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礼物AI光模块随笔下周事件密集北美长协落地静待拥挤度出清

2026-07-26 未知机构灰灰

太阳公司上调2026年全年资本支出指引150亿美元，截至2026年第二季度末有81.1亿美元长期协议支出义务，环比增长近50亿美元，反映发展信心充足。
针对下周三家云商财报预期：市场担忧微软因无模型、ASIC芯片较弱定位导致资本支出表态不佳；Meta因Meta Compute报道、MuseSpark API发布，买方大幅上调资本支出预期；AWS云业务超预期，2026年第二季度Bedrock上token增长显著，得益于Anthropic增长。
Yipit最新数据显示，Anthropic年化营收约73亿美元，OpenAI年化营收约45亿美元；OpenAI将2030年算力支出预期上调至750亿美元；SpaceX AI在2026年对GB300服务器机架订单或超1.3万台，超预期。
韩国两家存储公司与博通/英伟达签署9.5亿美元长期协议，首尔公布至少8.8亿美元投资计划，第一阶段约8GW AI数据中心容量。
AMD发布Helios Rack方案，MI400s 800G scale-out带宽，下一代芯片MI500或采用跨柜超节点，Scale-up域扩大至256，用到6.4T NPO；公司与Anthropic新增合作2GW。
玫瑰下周关键事件：27号长鑫上市，3家北美CSP财报在30-31号，宏观扰动或缓解；交易拥挤度出清，保持信心。海外算力反弹核心，继续坚定推荐：
- 中际旭创&新易盛（看好NPO、2.4T放量）、光迅科技（Q3新厂产能释放，备料积极）、联讯仪器、源杰科技、东山精密、天孚通信；
- 国产算力：光模块&NPO光迅科技、华工科技，交换机盛科通信、锐捷网络、紫光股份，铜连接华丰科技，底部修复IDC润泽科技。