中國高速傳動招股说明书

中國高速傳動設備集團有限公司*China High Speed Transmission Equipment Group Co., Ltd.全球發售(於開曼群島註冊成立的有限公司)獨家全球協調人、保薦人、賬簿管理人及牽頭經辦人摩根士丹利亞洲有限公司* 僅供識別 重要文件閣下對本招股章程任何內容如有任何疑問，應尋求獨立專業意見。（於開曼群島註冊成立的有限公司）全球發售全球發售的發售股份數目 ：300,000,000 股股份 （視乎超額配股權而定）香港發售股份數目 ：30,000,000 股股份（可予重新分配）國際配售股份數目 ：270,000,000 股股份（可予重新分配及 視乎超額配股權而定）最高發售價 ： 每股發售股份7.08 港元（須於申請時 以港元全數繳足，多收款項 於最終定價後可予退還）， 另加1%經紀佣金、0.004% 證監會 交易徵費及0.005% 聯交所交易費面值 ： 每股0.01 美元股份代號 ：658獨家全球協調人、保薦人、賬簿管理人兼牽頭經辦人香港聯合交易所有限公司（或聯交所）及香港中央結算有限公司（或香港結算）對本招股章程的內容概不負責，對其準確性或完備性亦不發表任何聲明，並表明不會就本招股章程全部或任何部分內容而產生或因依賴該等內容而引致的任何損失承擔任何責任。本招股章程，連同本招股章程附錄七「送呈公司註冊處文件」一段所述的文件，已經按照香港法例第32章香港公司條例第342C條的規定向香港公司註冊處登記。香港證券及期貨事務監察委員會（或證監會）及香港公司註冊處對本招股章程或上述任何其他文件的內容概不負責。預期發售價將由本公司與全球協調人（代表承銷商）於定價日或本公司與全球協調人同意的其他較後日期釐定，惟無論如何不遲於二零零七年七月二日（星期一）。發售價將不會超過每股發售股份7.08港元，且目前預計不會少於每股發售股份5.38港元。全球協調人（代表承銷商）可於香港公開發售截止申請當日上午前隨時調低本招股章程所述的香港發售股份數目及／或指示發售價範圍。在此情況下，本公司將最遲於全球發售截止申請當日上午在南華早報（英文）及香港經濟日報（中文）刊登調低香港發售股份數目及／或指示發售價範圍的通知。倘於香港公開發售截止申請日期前已經遞交香港發售股份認購申請，則即使香港發售股份數目及／或指示發售價範圍如上文所述被調低，該等申請亦不能於其後撤回。倘本公司與全球協調人（代表承銷商）因任何理由未能於二零零七年七月二日（星期一）或之前協定發售價，則全球發售將不會成為無條件，並將即時失效。本公司根據開曼群島法律註冊成立，而本公司業務位於中國。有意投資者務請注意該等國家與香港在法律、經濟及金融系統方面的差異。有意投資者亦須注意該等國家的監管架構與香港不同，並應考慮股份的不同市場特性。該等差異及風險因素載於本招股章程「風險因素」一節及「附錄五－本公司組織章程及開曼群島公司法概要」。根據有關發售股份的承銷協議所載的不可抗力條文，在若干情況下，全球協調人（代表承銷商）有權於股份開始在聯交所買賣當日（現時預計為二零零七年七月四日（星期三））上午八時正（香港時間）前的任何時間全權酌情決定終止承銷商根據承銷協議的責任。有關不可抗力條文的其他詳情載於本招股章程「承銷－終止理由」一節。發售股份並無亦不會根據美國證券法登記，亦不可在美國境內提呈發售、出售、質押或轉讓，惟根據第144A條的規定並在其規限下獲豁免遵守美國證券法登記規定，可向合資格機構買家提呈發售、出售或交付發售股份，或根據S規例第903條或第904條於美國境外提呈發售、出售或交付發售股份則除外。* 僅供識別二零零七年六月二十日 預期時間表– i –倘以下香港公開發售的預期時間表（附註1）有任何改動，本公司將於香港在南華早報（英文）及香港經濟日報（中文）刊登公佈。日期開始辦理香港公開發售認購申請(附註2)................................二零零七年六月二十五日（星期一）上午十一時四十五分遞交白色和黃色申請表格的截止時間...............................二零零七年六月二十五日（星期一）中午十二時正向香港結算發出電子認購指示的截止時間（附註2及3）..........二零零七年六月二十五日（星期一）中午十二時正截止辦理香港公開發售認購申請........................................二零零七年六月二十五日（星期一）中午十二時正預期定價日(附註4)......................................................................二零零七年六月二十六日（星期二）於南華早報（英文）及香港經濟日報（中文） 公佈發售價、國際配售的踴躍程度、香港發售 股份結果及配發基準（如適用，附有成功申請人的 身份證明文件編號），並登載於本公司 網站(www.chste.com)................................................................二零零七年七月三日（星期二）寄發香港公開發售全部或部分不獲接納申請的 股票及退款支票日期（附註5、6及7）.................................................二零零七年七月三日（星期二）股份開始在聯交所買賣日期........................................................二零零七年七月四日（星期三）附註：(1)所有時間均指香港本地時間。全球發售的架構（包括其條件）詳情，載於本招股章程「全球發售的架構」一節。(2)倘香港於二零零七年六月二十五日（星期一）上午九時正至中午十二時正期間的任何時間發出「黑色」暴雨警告訊號或懸掛八號或以上熱帶氣旋警告訊號，則當日將不會開始辦理認購申請。詳情請參閱本招股章程「如何申請香港發售股份－9.惡劣天氣對開始辦理認購申請的影響」一節。(3)透過向香港結算發出電子認購指示提出申請的申請人，請參閱本招股章程「如何申請香港發售股份－5.向香港結算發出電子認購指示提出申請」一節。(4)定價日預期將約為二零零七年六月二十六日（星期二），惟無論如何不遲於二零零七年七月二日（星期一）。倘因任何理由未能於二零零七年七月二日（星期一）或之前協定發售價，則全球發售將不會進行。 預期時間表– ii –(5)本公司不會就發售股份發出任何臨時所有權文件。股票僅於二零零七年七月四日（星期三）上午八時正（香港時間）成為有效的所有權憑證，惟規定(i)全球發售於所有方面成為無條件；及(ii)全球協調人（代表承銷商）並無行使承銷協議的終止權或承銷協議並無根據其條款終止。投資者如在取得股票前或股票成為有效所有權憑證前根據公開發佈的配發資料買賣股份，則風險概由投資者自行承擔。(6)倘申請全部或部分不獲接納，本公司將會發出退款支票，或倘最終發售價低於申請時應付價格，則會就獲接納的申請發出退款支票。閣下提供的部分香港身份證號碼／護照號碼，或倘閣下為聯名申請人，名列首位申請人的部分香港身份證號碼／護照號碼，或會印列於閣下的退款支票（如有）上。該等資料亦會轉交第三方作退款用途。閣下兌現退款支票前，銀行可能要求核實閣下的香港身份證號碼／護照號碼。倘閣下的香港身份證號碼／護照號碼填寫有誤，可能造成閣下的退款支票延遲兌現或閣下的退款支票無效。(7)以白色申請表格根據香港公開發售申請1,000,000股股份或以上，並在其申請表格上表示有意親臨本公司香港股份過戶登記分處香港中央證券登記有限公司領取退款支票及股票（如適用）的申請人，可於二零零七年七月三日（星期二）上午九時正至下午一時正或本公司公佈寄發股票及退款支票的日期親臨本公司香港股份過戶登記處分處領取退款支票及股票（如適用）。領取時須出示本公司香港股份過戶登記分處接納的身份證明及授權文件（如適用）。以黃色申請表格根據香港公開發售申請1,000,000股股份或以上，並在其申請表格上表示有意親身領取退款支票的申請人，可親自領取其退款支票（如有），但不可選擇領取其股票，該等股票將存入中央結算系統，以記存於申請人指定的中央結算系統參與者或中央結算系統投資者戶口持有人的股份賬戶（如適用）。以黃色申請表格申請股份的申請人領取退款支票的程序與白色申請表格申請人相同。選擇親身領取的個人申請者不得授權任何人士代其領取。選擇派代表領取的公司申請人，必須由該公司的授權代表，帶同蓋上公司印章（即公司名稱）的授權書領取。個人及公司的授權代表（如適用）於領取時，必須出示本公司香港股份過戶登記分處接納的身份證明文件及授權書（如適用）。未獲領取的股票及退款支票將以普通郵遞方式寄往申請人於有關申請表格所示地址，郵誤風險概由申請人承擔。有關詳情載於本招股章程「如何申請香港發售股份— 13.公佈結果、寄發／領取股票及退款支票」一節。有關全球發售的架構（包括香港公開發售的條件）詳情，載於「全球發售的架構」一節。 目 錄– iii –閣下作出投資決定時僅應依賴本招股章程及申請表格所載的資料。本公司並無授權任何人士向閣下提供有別於本招股章程所載的資料。閣下切勿將並非載於本招股章程的任何資料或聲明視為已獲本公司、全球協調人、承銷商、彼等各自的任何董事或參與全球發售的任何其他人士或各方授權而加以依賴。頁次預期時間表...................................................................................................................................i概要................................................................................................................................................1釋義................................................................................................................................................12技術詞彙.......................................................................................................................................26風險因素.......................................................................................................................................27豁免遵守上市規則......................................................................................................................45有關本招股章程及全球發售的資料.........................................................................................48董事及參與全球發售各方..........................................................................................................56公司資料......................................