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顺丰同城作为第三方配送龙头,受益于即时配送行业高增长,预计23H1实现收入58亿元,yoy+29%;归母净利润实现0.01亿元,同比实现扭亏为盈。此外,公司与顺丰速运合作推出“专享急件”服务,有望进一步扩大应用场景。考虑到公司盈利进度好于预期,我们将公司23-25年EPS预测从-0.06/0.09/0.21元上调至0.01/0.10/0.22元,维持“买入”评级。