五矿资本：五矿资本股份有限公司2023年半年度报告
公司代码：600390 五矿资本股份有限公司2023年半年度报告 重要提示 一、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证半年度报告内容的真实性、准确性、完整性，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 二、公司全体董事出席董事会会议。 三、本半年度报告未经审计。 四、公司负责人赵立功、主管会计工作负责人陈辉及会计机构负责人（会计主管人员）蔡琦声明：保证半年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 五、董事会决议通过的本报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 公司拟以现有股本4,498,065,459股为基数，向全体普通股股东每10股派发现金红利人民币0.96元（含税），合计派发现金红利人民币43,181.43万元，不送红股，不以资本公积金转增股本，具体派发现金股利以实施完毕后中国证券登记结算有限责任公司上海分公司确认的数额为准，本预案尚须公司股东大会审议通过。 六、前瞻性陈述的风险声明 √适用□不适用 本报告中所涉及的未来计划、发展战略等前瞻性描述不构成公司对投资者的实质承诺，敬请投资者注意投资风险。 七、是否存在被控股股东及其他关联方非经营性占用资金情况 否八、是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？否九、是否存在半数以上董事无法保证公司所披露半年度报告的真实性、准确性和完整性否 十、重大风险提示 公司已在本报告中详细描述公司所面临的风险，敬请查阅第三节“管理层讨论与分析”关于公司可能面对的风险部分的描述。 十一、其他 □适用√不适用 目录 第一节释义.....................................................................................................................................4第二节公司简介和主要财务指标.................................................................................................5第三节管理层讨论与分析.............................................................................................................9第四节公司治理...........................................................................................................................27第五节环境与社会责任...............................................................................................................29第六节重要事项...........................................................................................................................31第七节股份变动及股东情况.......................................................................................................45第八节优先股相关情况...............................................................................................................48第九节债券相关情况...................................................................................................................53第十节财务报告...........................................................................................................................58 第一节释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义： 第二节公司简介和主要财务指标 一、公司信息 六、其他有关资料 □适用√不适用 七、公司主要会计数据和财务指标 (一)主要会计数据 单位：元币种：人民币 公司主要会计数据和财务指标的说明√适用□不适用 注1：公司营业总收入包含营业收入、利息收入和手续费及佣金收入。 注2：营业收入较上年同期大幅增加主要系本期下属子公司五矿产业金融的下游企业需求有所恢复，且上年同期营业收入基数较低，导致变动比例较大。 注3：经营活动产生的现金流量净额较上年同期大幅减少主要系本期公司发行50亿元优先股， 资金用于下属金融子企业偿还有息负债，偿还有息负债属于下属金融子企业的经营活动流出，故导致本期经营活动净流出较大。 注4：因公司发行的优先股计入其他权益工具，在计算上述相关财务指标时已剔除归属于优先股股东的股息、权益等影响。 八、境内外会计准则下会计数据差异 □适用√不适用 九、非经常性损益项目和金额 √适用□不适用 对公司根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》定义界定的非经常性损益项目，以及把《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应说明原因。□适用√不适用 十、其他 □适用√不适用 第三节管理层讨论与分析 一、报告期内公司所属行业及主营业务情况说明 （一）报告期内公司所处行业情况 1、信托行业 报告期内，信托行业面临的两个主要挑战是经营业绩波动加大和迫切的转型需求。信托业务的经营业绩出现了明显波动的主要原因是在新金融工具准则运用公允价值核算、信托产品净值化管理的背景下，资本市场波动对行业各公司投资收益及资本市场业务影响加大。同时信托业务收入也因“新三分类”政策下，调整业务结构而下降。因此，信托业需要加大转型力度，形成长期可持续的信托收入来源，以平滑业务波动。 从经营数据看，截至2023年一季度末，行业信托资产规模达到21.22万亿元，同比增加1.06万亿元，增幅为5.23%，自2022年2季度以来连续4个季度实现同比正增长。行业累计实现经营收入279.81亿元，同比增长36.39%;实现利润总额217.01亿元，同比增长75.23%。营业收入、利润总额的增长主要得益于固有资金的投资收益贡献，信托业务收入较去年同期则出现较大降幅。其中，行业实现投资收益112.63亿元，同比大幅增长159.38%。信托业务由于受结构调整影响，信托报酬率相对更高的融资类信托规模持续下降，信托报酬率相对较低的投资类信托、服务信托规模持续提升，导致信托业务收入降至128.23亿元，同比下降33.10%。 报告期内，国家金融监督管理总局发布了《关于规范信托公司信托业务分类的通知》（以下简称“《通知》”）并于2023年6月1日正式实施。《通知》厘清了信托业务的边界与服务内涵，强调信托公司开展信托业务应当立足受托人定位，切实履行受托人职责，为受益人利益最大化服务，对于促进行业回归本源、实现持续健康发展具有积极作用。 2、租赁行业 报告期内，金融租赁行业在经历十余年快速发展后，进入稳步发展、提质转型阶段。作为支持实体经济发展的重要金融力量，行业积极落实国家战略方针，贯彻监管回归租赁本源的政策指导，逐步由同质化的业务模式转向探索特色化、专业化道路。一是紧跟国家发展战略，发挥融物优势服务实体经济。积极布局高端制造、战略性新兴产业、货运物流和绿色环保等实体经济领域。二是探索特色化经营，依托各自资源禀赋，或扎根航空航运等大型交通工具，或突出工程机械等设备租赁优势。三是金融科技赋能租赁，行业数字化转型。各公司依托自身的市场定位与禀赋优势在客户拓展、风险把控、租赁物管理等流程中加快数字化转型，提升全流程业务效率。 报告期内，行业监管政策依然延续去年基调，主要围绕服务实体经济稳增长、防范化解风险守底线、回归业务本源促转型三条主线。 3、证券行业 报告期内，A股市场在年初反弹后随着经济修复不及预期再次调整，债市在经济弱现实与资金面宽松的背景下整体走强，对证券行业经营产生影响。全面注册制正式落地后，投行业务加速回归本源，头部效应将更为明显，中介机构责任被进一步压实，违规处罚力度加大，对券商合规经营、执业质量的要求进一步提高。 报告期内，监管围绕提高直接融资比重的目标，持续推进投融资端改革。融资端，全面注册制改革正式落地，带动股权市场扩容，同时全面重塑投行业务逻辑，加速行业头部效应；推出《推动科技创新公司债券高质量发展工作方案》，健全债券市场服务科技创新的融资服务机制。投资端，制定公募基金行业费率改革工作方案，规范公募基金销售环节收费，统筹让利投资者，搭建公募基金行业统一直销业务平台，增强基金公司直销服务能力，将对公募代销业务增长形成一定制约，推动基金投顾业务试点转常规，优化基金销售行为，加快从“重销量”向“重保有”转变；修订《证券期货经营机构私募资产管理业务管理办法》及其配套规则，对私募股权资管业务进行松绑，鼓励券商私募在股权投资领域加大布局，为开展“投早”“投小”的创业投资以及并购投资打开空间。 4、期货行业 报告期内，我国期货市场整体运行平稳、总体发展态势稳健向上，期货市场继续朝着规范、安全和透明的方向发展。新增30年期国债期货、氧化铝期货等5个期货、期权品种，吸引更多金融机构、产业单位参与，期货市场服务实体经济的广度与深度进一步提升，行业品种不断丰富为期货公司带来新的业务机会，也对投研能力提出了更高要求。同时，国家层面支持经济复苏相 关政策、地方层面支持期货市场发展的有关政策加快推出，实体企业进行风险管理以及投资者的交易意愿或将持续提升。 中国期货业协会数据显示，2023年上半年我国期货市场累计成交量为39.51亿手，累计成交额为262.13万亿元，同比分别增长29.71%和1.80%，部分品种和板块的成交量大涨带动市场成交热情，而受海外经济衰退预期等利空因素影响，多数品种价格回落，导致成交额增幅小于成交量。受到佣金费率下降、利率回落，做市业务手续费返还比例下调等因素影响，行业经营整体承压。根据中期协数据，截至6月末，全国150家期货公司累计营收186.75亿元，实现净利润49.84亿元，较去年同期分别下降7.56%和14.25%。在传统业务利润空间逐渐缩小的情况下，期货公司一是发力风险管理业务、国际业务等创新业务，二是加速数字智能化转型，通过金融科技赋能业务、输出创新服务产品和模式。 报告期内，证监会发布了《期货公司监督管理办法（征求意见稿）》。征求意见稿施行已有四年的《期货公司监督管理办法》进行了首次大修。根据征求意见稿的相关内容，期货公司将有望新开展保证金融资业务、自营业务，同时将做市业务、和衍生品业条纳入期货公司经营范围。这一制度的修订将有助于解决长期以来制约期货公司发展的瓶颈问题，丰富期货公司盈利模式。同时，报告期内国内期货品种不断丰富，广期所新能源、上期所航运指数期货等带来的新机会，也对期货公司自身投研实力提出了更高要求。 （二）报告期内公司主营业务情况 本公司主要通过全资子公司五矿资本控股来控股所属金融牌照公司：五矿信托、外贸金租、五矿证券及五矿期货。上述公司分别经营信托业务、融资租赁业务、证券业务及期货业务。报告期内，主要业务无重大变化
