旗滨集团:浮法&光伏筑底+玻璃基板期权,赔率交易正当时
浮法玻璃:冷修提速,价格有望见底反弹
- 行业现状:2026年Q2上市公司普遍亏损,龙头单箱净利亏损1元,行业景气度低。
- 价格走势:5月以来现货价横在1100-1150元/吨,天然气/石油焦产线现金亏损(分别亏现半年、一个季度)。
- 供给收缩:近两个月在产日熔量从14.7万t/d降至13.9万t/d,5月以来厂库及社库不再累加,行业逼近供需反转临界点。
- 政策影响:下半年湖北“油改气”涉及1万t/d在产,供给收缩叠加政策出清。
- 公司优势:旗滨为行业龙二,年产销1.1亿重箱,成本曲线最左侧,盈利弹性充分。
光伏玻璃:国内减产支撑价格底,海外盈利提供缓冲垫
- 国内减产:支撑价格底部。
- 海外盈利:提供缓冲垫。
- 国内2.0mm镀膜:由年...