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今世缘半年报点评:营收增长28.46%,净利润增长26.70%。特A+类产品仍占据主导地位,毛利率近四年同期最高。预计公司2023-2025年营业收入分别为102.46/127.76/155.50亿元,归母净利润分别为31.54/40.17/50.49亿元。给予公司23年29倍PE,目标价73.05元。维持“买入”评级。