乳制品行业研究报告要点总结
乳制品行业现状
- 供给与消费：2023年，我国乳制品行业在宏观经济弱复苏的背景下，需求增长不足，原奶供需失衡。全年乳制品产量同比增长3.3%，各月同比增速整体呈下滑趋势。
- 消费结构：常温白奶作为基本盘呈现复苏增长，而巴氏奶增长潜力较大，酸奶产品整体增长面临压力。
需求与销售额
- 销售额：2023年我国乳制品销售额约3900亿元，基本维持上年水平。
- 增长空间：Euromonitor预测2024年乳制品行业规模有望接近5000亿元，显示增长潜力。
增长空间
- 人均消费：《中国居民膳食指南（2022）》建议每人每年的乳制品摄入量为110-183kg，而2022年我国人均奶类消费量约为43公斤，相当于推荐量的30%左右。
- 国际比较：与全球和亚洲平均水平相比，我国人均奶类消费量有较大增长空间。
原奶市场
- 供需关系：今年我国原奶呈现供大于求的局面，价格持续下滑，受到饲料成本高企的影响。
- 长期缺口：尽管奶牛存栏数有所增长，但增幅有限，长期来看，上游奶源产需缺口依旧存在。
常温白奶发展
- 市场主导：常温白奶消费占主导地位，但各品类间分化显著。
- 增长趋势：技术革新和市场需求多样化推动巴氏奶加速增长，而常温白奶市场进入成熟期。
高端白奶与消费趋势
- 价格与需求：高端白奶产品收入增速在2019年后总体呈现下降趋势，但长期来看，高品质产品的接受度不断提高，乳制品价值提升需求大。
- 市场份额：常温白奶市场集中度高，以伊利、蒙牛为主导。
巴氏奶发展
- 复苏趋势：巴氏奶在2022年后呈现复苏趋势，市场规模约400亿元，同比增长转正。
- 技术升级：“超级巴氏奶”的推出有助于进一步拓宽巴氏奶的销售半径，增强企业区域扩张能力。
- 市场格局：巴氏奶市场主要由地方性乳企主导，集中度不断扩大。
酸奶市场
- 市场状况：酸奶市场持续下滑，2023年市场规模约1200亿元，同比增长-3.3%。
- 双寡头格局：酸奶市场呈现明显的双寡头格局，CR5约75%，其中伊利和蒙牛占据大部分市场份额。
结论
乳制品行业在2023年面对需求增长不足的挑战，同时，各细分领域呈现出不同的发展态势。常温白奶市场虽进入成熟期，但高端化趋势明显；巴氏奶市场在技术升级的推动下展现出复苏迹象，市场格局逐渐形成；酸奶市场则面临持续下滑的压力。行业整体具有较大的增长空间，特别是随着消费结构的优化和消费者对乳制品健康属性的认识加深，未来乳制品行业有望实现更高质量的增长。
