计算机行业投资策略周报：CES 2024前瞻：All for AI

计算机行业的投资策略周报显示，本周市场持续波动，计算机指数下跌了5.81%，在31个申万一级行业中涨幅排名倒数第二，但相较于沪深300指数仍跑赢了19.87个百分点，年初至今累计涨幅为6.06%。尽管市场波动，但分析师认为计算机板块的持续性仍有三大支撑因素：基本面的确定性、流动性的可能性和政策力度的影响。随着CES 2024国际消费电子展的临近，AI成为展会的核心焦点。

在CES 2024中，全球科技巨头云集，预计将展示一系列引领潮流的创新技术，特别是与AI相关的技术。预计AI将贯穿消费电子、芯片、手机、汽车等多个领域，有望驱动市场高景气需求，进而影响相关产品的销量和业绩增长。尤其是AI在消费电子领域的应用，如PC、手机、XR等，将成为展会关注的热点。

展会预计吸引超过130万的参展人数，超过1000家初创企业和3500多家参展商，其中世界500强中有307家企业、TOP100的国际品牌中有84家企业参会，覆盖150多个国家和地区，参展人员中高级别职位的比例高达60%。

AI是CES 2024的最大看点，各大科技公司纷纷聚焦AI领域。例如，英伟达将在展会期间举办多场会议，重点关注AI技术和NVIDIA技术的应用，涵盖消费、汽车、机器人等行业。三星也将以“AI全覆盖：AI时代的连接性”为主题进行演讲，展示其在AI领域的最新技术和创新成果。AMD、英特尔、高通等公司也将在展会上发布与AI相关的创新产品和技术，获得产品创新奖。

在投资建议方面，建议关注赋能终端加速迭代的软件公司，如虹软科技、中科创达，以及终端核心参与者，如传音控股、漫步者、石头科技、萤石网络、创维数字等。

风险提示方面，AI技术迭代不及预期、商业化落地进度低于预期以及政策监管风险是需要关注的主要风险点。