HINRICH - IMD 可持续贸易指数 2023深潜水去全球化神话 ：亚洲供应链如何变化由唐恩 - QUOC 牛津经济 hinrich 基础报告- 去全球化的神话 ： 亚洲的供应链正在发生变化牛津经济学2Contents执行摘要3INTRODUCTION5方法6全球供应链继续扩张2.172.2亚洲的供应链正在发生重大变化3.1113.213供应链电阻的多种途径16Conclusion19缩写20ENDNOTES21关于牛津经济22 hinrich 基础报告- 去全球化的神话 ： 亚洲的供应链正在发生变化牛津经济学3执行摘要尽管讨论了去全球化和近交 ， 但全球供应链仍在继续扩展。全球大多数主要地区的区域采购已经下降 ， 这表明近交可能还不是一个普遍的战略。自 2010 年代初以来 ， 中国劳动力成本的上涨导致许多企业探索替代制造基地和采购策略以保持其竞争力。最近的中断 ， 例如美中贸易战 ，新冠肺炎大流行以及对俄罗斯的制裁进一步促使企业重新评估其供应链的弹性。由于更高的关税和制裁 ， 它们不仅推高了交易成本 ， 还增加了政策不确定性 ， 阻碍了全球生产网络的平稳有效运行。这些事态发展导致了人们对全球化的消亡 ， 近邻的崛起以及中国与西方公司供应链的脱钩的各种说法。本报告提供了全球和亚洲供应链的最新概述 ， 并通过关注双边跨境数据来评估这些不同的索赔中间产品贸易 （ IG ） ， 一种颗粒类别的产品 ， 比大多数其他分析中使用的最终产品更准确地表示供应链组件。我们发现 ， 尽管讨论了去全球化和近交 ， 但全球供应链仍在继续扩张。以源自同一地区国家的 IG 进口份额衡量的区域内采购在世界大多数主要地区都有所下降 ， 这表明近交可能还不是全球一级的普遍战略。尽管有人谈论去全球化和濒临灭绝 ， 但这项研究发现 ， 全球供应链仍在不断扩大。 hinrich 基础报告- 去全球化的神话 ： 亚洲的供应链正在发生变化牛津经济学4执行摘要贸易脱钩在很大程度上仍然是美中现象。中国对美国进口 IG 的份额从 2018 年的 18.5% 下降到 2022 年的 14.1% 。另一方面，我们发现有证据表明，中国与美国和日本的贸易已实现脱钩 - 中国对美国的 IG 进口份额从 2018 年的 18.5 ％ 下降到 2022 年的 14.1 ％ 。这一比例在 2023 年上半年降至 11.4% 。相比之下，中国作为向七国集团 （ G7 ） 几个发达经济体运送的投入来源已经变得越来越重要。例如，从 2018 年到 2022 年，中国在 IG 进口总额中的份额从 11.1% 增加到德国的 15.9%，在英国从 10.3% 增加到 15.1% 。尽管中国仍然是亚洲工厂的中心 ， 但亚太地区的 IG 贸易一直在多样化。在这种动荡和日益紧张的全球地缘政治环境中 ， 一些亚洲经济体正在成为 IG 贸易增长的 “热点 ” 。特别是 ， 在此期间 ， 越南和印度尼西亚的年度 IG 出口实现了两位数的增长。对这些 “热点 ” 经济体的高层比较分析显示出明显不同的经济结构和地缘政治取向。例如，越南在美国和中国的国际采购方面取得了长足的进步。这不仅反映了西方跨国公司的需求，也反映了中国企业希望在海外扩大生产基地的需求。中国对越南的外国直接投资流入在 2023 年激增，现在是对越南最大的国家。相比之下，印度对美国的供应链变得更加重要，但对中国的供应链却不那么重要。尽管地缘政治紧张局势不断升级，但中国的投入越来越依赖台湾。2018 年至 2022 年间，台湾在中国 IG 进口中的份额从 12.2% 增加到 14%，部分原因是疫情期间对先进半导体产品的需求增加，推高了这些产品的价格。台湾生产了世界上 60% 以上的半导体和 90% 以上的最先进的半导体。这些 “热点 ” 经济体的经济结构和中美定位的多样性表明 ， 有不止一个成功的战略来应对不断变化的全球供应链格局。 hinrich 基础报告- 去全球化的神话 ： 亚洲的供应链正在发生变化牛津经济学5Introduction公司正在寻求降低其供应链配置的风险通过多样化的供应商基地 ， 建立更有效的供应链足迹 ， 探索替代生产中心 ， 以提高供应链的可见性和敏捷性。供应链的动态变化 ， 尤其是在亚洲 ， 是全球经济的一个重要而热门的问题。公司采购策略具有深远的影响 ， 不仅影响企业的效率 ， 而且影响全球范围内的贸易动态 ， 经济增长和竞争力趋势。在 20 世纪 90 年代，全球化进程加速，各个国家的生产过程越来越分散，中国作为 “世界工厂 ” 的崛起得到了廉价和充足的劳动力供应的支持。然而，随着近年来工资的增长，中国公司越来越多地通过升级工厂、技术采用和劳动力技能提高相结合的方式专注于更高附加值的活动。反过来，亚洲的供应链适应了这些变化的动态，许多跨国公司探索了替代采购方法，例如所谓的 “中国加一 ” 战略，即公司通过在中国以外的地区扩张来实现多元化经营，同时仍保持在中国的业务。最近的中断 ， 例如美中贸易战 ， COVID - 19 大流行和俄罗斯制裁 ， 进一步促使企业重新评估其供应链的弹性。除了由于更高的关税和制裁而导致的贸易成本上升之外 ， 这些紧张局势还造成了政策不确定性for businesses — which are detainable to the smooth and efficient operation of global production networks. Companies are seeasing to reduce risk in their通过使供应商基础多样化 ， 建立更有效的供应链足迹 ， 探索替代生产中心以支持不断变化的需求模式 ， 并采用数字技术来增强供应链的可见性和敏捷性。在这种情况下，我们的研究旨在为 2018 - 22 年以及 2023 年上半年的亚洲和全球供应链演变提供新的见解。具体来说，它检查了 IG 的官方双边贸易数据，以追踪原材料和中间投入的跨境流动。由官方海关机构收集的 IG 贸易数据提供了最新，全面和国际可比的统计数据，以分析全球生产网络。方框 1 进一步描述了用于此分析的方法。该分析提供了对 Hirich - IMD 可持续贸易指数 （ STI ） 的关键维度的补充和更深入的探讨。首先，它强调了贸易集中度的演变 ； 在这方面，它通过分析来源国在中国以外的供应链中投入的变化，并评估最近关于近支撑趋势的主张，扩展了我们最近为 Hirich 基金会在全球贸易多样化方面的工作。1 其次，我们确定了亚洲一些贸易增长 “热点 ” 国家，并发现它们倾向于结合指数确定的许多不同的成功因素，例如外国直接投资吸引力和技术能力。这些国家的多样性突出表明，需要根据科学、技术和创新的调查结果，采用一个多层面的框架来评估各国的贸易制度。 hinrich 基础报告- 去全球化的神话 ： 亚洲的供应链正在发生变化牛津经济学6MethodologyIG 被定义为用于生产最终产品的投入 ， 不包括主要燃料和润滑剂。它们的范围从食品生产中使用的作物到制造商品所需的纺织品 ， 金属和计算机芯片。这些产品的国际贸易由官方海关机构根据联合国广义经济分类 （ BEC ） 第 4 版进行识别和汇总。专注于 IG 的贸易在研究全球供应链方面比其他方法具有许多优势。特别是，许多对供应链的经济研究往往侧重于一个部门或国家，从而阻碍了对全球供应链的全面看法。虽然一些研究利用全球投入产出表来提出更全面的经济观点，但这些分析是基于过时的信息。例如，在撰写本报告时 （ 2023 年秋季 ），经济合作与发展组织 （ OECD ） 贸易增加值数据库仅包含截至 2018 年的信息。尽管关于外国直接投资的数据可能会更频繁地更新，但它们往往缺乏这些流动的双边层面，无法分析生产网络的演变。与这些数据来源相比，海关数据 （ 尤其是进口数据 ） 提供了更多的正式跨境贸易的最新和全面覆盖，这更适合我们本报告的研究重点。进口数据通常比出口数据具有更好的质量 ， 由于关税和进口税的普遍性 ， 这需要海关申报和正式记录这些流量。考虑到这一点，从 91 个国家海关机构收集了进口数据 （ 涵盖 2018 - 21 年 IG 贸易总额的 70 ％ 以上 ） 。然后将出口流量分析为这些进口流量的镜像。数据来自联合国商品贸易统计数据库 （ UN COMTRADE ），并通过世界综合贸易解决方案 （ WITS ） 门户访问。为了了解直到 2023 年上半年进口到美国的 IG 的构成，我们从 UN COMTRADE 获取了每月美国进口数据。We then used the BEC classifications to identify and select only trade in IG. We applied further cleaning and treatment of the data as necessary, such as aggregating Hong Kong SAR and Macrows trade flows into China.在 UN COMTRADE 中确定为 “其他亚洲 ， 其他地方未指定 ” （ 代码 490 ） 。为了分析特定主题 ， 例如美中脱钩 ， 我们还使用了来自 G7 国家和 UN COMTRADE 的中国的出口数据 ， 以全面了解这些关键国家的出口模式。基于 IG 贸易的这些数据 ， 我们首先开发了统计指标来评估全球和亚洲供应链贸易的演变 ， 以期测试诸如脱钩 ， 近接和去全球化等流行的叙述。然后 ， 我们确定了亚洲的增长热点 ， 并使用 Hinrich - IMD STI 分析了它们的竞争定位。 hinrich 基础报告- 去全球化的神话 ： 亚洲的供应链正在发生变化牛津经济学7图 1 - 2018 - 2022 年全球 IG 贸易演变100 = 2018 级130126120117110100100932018Level9096807020192020202020212022资料来源:牛津经济学全球供应链继续扩张2.1尽管经历了一段艰难的时期 ， 全球 IG 贸易仍在上升我们的数据显示，2018 - 22 年期间，全球 IG 贸易平均年化增长率为 6% 。这种强劲的扩张意味着，至少围绕去全球化和国际供应链网络倒退的流行说法可能为时过早。也就是说，IG 贸易的轨迹在这一时期远非线性，反映了世界主要事件的影响。美中贸易战 ， 大流行和俄罗斯 - 乌克兰战争。与商品总贸易相比 ， IG 约占总贸易流量的一半 - 在过去十年中 ， 这一比例大致保持稳定。我们发现，在 2018 - 22 年期间，中国是全球最大的 IG 进口国和出口国 （ 图 2 ） 。支撑这种主导地位的是中国作为 “世界工厂 ” 在全球生产的最后组装阶段的持续重要性。同时，这也证明了中国工业的制造能力，在中国，当地生产商正在跨价值链进行垂直升级，以生产更复杂和对规模敏感的组件。例如，中国现在至少占电池产量的一半，在一些相关部件中超过 70% 。2 hinrich 基础报告- 去全球化的神话 ： 亚洲的供应链正在发生变化牛津经济学8图 2 - 2018 - 2022 年按经济划分的 IG 出口平均值 （ 单位 ： 十亿美元 ）500 - 1,000100 - 25020 - 50无数据资料来源:牛津经济学1,000 - 2,000250 - 50050 - 1000 - 20全球供应链继续扩张2.2近支撑尚未在全球一级实现在大多数地区，生产者从自己的地区以外采购更多的国际投入。按照区域内贸易在每个区域的 IG 进口中所占的份额来衡量，区域内采购在样本期内在大多数区域也有所下降。即使不包括初级产品 （ 通常是未经加工的自然资源 ），这种模式仍然有效。亚太地区是 2018 年至 2022 年间区域采购增加的唯一例外，但这种转变相对较小 — — 亚洲进口的区域内份额从 2018 年的 59.7% 小幅上升至 2022 年的 60.6%