指数基金跟踪周报：红利板块持续吸金，首批10只A50ETF成立

红利板块持续吸金，首批10只A50ETF成立 —指数基金跟踪周报 投资要点 ▌鑫选ETF策略 分析师：吕思江S1050522030001lvsj@cfsc.com.cn分析师：马晨S1050522050001machen@cfsc.com.cn联系人：武文静S1050123070007wuwj1@cfsc.com.cn 在前期报告《基于技术面量化的指数基金绝对收益策略：指数基金投资+系列报告之一》中，我们通过“抽屉法”，在场内 权 益ETF池 中 进 行 测 试 。 组 合 过 去 三 年 年 化 收 益14.23%，最大回撤仅为8.6%，夏普比率达到1.44，样本内表现出色。 鑫选ETF策略组合的目标，是在鑫选ETF池中通过持有的交易，同时跑出绝对收益和相对A股权益（以沪深300为例）的长周期相对收益。2024年1月5日起至今鑫选ETF绝对收益组合区间累计收益+1.77%，年化波动率9.83%远优于沪深300的17.84%。 鑫选ETF绝对收益组合最新持仓：800ETF、央创ETF、人工智能ETF、东南亚科技ETF。 相关研究 1、《开门红可期，把握成长和小盘反弹》2024-02-172、《耐心寻底等待右侧，找胜率高的方向》2024-02-053、《央国企红利反弹共识，关注下周FOMC》2024-01-28 ▌新发市场追踪 新 申 报 指 数 基 金： 共14只 ， 包 括4只QDII（ 建 信 日经225指 数 基 金 、 永 赢 日 经225指 数 基 金 、 万 家 纳 斯 达克100ETF、南方基金南方东英沙特阿拉伯ETF）、2只境内ETF基金、6只股票指数基金、2只联接基金。 南方基金南方东英沙特阿拉伯ETF为继华泰柏瑞南方东英沙特阿拉伯ETF之后，第二只上报的投资于沙特股市并在境内上市交易的ETF。基准富时沙特阿拉伯指数囊括了如沙特阿美在内的超过50只沙特大中型上市公司，涵盖金融、原材料、能源、通信等具有代表性的板块，自基日以来累计涨幅达57.14%。 新成立指数基金：首批10只A50ETF全部成立，累计吸金165.27亿元，其中平安、大成、华泰柏瑞旗下3只产品募满20亿规模上限，平安中证A50ETF和摩根中证A50ETF将于2024/3/21上市。 本周新成立公募基金较多共32只，募集总金额288.33亿元。其中，超一半基金为指数基金，共18只，首发规模达 192.69亿元。 首发指数基金：下周首发指数基金1只：海富通中证2000增强策略ETF。 上市基金：本周上市基金共2只：平安中证A50ETF和摩根中证A50ETF。 ▌ETF资金流测算 截至2024年3月8日，A股、债券、商品、跨境ETF本周净申赎金额分别为+319.06亿元、+18.44亿元、-3.79亿元、+9.72亿元。 细分类别来看，国内权益市场ETF中，宽基类ETF仍为吸金主力（+374.54亿元），资金持续布局沪深300（+246.75亿元）和中证500（+65.29亿元）相关产品，中证2000ETF遭赎回（-17.11亿元）。中信一级行业中，通信、煤炭、计算机份额增幅靠前，电子、电力设备及新能源、国防军工持续遭抛售。因子类ETF中，红利低波（+4.69亿元）、价值（+0.60亿元）、宽基红利（+0.42亿元）、中盘（+0.21亿元）和红利质量（+0.04亿元）等ETF均有不同程度资金流入，成长型ETF份额下降较多（-1.60亿元）。主题类产品中，央国企相关ETF本周减持规模靠前达-4.69亿元。 跨境ETF本周继续获增持+9.72亿元，挂钩美国（+11.91亿元）、日本（+2.57亿元）基金份额净买入靠前，港股相关产品遭抛售。 商品类ETF中，黄金ETF资金止盈离场-5.72亿元。 ▌ETF业绩表现回顾 本周国内权益市场涨跌互现，小盘表现略好于大盘，中证2000指数涨+0.62%排名靠前，沪深300指数微涨+0.20%，双创领跌。中信一级行业涨12/跌18，其中石油化工、有色金属、电力及公用事业表现靠前，分别为+5.15%、+4.73%、3.61%，综合金融、消费者服务、房地产表现靠后。 全球大类资产本周行情：美股市场方面，三大指数本周收跌，纳斯达克指数跌-0.01%，标普500跌-0.26%，道琼斯工业指数跌-0.93%。港股方面，恒生中国企业指数跌-1.26%，恒生指数跌-1.42%，恒生科技指数跌-2.94%。 本周A股ETF基金稍有回调，板块和行业ETF收益中位数分别为-1.03%、-0.89%。分类型来看，行业ETF行情主要由能源主导，挂钩电力及公用事业、石油化工、煤炭和有色金属的4只基金均涨超+4%；宽基ETF中MSCI中国A50互联互通ETF业绩表现靠前；因子ETF中，红利类基金领涨，红利低波、宽基红利和主题红利均涨超+1.5%；跨境ETF中韩国市场产品表现最佳，中韩芯片ETF涨幅为+3.31%。 ▌风险提示 数据全部来自公开市场数据，市场环境出现巨大变化模型可能失效。基于历史数据的模型存在失效风险，基金历史业绩不代表未来。 正文目录 1、鑫选ETF策略...........................................................................62、新发市场追踪...........................................................................62.1、新申报指数基金...................................................................62.2、新成立指数基金...................................................................72.3、首发指数基金.....................................................................82.4、上市基金.........................................................................83、ETF资金流测算..........................................................................84、ETF业绩表现回顾........................................................................115、风险提示...............................................................................14 图表目录 图表1：鑫选ETF策略样本内表现出色......................................................6图表2：鑫选绝对收益年初至今+1.62%......................................................6图表3：本周新申报指数基金一览..........................................................6图表4：富时沙特阿拉伯指数走势图........................................................7图表5：本周新成立基金一览..............................................................7图表6：下周首发指数基金一览............................................................8图表7：本周新上市基金一览..............................................................8图表8：不同资产类别ETF最新合计规模....................................................8图表9：不同资产类别ETF本周资金流......................................................8图表10：A股ETF最新合计规模...........................................................9图表11：A股ETF本周资金流.............................................................9图表12：宽基ETF最新合计规模...........................................................9图表13：宽基ETF本周资金流.............................................................9图表14：行业ETF最新合计规模...........................................................9图表15：行业ETF本周资金流.............................................................9图表16：因子ETF最新合计规模...........................................................10图表17：因子ETF本周资金流.............................................................10图表18：主题ETF最新合计规模...........................................................10图表19：主题ETF本周资金流.............................................................10图表20：跨境ETF最新合计规模...........................................................10图表21：跨境ETF本周资金流.............................................................10图表22：不同市场跨境ETF资金净买入规模前3产品明细.....................................11图表23：商品ETF最新合计规模...........................................................11 图表24：商品ETF本周资金流.............................................................11图表25：全球大类资产表现跟踪...........................................................12图表26：中信一级行业业绩表现跟踪.......................................................12图表27：A股ETF本周收益跟踪...........................................................13图表28：宽基ETF本周收益跟踪.....................................................