经济研究服务 | 形势与展望报告OCS - 23i | 2023 年 9 月 14 日下一个版本是2023 年 10 月 16 日油料作物展望 ： 2023 年 9 月Maria Bukowski Bryn Swearingen国内展望国际展望2023 / 24 美国大豆产量预测因产量下降而下降本月，美国农业部，国家农业统计局 （ NASS ） 在其作物生产报告中将 2023 / 24 年全国平均大豆产量从先前预测的每英亩 50.9 蒲式耳下调至每英亩 50.1 蒲式耳，降低了 2023 / 24 年美国S.大豆产量预测为 41.5 亿蒲式耳 （ 图 1 ） 。收获面积增加了 95, 000 英亩，达到 8279 万英亩。大豆产量下降加上 2022 / 23 年初库存下降，导致销售年度 （ MY ） 2023 / 24 年大豆供应总量预测达到 42.3 亿蒲式耳，较上月预测减少 7000 万蒲式耳，较去年减少 1.54 亿蒲式耳。由于豆粕需求下降，大豆压榨量预测减少 1000 万蒲式耳至 22.9 亿蒲式耳。由于供应减少和来自巴西的竞争加剧，大豆出口减少了 3500 万蒲式耳，至 17.9 亿蒲式耳。2023 / 24 年款的期末库存估计为 2.2 亿蒲式耳，比上个月的预测减少了 2500 万蒲式耳。2023 / 24 季节大豆平均价格预测从之前预测的每蒲式耳 12.70 美元提高到每蒲式耳 12.90 美元。在本报告中 ：由美国农业部世界农业展望委员会批准 图 1美国大豆产量每英亩蒲式耳 555045403530营销年度 （ 9 月至 8 月 ） 注 ： 星号 （ * ） 代表收益率预测。资料来源 ： 美国农业部 ， 经济研究局 ， 使用美国农业部 ， 国家农业统计局的数据 ，QuickStats 。2油料作物展望 ： 2023 年 9 月 ， OCS - 23i ， 2023 年 9 月 14 日美国农业部 ， 经济研究局 3油料作物展望 ： 2023 年 9 月 ， OCS - 23i ， 2023 年 9 月 14 日美国农业部 ， 经济研究局国内展望大豆产量下降的前景根据较低的大豆产量预测，本月美国农业部，NASS 作物生产报告预测 2023 / 24 年大豆产量将下降 5900 万蒲式耳，至 41.5 亿蒲式耳。本赛季的全国平均单产预计为每英亩 50.1 蒲式耳，而上个月为 50.9 蒲式耳。伊利诺伊州，内布拉斯加州，堪萨斯州，明尼苏达州，路易斯安那州和威斯康星州大豆单产下降的前景部分被俄亥俄州，肯塔基州和南达科他州的高单产预测所抵消。如果实现，阿肯色州、印第安纳州、肯塔基州、密西西比州、纽约州、俄亥俄州和田纳西州的产量预测将创历史新高。预计大豆收获面积为 8280 万英亩 ， 比上个月增加 10 万英亩 ， 北达科他州和伊利诺伊州的收获面积显着增加。大豆产量减少加上开始库存减少 ， 导致 2023 / 24 年的大豆总供应量为 44 亿蒲式耳 ， 比上个月减少了 7000 万蒲式耳 ， 比去年减少了 1.54 亿蒲式耳。8 月是大豆豆荚发育和灌浆的关键时期。8 月下半月的大部分地区都比平均水平温暖。截至 9 月 3 日，53% 的大豆被评为从好到优的状态，与上个月持平，但与去年相比有所下降。美国农业部，NASS 对 11 个主要大豆生产国 （ 阿肯色州，伊利诺伊州，印第安纳州，爱荷华州，堪萨斯州，明尼苏达州，密苏里州，内布拉斯加州，北达科他州，俄亥俄州和南达科他州 ） 的客观产量调查发现，每 18 平方英尺的豆荚数量比 2022 年的最终数量高出近 4 ％，但比过去 3 年的平均水平低 2 ％ 。最终天气将决定最终的豆荚重量和产量。许多地区的大豆收获将很快开始，占美国 16 ％S.截至 9 月 3 日，作物落叶比去年高出 7 个百分点，比平均水平高出 3 个百分点。对美国的需求S.大豆可能会受到新作物供应减少前景的影响。U.S.面对激烈的国际竞争，出口大豆销售缓慢回升。U.S.2023 / 24 年度大豆出口减少 3500 万蒲式耳至 17.9 亿蒲式耳，远低于修订后的 2022 / 23 年出口预估 19.9 亿蒲式耳。截至 8 月 31 日，2023 / 24 年度大豆出口销售承诺为 5.86 亿蒲式耳，比去年减少 35% 。对顶级市场中国的销售额为 2.34 亿蒲式耳，比去年下降了 50 ％ （ 图 2 ） 。 4油料作物展望 ： 2023 年 9 月 ， OCS - 23i ， 2023 年 9 月 14 日美国农业部 ， 经济研究局图 2美国大豆新作物在 8 月底的出色销售百万蒲式耳 1, 2001,0008006004002000中国已知未知决赛百分比百分比 50454035302520151050营销年资料来源 ： 美国农业部 ， 经济研究局使用美国农业部 ， 外国农业服务 ， 美国出口销售报告的数据。今年夏天，巴西的大豆出口量创下历史新高，这得益于 2023 年的大型作物。虽然从历史上看，9 月至 1 月出口趋于下降，但巴西的大豆供应量很大。强劲的出口预计将继续并与美国竞争S.今年秋天发货。巴西 2023 / 24 年大豆出口预测本月上调 50 万吨，达到创纪录的 9700 万吨。由于豆粕需求下降，2023 / 24 年大豆压榨量预测本月下调 10.0 万蒲式耳至 22.9 亿蒲式耳。总 U.S.2023 / 24 年豆粕需求估计为 5450 万短吨，比上个月减少 20 万短吨。国内需求的下降被豆粕出口预测的提高部分抵消，豆粕出口预测为 1510 万吨。由于畜牧业，尤其是家禽的增长放缓，国内豆粕预测下调了 30 万短吨至 3940 万短吨。此外，豆粕还面临着来自替代饲料的激烈竞争。2023 年 8 月，伊利诺伊州中部的豆粕价格平均为每短吨 438.80 美元，比 7 月份下降了 1% 。豆粕价格抬升影响了 2022 / 23 年豆粕消费量，本月豆粕消费量减少 20 万短吨至 3880 万短吨。2023 / 24 年款豆粕均价预测本月持平，为 380.00 美元 / 短吨，与 2022 / 23 年款均价 455.00 美元 / 短吨相比。 5油料作物展望 ： 2023 年 9 月 ， OCS - 23i ， 2023 年 9 月 14 日美国农业部 ， 经济研究局2023 / 24 年款的豆油供应量预计为 292 亿磅，较上月减少 1.10 亿磅，原因是初期库存和产量略有下降。产量下降被大豆油进口预测的提高所抵消，大豆油进口预测本月增长了 2500 万磅至 4 亿磅。由于国内消失和出口减少，本月 MY 2023 / 24 的豆油需求减少了 1.00 亿磅，至 274 亿磅。季末库存预测略有减少。鉴于豆油供应的预测下降，本月将 2023 / 24 价格预测上调至每磅 0.63 美元。生物燃料更新The U.S.美国能源部S.能源信息管理局 （ EIA ） 8 月 31 日发布的生物燃料生产报告显示，2023 年 6 月，生物燃料中使用了 12 亿磅大豆油。这是创纪录的月度新高，豆油在生物燃料中的使用量首次超过了豆油在食品，残留和其他类别中的月度使用量。数据来自美国S.能源部的 EIA 说明了最近在生物燃料生产中使用大豆油的增长 （ 图 3 ） 。图 3营销年度 2022 / 23 美国每月豆油国内消失百万英镑 1, 6001,4001,2001,0008006004002000食品、饲料和其他工业日期美国能源部 ， 美国能源信息管理局报告的生物燃料中使用大豆油。 ² “食品 ， 饲料和其他工业 ” 等于每月国内消失总量减去生物燃料。资料来源 ： 美国农业部 ， 经济研究局使用美国能源部 ， 美国能源信息管理局的数据。2023 年 6 月用作生物燃料原料的总油脂中大豆油的份额增加至近 42.0 ％ ， 比 5 月增长 1.0 ％ ， 比 2022 年 6 月增长 1.4 ％ 。 6油料作物展望 ： 2023 年 9 月 ， OCS - 23i ， 2023 年 9 月 14 日美国农业部 ， 经济研究局2023 年 6 月 ， EIA 报告美国可再生柴油的年产能为 37 亿加仑 ，从 5 月开始的 4.220 亿加仑 ， 比去年增加了 18 亿加仑。生物柴油的产能相对稳定 ， 为 20.8 亿加仑。凭借现有的产能和潜在的扩张 ， 预计每月用于生物燃料的大豆油使用量将保持历史高位。因此 ， 2022 / 23 年生物燃料中的大豆油使用量增加了 1000 万磅 ， 达到 118 亿磅。MY 2023 / 24 对豆油在生物燃料中使用的预测与上个月的预测相比没有变化，为 125 亿磅。相比之下，2023 / 24 年生物燃料生产中菜籽油的使用量本月增加了 3.00 亿磅，达到 33 亿磅。此外，用于生物燃料的 MY 2022 / 23 油菜使用量增加到 29 亿磅，增加了 3000 万磅。在美国批准用于可再生柴油生产后，用作生物燃料生产原料的菜籽油正在上升S.环境保护局 （ EPA ） 于 2022 年 12 月。为了满足对菜籽油不断增长的需求，对 2023 / 24 年菜籽油进口量的预测提高了 3.42 亿磅，达到创纪录的 66 亿磅。美国花生供应增加面积较高 ， 棉籽减少面积较低MY 2023 / 24 花生产量预测本月在更高的面积上提高了 1.04 亿磅至 63 亿磅。由于佐治亚州，德克萨斯州，密西西比州和阿拉巴马州的收获面积增加，本月的收获面积增加了 10 万英亩，达到 16 亿英亩。全国平均花生产量预测略低，为每英亩 3, 953 磅，而 2022 / 23 年的平均产量为每英亩 4, 019 磅。阿拉巴马州，佛罗里达州和北卡罗来纳州的较低收益率预测导致了本月的下降。格鲁吉亚是一个主要的花生生产州，本月的花生产量没有变化，为每英亩 4, 300 磅。8 月份，大多数花生生产国的花生作物状况有所下降。到 9 月 3 日，56% 的美国S.花生种植面积被评为从好到优，比去年同期低 14 个百分点。美国农业部 ， NASS 的花生库存和加工报告显示 ， 7 月 31 日 MY 2022 / 23 季节结束的库存总计 20 亿磅 ， 比去年的结转 24 亿磅大幅减少。当结转库存与今年花生收成的收益相结合时 ， 预计 2023 / 24 年的总供应量为 85 亿磅 ， 比去年增加 4.40 亿磅。随着供应的增加 ， 美国 2023 / 24 年款的花生出口本月增加了 50.00 万磅 ， 至 13.5 亿磅。预计国内用途也将增加 4 ％ 7油料作物展望 ： 2023 年 9 月 ， OCS - 23i ， 2023 年 9 月 14 日美国农业部 ， 经济研究局花生经过 2 年的下降。尽管需求增加 ， 2023 / 24 年的季节性花生库存预计将增加到 22 亿磅。MY 2023 / 24 的棉籽产量预测较上月减少 20 万短吨至 400 万短吨。德克萨斯州和俄克拉荷马州的棉花收割面积减少，导致棉籽产量下降。本月棉籽进口预测上调，略微抵消了产量损失。随着 2023 / 24 年款棉籽供应预测的减少，棉籽压碎量和其他使用量减少。 8油料作物展望 ： 2023 年 9 月 ， OCS - 23i ， 2023 年 9 月 14 日美国农业部 ， 经济研究局国际展望炎热和干燥的天气减少了全球油菜籽的供应由于欧盟 （ EU ），加拿大和英国的产量下降，本月 MY 2023 / 24 全球油菜籽产量预测减少了 90 万吨，至 8520 万吨 （ U.K.)，这被乌克兰和澳大利亚较高的油菜籽作物略微抵消。2023 / 24 年款的全球油菜籽供应预测没有变化，因为较低的油菜籽产量几乎抵消了较高的开始库存。2023 / 24 期初库存估计为 750 万吨，增加了 70 万吨，主要是加拿大统计局报告的库存增加，以及中国 2022 / 23 年油菜籽进口和库存高于预期。预计 2023 / 24 年度全球油菜籽