ESG市场跟踪双周报：中财绿指发布上市公司绿棕收入数据库

固定收益类●证券研究报告 定期报告 中财绿指发布上市公司绿棕收入数据库 ESG市场跟踪双周报（2023.7.17-2023.7.30） 分析师罗云峰SAC执业证书编号：S0910523010001luoyunfeng@huajinsc.cn 投资要点 一、要闻追踪 绿金委发布首批193只符合中欧《共同分类目录》的中国存量绿色债券清单。近日，该专家组完成了相关贴标工作，并正式发布首批193只符合中欧《共同分类目录》的中国绿色债券清单。《共同分类目录》由中国人民银行和欧盟等参与发起的国际可持续金融平台（IPSF）分类目录工作组编制和发布，包含了中欧绿色和可持续金融分类目录共同认可的72项对减缓气候变化有重大贡献的经济活动。中国人民银行高度重视《共同分类目录》的完善和使用，鼓励市场主体积极利用该目录开发各类绿色金融工具，提升中国绿色金融市场的国际认可度。 相关报告 环境综合治理与资源化全产业链一体化服务企 业-天 源 转 债 （123213.SZ） 申 购 分 析2023.7.27全球领先铜及铜合金材料制造企业-金铜转债（113068.SH）申购分析2023.7.27汽车零配件行业国家级专精特新“小巨人”企 业-立 中 转 债 （123212.SZ） 申 购 分 析2023.7.26综 合 性 橡 胶 助 剂 供 应 商-阳 谷 转 债（123211.SZ）申购分析2023.7.26国 内 网 络 安 全 领 域 领 军 企 业-信 服 转 债（123210.SZ）申购分析2023.7.26 60%央企上市公司发布ESG报告，半数已设ESG主管部门。来自由中国社会企业与影响力投资论坛、向光智库支持，卓韬咨询编制的一份《中国企业ESG报告（2023）》显示，截至2022年7月，已有50%央企上市公司明确设立了ESG主管部门，超过六成央企上市公司每年都会参与或组织ESG专项培训，60%的央企上市公司会发布独立的社会责任报告或ESG报告，近1500家A股上市公司披露ESG信息。 中财绿指发布上市公司绿棕收入数据库，覆盖超5300家A股上市公司。7月27日，中央财经大学绿色金融国际研究院支持中财绿指发布ESG体系创新数据库成果“上市公司绿色棕色收入数据库”。据悉，“上市公司绿色棕色收入数据库”以企业主营收入为切入点，基于完善“传统行业整体划分绿色或棕色”的分类方式，将公司主营收入构成分为“棕色”、“绿色”、“非绿棕”三大类，通过细分主营收入标签，将行业所涉及的绿色和棕色收入细分至公司层面，使数据库可支持分析行业及公司各项经营性活动的绿棕收入分布。 我国可再生能源发电总装机突破13亿千瓦。国家能源局表示，今年上半年，全国可再生能源发展势头良好，发电装机和发电量稳定增长。截至6月底，全国水电装机4.18亿千瓦，风电装机3.9亿千瓦，太阳能发电装机4.71亿千瓦，生物质发电装机0.43亿千瓦，可再生能源发电总装机突破13亿千瓦，达到13.22亿千瓦，同比增长18.2%，约占我国总装机的48.8%。全国可再生能源发电量达到1.34万亿千瓦时，其中水电发电量5166亿千瓦时，风电发电量4628亿千瓦时，光伏发电量2663亿千瓦时，生物质发电量984亿千瓦时。可再生能源作为我国发电新增装机主体地位进一步夯实，保障能源供应和推动清洁低碳转型的地位作用越来越突出。 二、指数表现 7月17日至7月28日，宽基指数方面，上证50收涨5.0%，中证1000收跌-0.8%，沪深300收涨3.2%。 具体来看，在我们跟踪的5个代表性ESG指数中，采用ESG整合策略的华证ESG领先收益率最高，相对于沪深指数超额收益率达到0.87%。300ESG收涨3.4%、中证ESG100收涨2.9%、华证ESG领先收涨4.1%、央企ESG50收涨2.3%、国新央企ESG成长100收涨1.6%。选取沪深300为基准，本期300ESG和华证ESG领先的超额收益率为正，分别为0.19%和0.87%。 三、ESG定期产品跟踪 本期新发ESG债券共39只，发行规模260.64亿元。其中绿色债券23只（包括1只碳中和债券，1只可持续挂钩债，1只绿色科创债），社会债券15只（包括2只乡村振兴债），可持续发展挂钩债券1只（包括可持续挂钩债券1只）。 本期无新成立ESG基金。本期回报率前10的公募基金中，普通股票型基金有3只，被动指数型基金有5只，偏股混合型基金有2只。 本期新成立ESG银行理财产品共12只，其中4只为社会责任主题；纯ESG主题新发3只；环境保护主题为5只。 风险提示 1、ESG相关信息披露不完善2、ESG相关政策推行不及预期3、历史行情不代表未来 内容目录 一、要闻追踪......................................................................................................................................................4 二、ESG指数追踪..............................................................................................................................................5三、ESG产品追踪..............................................................................................................................................6（二）ESG基金..........................................................................................................................................8（三）ESG银行理财...................................................................................................................................9四、风险提示......................................................................................................................................................9 图表目录 图1：本期涨跌幅和相对于沪深300的超额收益率（%）..................................................................................5图2：ESG年度产品存续情况（亿元）和债券数量（只）.................................................................................6图3：ESG基金季度产品存续情况（亿元）.......................................................................................................8图4：ESG银行理财季度产品存续情况（只数）................................................................................................9 表1：本期ESG债券发行情况............................................................................................................................6表2：本期绿色债券发行情况..............................................................................................................................7表3：本期社会债券发行情况..............................................................................................................................7表4：本期可持续挂钩债券发行情况...................................................................................................................8表5：本期回报率前10公募基金........................................................................................................................8表6：本期新成立ESG银行理财情况.................................................................................................................9 一、要闻追踪 绿金委发布首批193只符合中欧《共同分类目录》的中国存量绿色债券清单。香港万得通讯社报道，7月14日，外汇交易中心消息，为提升中欧《可持续金融共同分类目录》在支持绿色金融市场发展、尤其是绿色资本跨境流动中的作用，中国金融学会绿色金融专业委员会（绿金委）于数月前组织相关机构成立了专家组，按照《共同分类目录》对在境内银行间债券市场公开发行的部分绿色债券进行贴标。近日，该专家组完成了相关贴标工作，并正式发布首批193只符合中欧《共同分类目录》的中国绿色债券清单。《共同分类目录》由中国人民银行和欧盟等参与发起的国际可持续金融平台（IPSF）分类目录工作组编制和发布，包含了中欧绿色和可持续金融分类目录共同认可的72项对减缓气候变化有重大贡献的经济活动。中国人民银行高度重视《共同分类目录》的完善和使用，鼓励市场主体积极利用该目录开发各类绿色金融工具，提升中国绿色金融市场的国际认可度。 60%央企上市公司发布ESG报告，半数已设ESG主管部门。来自由中国社会企业与影响力投资论坛、向光智库支持，卓韬咨询编制的一份《中国企业ESG报告（2023）》显示，截至2022年7月，已有50%央企上市公司明确设立了ESG主管部门，超过六成央企上市公司每年都会参与或组织ESG专项培训，60%的央企上市公司会发布独立的社会责任报告或ESG报告，近1500家A股上市公司披露ESG信息。 中财绿指发布上市公司绿棕收入数据库，覆盖超5300家A股上市公司。7月27日，中央财经大学绿色金融国际研究院支持中财绿指发布ESG体系创新数据库成果“上市公司绿色棕色收入数据库”。中财大绿金院高级学术顾问、中财绿指首席经济学家施懿宸教授向南方财经全媒体记者表示，以往在ESG投资中，探查“漂ESG”存在一定难度，而通过数据库中绿棕收入这一定性的绝对值指标，投资者可以直观清晰判断企业的绿色转型的力度。施懿宸表示，该数据库覆盖2010-2021会计年度超5300家A