基金。从管理机构来看，以国资背景及头部机构为主要力量。 Ø君联资本TMT创新三期基金募集规模31.8亿元最为突出，基金重点投资于智能制造与硬科技、企业IT服务、TMT及创新消费领域中的初创期企业与处于成长前期的企业。 02/ VC/PE市场投资分析 •2024年4月，中国VC/PE投资市场稍有回暖，投资均值小幅下滑。•电子信息行业投资数量愈发突出，医疗健康投资规模再登首位。•人工智能领域交易情况概览。•活跃地区交易概况及热门行业分布。•重点融资案例Top10 VC/PE投资市场稍有回暖 Ø2024年4月，投资案例数量464起，环比增加33.72%，稍有回暖；本期投资规模77.64亿美元，环比减少48.57%，除去3月大连新达盟获600亿元投资的大额交易影响外，环比增加14.4%。 投中研究院，2024.05 数据来源：CVSource投中数据 Ø纵观近年市场均值数据来看，周期性变化较为明显，本期交易均值在周期性及3月大额案例影响下环比断崖式下跌，较去年同期也有下降，降幅15.17%。 数据来源：CVSource投中数据 电子信息行业投资交易数量愈发突出 Ø2024年4月，电子信息行业项目获投数量165起最为活跃，且相对市场整体来看越发突出，医疗健康行业投资规模21.04亿美元最为吸金，汽车交通今年热点频发，投资均值也同样瞩目，达到4100万美元/笔。细分领域来看，半导体、人工智能、生物医药带头领跑，投资数量分别为55起、48起、37起。 近年人工智能领域投资交易概况 Ø电子信息行业近年一直是资本投资的主要方向，细分领域下，半导体则一直是重中之重，但本月投资案例来看，人工智能有趋于赶超之势，近期投资活跃度直线攀升，本期行业占比达到29%，市场总占比达10%。 Ø而细分赛道来看，自AIGC等概念出现以来，大模型、AI生成、AI多产业应用等相关赛道受关注度逐渐增加，数据体现在本期达到巅峰。 早期投资交易数量占比大幅提升 Ø2024年4月融资轮次细分下，A轮交易数量175起、规模18.85亿美元，分别占比37.7%、24.3%，早期投资数量（天使轮+种子轮）127起，占融资总数27.4%，较去年同期早期投资83起占比22.2%大幅提升。 Ø细分融资事件的交易规模区间来看，亿美元级交易市场占比2.9%，较去年同期占比1.7%大幅增加。 数据来源：CVSource投中数据 投中研究院，2024.05 活跃地区交易概况及行业分布 Ø2024年4月，广东省公开交易76起拔得头筹，获投规模7.83亿美元，北京市获投规模11.67亿美元最为突出。 数据来源：CVSource投中数据 投中研究院，2024.05 Ø细分活跃地区下热门赛道来看，电子信息是大多地区的主要投资重点，医疗健康则主要活跃于江苏、上海地区；同时，江苏省斩获了大多先进制造的项目投资。 重点融资案例Top10 数据说明 为方便读者使用，现将报告中数据来源、统计口径及汇率换算进行说明： u数据来源 本报告图表数据来源均为CVSource投中数据。 u统计口径 Ø新成立基金：于统计期限内，新注册成立的基金 Ø完成募集基金：于统计期限内，宣布募集完成的基金 Ø融资规模：统计市场公开披露的实际金额，对未公开具体数值的金额进行估计并纳入统计 u汇率换算 236338报告中所有涉及募资规模和投资规模均按募资或投资当日汇率，统一换算为美元进行统计。 ABOUT US 投中信息创办于2005年，现已成为中国私募股权投资行业领先的金融服务科技企业，致力于解决私募股权投资行业的信息不对称问题。投中信息目前拥有媒体平台、研究咨询、金融数据、会议活动四大主营业务，通过提供全链条的信息资源与专业化整合服务，以期让出资者更加了解股权基金的运作状态，让基金管理者更加洞彻产业发展趋势。目前，投中信息在北京、上海、深圳等地均设有办公室。 媒体平台：投中网历经十余年行业深耕，拥有卓越的资深采编团队，树立了强大的行业影响力，并成为私募股权投资行业权威的信息发布平台。 研究咨询：依托投中多元化产品、丰富资源和海量数据，聚集VC/PE行业政策环境、投融趋势、新经济领域开展深入研究，为国内外投资机构、监管部门和行业组织提供专业的服务与研究成果。 金融数据：通过全面精准的创投数据库帮助客户进行各行业股权研究，公司、机构、基金分析，市场机遇挖掘，为客户在一级股权市场的研究与投资提供可靠数据与洞见，辅助商业决策；同时，提供包含基金项目募投管退全业务管理、客户管理、协同办公、流程管理（OA）等的专业投资业务管理系统，为一级市场机构用户打造一站式的办公平台。 会议活动：从2007年投中信息成功举办首届中国投资年会以来，现已形成一套完整的会议体系。此外，基于投中媒体、数据及研究优势，投中信息同样为机构客户、各地政府量身定制各种与私募股权投资行业相关的商务会议、国际会议、高峰论坛、行业研讨会等，合力打造品牌影响力。 总有梦想可以投中INVEST IN YOUR DREAM 电话：+86-010-53821708邮编：100022Email：contact@chinaventure.com.cn网站：www.cvinfo.com.cn地址：北京市朝阳区建国路118号招商局大厦14层