2022比亚迪汽车市场竞争力分析报告

院院院易车研究rch车究rch究rch Resea研a研a 车e Resee s 易eR Yiche易eYic Yichh 院院院易车研究rch车究rch究rch Resea研a研a 车e Resee s 易eR Yiche易eYic Yichh 留给比亚迪的时间不多了 比亚迪汽车市场竞争力分析报告(2022) 易车研究院 2022年10月31日 易车研究院 易车研究院 易车研究院 团队成员 YicheResearch YicheResearch 易车研究院 YicheResearch YicheResearch 易车研究院 YicheResearch 易车研究院 YicheResearch 周丽君高英 院长/首席分析师行业分析师 石本雅 行业分析师 十年磨一剑，2021年比亚迪销量强势反弹，2022年势头更盛 2007年，比亚迪发布了“齐天大圣式宣言”：未来的天下是混合动力的天下，是电动车的天下，不是汝等老顽固汽油车的天下，岂能将我比亚迪丢弃于“四大四小”的“等”字里，俺老王2015年要称霸中国车坛，2025年要称霸全球车坛，销量突破1000万辆，干翻东瀛牛魔王(丰田)； 2008-2009年，比亚迪挥舞菜刀——F3，大闹车市，销量瞬间飙升至四五十万辆，天庭震怒，仓忙调集阳光、瑞纳、新捷达、新桑塔纳等一大堆洋兵洋将，浩浩荡荡杀向深圳坪山。只恨那“哮天犬”，之后十多年，比亚迪一直被定格在四五十万辆的水平，堪称老王的“黑暗十年”。期间中国乘用车销量一路高歌猛进，突破1000万辆、突破2000万辆、直逼2500万辆，各路套娃、拉皮之流把酒言欢，赚得盆满钵盈； 易车研究院 易车研究院 易车研究院 十年磨一剑，终于把铸铁菜刀升级为不锈钢，2021年，比亚迪双手举起新菜刀秦DM-i和宋DM-i，腰里还别着海豚、元PLUS等多把，销量再次崛起，飙升至73万辆，2022年势头更加强劲，全年有望挑战200万辆，各路神仙惊慌失措 YicheResearch YicheResearch 250 2006-2022年比亚迪汽车官方全球销量走势(万辆) YicheResearch 250 2006-2022年比亚迪汽车品牌中国终端销量走势(万辆) 200200 150150 100100 易车研究院 YicheResearch 易车研究院 YicheResearch 易车研究院 YicheResearch 5050 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2022E 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2022E 00 放眼中国乘用车市场，比亚迪的表现堪称一枝独秀，学习与效仿者络绎不绝，易车研究院也厚着脸皮写份报告蹭个热点 2021-2022年，如果多数车企的销量表现都挺好，那比亚迪表现好的意义不大。但目前的基本情况是，比亚迪不仅表现好，且一枝独秀：2021年中国车市的乘用车销量前15的品牌，仅有比亚迪一家的同比增长超过100%，其它多数是负增长，TOP4清一色负增长；2022年前三季度，销量TOP15的品牌，同比增长超过100%，还是比亚迪一家，负增长的倒反增多了，超过十家； 易车研究院 易车研究院 易车研究院 目前学习和效仿比亚迪的车企有不少，我们也厚着脸皮蹭个热点，赶紧写份报告 YicheResearch YicheResearch 300 250 200 150 易车研究院 100 50 奇瑞 现代 奥迪 比亚迪 哈弗 奔驰 别克 宝马 吉利 日产 本田 丰田 大众 0 2021年中国乘用车市场品牌终端销量TOP15与同比增长(万辆) YicheResearch 120% 100% 80% 60% 40% 20% 易车研究院 0% YicheResearch -20% -40% 180 160 140 120 100 80 60 40 20 0 2022年前三季度中国乘用车市场品牌终端销量TOP15与同比增长(万辆) 160% 140% 120% 100% 80% 60% 40% 20% 易车研究院 0% -20% YicheResearch -40% 特斯拉 哈弗 别克 奥迪 吉利 宝马 奔驰 日产 本田 比亚迪 丰田 大众 -60% YicheResearch 广汽传祺 长安汽车 五菱汽车 五菱汽车 长安汽车 终端销量同比增长终端销量同比增长 2021年起，比亚迪的强势反弹与一枝独秀，与自身快速转型为新能源车企同节奏，探究比亚迪自然得重点探究其新能源优势 研究比亚迪竞争力，自然离不开新能源：2022年初，比亚迪宣布自3月起停止燃油车整车生产业务，比亚迪汽车版块专注于纯电和混动两大领域；2021年比亚迪销量快速突破70万辆，其新能源占比也快速突破70%，2022年前三季度，比亚迪销量加速提升，其新能源占比几乎接近100%； 结合比亚迪自身情况，也为了避免面面俱到，提升写作效率，我们把本报告的突破口聚焦新能源 i 易车研究院 易车研究院 YicheResearch 易车研究院 YcheResearch 易车研究院 YicheResearch 100% 90% 80% 70% 60% 50% 40% 30% 易车研究院 20% YicheResearch 10% 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2022年前三季度 0% 2006-2022年前三季度比亚迪在中国乘用车市场终端销量的燃油车与新能源占比走势 e YicheResarch 易车研究院 YicheResearch 新能源燃油车 比亚迪快速转型为新能源企业，与用户的强烈支持密切相关，探究比亚迪的新能源优势，务必要从用户角度切入 在梳理比亚迪的用户数据过程中，我们发现比亚迪不仅坐拥政策优势，还获得了用户的强烈支持：2021年，我们调研发现比亚迪在新能源车市的品牌选购意向排行中遥遥领先，高达22.84%，力压特斯拉；2022年，我们调研发现比亚迪在经济中庸型车市的品牌选购意向排行中同样遥遥领先，接近20%，力压大众，其中宋家族与秦家族功不可没； 易车研究院 为了突出差异化，本报告不再从政策、技术等主流角度分析比亚迪的新能源优势，选择从用户角度切入 ic Y 比亚迪特斯拉 五菱广汽埃安 大众理想欧拉小鹏 2021年新能源汽车选购意向品牌TOP20 10.97% 6.05% 4.54% 4.16% 4.08% 4.01% 3.86% 3.78% 3.10% 2.81% 2.58% 2.50% 2.34% 2.04% 1.97% 1.90% 1.74% 1.70% 1.44% heResearch 22.84% 2022年经济中庸型车市的品牌选购意向TOP10 易车研究院 YicheResearch 0%10%20%30% 比亚迪 大众吉利 2022年经济中庸型车市的车型选购意向TOP10 易车研究院 YicheResearch 0%5%10% 宋家族秦家族 瑞虎8家族 易车研究院 蔚来奇瑞新能源长安新能源 YicheResearch 几何奥迪本田丰田宝马 BEIJING 奔驰威马宝骏 数据来源：易车研究院 奇瑞 易车研究院 YicheResearch 丰田长安汽车 哈弗长安欧尚 宝骏五菱汽车 数据来源：易车研究院 数据说明：2022年选购意向的调研集中前8月 长安CS75家族 易车研究院 YicheResearch 宝来星越L卡罗拉 朗逸哈弗H6驱逐舰05 无论是2021年的用户满意调研，还是2022年的用户选购调研，用户对比亚迪强烈支持的原因，都高度聚焦于综合成本低 2021年，易车研究院在有关新能源满意度的调研中，增加了“综合成本”标签，最后发现该指标的满意度遥遥领先，接近45%；2022年，易车研究院在做新能源选购因素的调研时，特意增加了“综合成本”标签，其同样居于领先位置，占比接近65%； 虽然与智能化、无人驾驶等高大上的技术概念相比，“综合成本”这词有点“老掉牙”，但不同的调研问卷，共同论证了“综合成本”才是用户选购新能源产品的最关键因素，我们索性把从用户角度论证比亚迪新能源优势的重任，聚焦在“综合成本”上 易车研究院 YicheResearch 易车研究院 YicheResearch 2021年中国用户对新能源汽车的满意原因分布 0%10%20%30%40%50% 院 究 综合成本低驾驶简单噪音小造型时尚 r 易车研 each 易车研究院 智能化程度高 s e ic Yh Re YicheResearch 保养便宜配置丰富 充电/换电方便 其它 数据来源：易车研究院 2022年中国用户对新能源汽车的选购原因分布 易车研究院 YicheResearch 0%10%20%30%40%50%60%70% 综合成本低(车价、充电、保养等便宜) 更环保更好开(驾驶简单/提速快/动力强) 不限行更智能 有政府补贴 易车研究院 YicheResearch 更静音获得车牌更容易充电(换电)方便 更好看售后服务好开网约车 其它 易车研究院 YicheResearch 易车研究院 YicheResearch 易车研究院 YicheResearch 综合成本涉及车价、保养、能耗等全生命周期，结合用户选购新能源高度聚焦综合成本，我们构建了全生命周期的竞争模型 我们调研定义的“综合成本”概念，涵盖了新车价格、税费、保险、保养、能耗、保值等方方面面，属于全生命周期的范畴； 易车研究院 YicheResearch 易车研究院 YicheResearch 易车研究院 YicheResearch 由于“综合成本”是用户选购新能源的核心因素，以及用户对比亚迪的强烈支持，我们粗略构建了全生命周期的竞争模式，用于分析比亚迪的市场竞争力 新车 售价 车辆 税费 车辆 保险 保养 维修 车辆 能耗 车辆 残值 聚焦全生命周期竞争模型，选取元PLUS、秦PLUS、宋PLUS、海豚、海豹、汉、唐、驱逐舰05、护卫舰07等，做详细分析 截至2022年10月，比亚迪品牌的车系分为王朝与海洋两大系列，其中王朝代表车型有元、秦、宋、唐、汉等，海洋有海豚、海豹、驱逐舰05等； 基于2022年三季度的比亚迪与中国乘用车大盘的终端销量分布与比亚迪的车型规划与权重，我们选取了元PLUS、秦PLUS、宋PLUS、海豚、海豹、汉、唐、驱逐舰05、护卫舰07等九款车型，做深入、详细分析 易车研究院 YicheResearch 2022年三季度比亚迪中国市场主要车型终端销量排行(万辆) 7.82 7.08 6.36 4.60 2.89 2.23 2.22 1.62 0.68 0.54 0.49 0.10 宋PLUS新能源秦PLUS新能源 汉海豚 元PLUS 易车研究院 YicheResearch 唐新能源宋Pro新能源秦新能源 驱逐舰05 元Pro比亚迪e2 海豹宋MAX新能源 9.32 40% 35% 30% 25% 20% 15% 10% 5% 0% 2022年三季度中国乘用车大盘与比亚迪中国终端销量的细分级别分布 驱逐舰05 秦PLUS新能源 元PLUS 宋PLUS新能源 海豚 护卫舰07 汉 海豹 唐新能源 微型轿车 小型轿车 小型suv 紧凑型轿车 紧凑型suv 紧凑型mpv 中型轿车 中型suv 中型mpv 中大型轿车 中大型suv 中大型mpv 大型轿车 大型SUV 跑车 易车研究院 YicheResearch 易车研究院 YicheResearch 易车研究院 YicheResearch 易车研究院 YicheResearch 大盘分布比亚迪分布 基于比亚迪主力车型与竞品