公司信息更新报告：对宏兴持股比例提升落地，第二成长曲线持续兑现

兴业科技（002674.SZ）是一家主要从事制革业务的公司，主要产品包括汽车皮革、鞋面革、沙发革等。公司近期宣布对宏兴汽车皮革的持股比例提升至60%，这将有助于公司在经营端加强对汽车业务的决策效率，并在报表端增厚汽车业务的利润贡献。宏兴皮革是新能源汽车真皮内饰的龙头，客户结构优秀且订单充足，经营大幅改善。预计2022-2024年净利润为2.1/2.7/3.6亿元，对应EPS为0.7/0.9/1.2亿元，当前股价对应PE为16.0/12.6/9.4倍，维持“买入”评级。