RBB Bancorp 2026年第二季度财报电话会议

00:00:02 各位女士、先生，大家好！欢迎参加rbb bancorp 2026年第二季度财报电话会议。目前，所有与会者已切换至仅听模式，正式演讲结束后将进入问答环节。 00:00:19 如果在会议期间需要操作员协助，请按电话键盘上的星号零，并请注意本次会议正在录音。 00:00:30 现在我交会议主持权给你们的主持人，Rebecca Rico，投资者关系负责人，您可以开始了。谢谢Ollie，各位好，感谢各位加入我们，共同讨论BB Bancorp 2026年第二季度的业绩。 00:00:46 今天与我会面的是总裁兼首席执行官约翰尼·李（Johnny Leeem）、首席财务官内德·霍普金斯（Ned Hopkins）、首席信贷官杰弗里·耶茨（Jeffrey Yates）以及首席运营官加里·萨姆（Gary Sam）。 00:01:00 约翰尼和琳恩将简要总结结果，这些结果可以在我们投资者关系网站上的盈利公告和投资者演示文稿中找到，然后我们将开放电话会议以回答您的问题。我要求大家请参考投资者演示文稿中关于前瞻性声明以及公司SEC文件中的免责声明。 00:01:23 现在，我将发言权交给RBD bancorp的总裁兼首席执行官约翰·AB先生。约翰尼，谢谢，丽贝卡。各位好，感谢各位今天参加。我们很高兴报告又一个盈利强劲的季度，以及我们在一直关注的关键指标上取得的持续进展。 00:01:43 我们产生了101万美元的净利润，即每股59美分，这比2025年同季度增长了13%，原因是我们将贷款和存款的信用质量提升到了资本行动层面。 00:01:59 虽然与上一季度相比，净利润减少了120万美元，但这一减少 这与2026年上半年奥利奥的销售有关，因为我们在处置不良资产方面取得了进展，并且在本季度在质量方面也取得了进一步进步，不良资产占总资产的比例下降了11%至1.02%。第二季度没有发放工资，新增贷款1.55亿美元，平均收益率为6.3%。 00:02:33 我们旗下的 Ling 业务管道在全品牌范围内保持健康，我们预计今年下半年贷款增长将取得持续进展。借此机会，我想重点介绍我们在北加州品牌拓展方面的一项令人兴奋的进展。 00:02:47 我们最近宣布在伯林翰开设了一个贷款生产办公室，并在旧金山湾区招聘了一支商业银行团队，该团队将由约翰·柯蒂斯领导。 00:02:58 约翰拥有超过37年的金融服务经验，曾担任东方银行总裁兼首席执行官，并在建立高效能贷款组织方面有着卓越的业绩记录。旧金山湾区是美国最大的亚裔社区之一，我们相信，贷款生产办公室的这支团队将帮助我们拓展自然财政RBB等市场的商业银行业务。 00:03:24 本季度存款增长了5080万美元，我们的存款结构持续优化，非零售存款占比提升至总存款的17.5%，对批发资金依赖持续降低。 00:03:40 我们核心资金稳定增长，加上雄厚的监管资本，使我们有能力在7月份赎回4000万美元的外部债务，这将有助于在未来季度减少利息支出。 00:03:54 总的来说，我们相信第二季度展示了RGB基本盈利能力持续改善的进展，并且我们正按计划朝着强劲的第二季度迈进。 20,026的一半，到这就交由Link来详细谈谈结果。谢谢Johnny。关于我刚才讨论的2026年公司第二季度财务表现，请参考我们提供的投资者演示文稿。 00:04:23 第二季度净收入为1010万美元，或每股0.59美元。这与第一季度1130万美元，或每股0.66美元相比，以及930万美元 或按摊薄每股52美分计算，时间为2025年第二季度。 00:04:41 第一季度净利润下降主要由于续售资产处置收益减少110万美元，这是我们持续化解不良资产所致。每股收益同比约增长13%的年度增长，反映了股票回购的影响，以及我们过去一年在增加净利息收入和降低信贷成本方面取得的持续进展。 00:05:09 第二季度净利息收入为310万美元。 00:05:14 与第一季度3.05亿相比，该下降主要归因于房利美（FHLB）股息收入降低和次级债务偿付增加，部分被存款成本降低所抵消。 00:05:29 我们第一季度收到43万美元的特殊FHLB股息，而当前季度没有特殊股息。我们1.2亿美元的次级债务从固定的4%利率重新定价为698的浮动利率，该调整于4月1日生效，导致第二季度新增约83万美元的增量利息支出。与此同时，存款利率下调，平均生息存款成本下降5个基点至334，我们的净息差第二季度为306，较第一季度的315下降9个基点。主要驱动因素为第二季度次级债务的重新定价以及我们第一季度收到的FHLB特殊股息。 00:06:25 按年计算，我们的净息差提升了14个基点，这反映了我们存款重新定价工作以及盈利资产收益率提升的累积效应。 00:06:38 7月1日，我们完成了4000万美元部分次级票据的赎回，以面值的100%加上累计利息进行支付，总支付金额约为4070万美元。此次赎回，结合了6月份宣布的1000万股回购计划，反映了我们稳健的资本状况以及对优化资本结构的承诺。作为补充说明，我们的6月30日现金余额与前一个季度末水平相比有所提高，因为我们为次级债务赎回提前积累了现金。 与第一季度430万美元相比，第二季度为130万美元。这130万美元的下降主要归因于ario销售收益较低。此外，第一季度还包括一笔48.4万美元的已核销收购贷款回收款，以及360,000美元的与购买相关的联邦税收抵免退税利息收入。第二季度没有类似项目。 00:07:55 非利息收入的这些减少部分被出售贷款所得更高收益所抵消。 在640,000中，非利息费用为90万，第二季度非利息费用为1900万，较第一季度的1930万略有下降。我们预计，我们的费用基数将继续保持在之前提到的1800万至1900万美元的范围内。第二季度的效率比为57.5%，而第一季度为54%。 00:08:30 第一季度为55.4%，增长主要受非利息收入下降的驱动。第二季度新增贷款发放量较第一季度增长21%。截至6月30日，投资贷款销售额为33亿美元，环比保持稳定。我们的存贷比在季度末为98%，强劲的存款增长支持了贷款发放。 00:08:59 总存款增长5100万至340亿，其中零售存款增加9400万，批发存款减少4400万。应付利息存款增至5.92亿，占总存款的17.5%，较第一季度末的15.8%有所上升。 00:09:24 第二季度，我们未计提信用损失准备，而第一季度则冲回了20万美元，去年同期同一季度计提了240万美元的准备金。 00:09:38 第二季度净冲销总额仅为83,000美元，按年化计算，占贷款总额的百分比几乎为0%。不良贷款减少了2080万美元，较上一季度下降47%，降至2380万美元。主要原因是将一笔1940万美元的信贷转移至reo。该信贷是我们最大的不良资产，我们继续通过处置程序将其处理。 00:10:11 特别提款权及不合格贷款从3月30日的9.7亿下降至8.2亿，降幅为16%。 00:10:22 该投资组合持续呈现良好态势。我们的信用损失准备金基本保持不变，维持在4370万美元，由于不良贷款的减少，不良贷款拨备覆盖率显著提升至184%（截至6月30日）。拨备占投资贷款的1.32%，鉴于信贷趋势的改善，我们认为这一比例是恰当的。 00:11:00 每股账面价值增至31.15元，有形净资产每股增至27.23元，或较3月31日高约1.5%。我们的资本充足率保持强劲，资本充足率约为18%，以及... 我们的有形资产占比约为11%。我们很高兴地宣布，董事会已授权回购高达100万股普通股，占已发行股本的6%。我们的董事会做出此决定，是由于公司资本实力强劲，并反映了我们解决不良资产及将银行带回更高盈利能力方面所做的工作。我的发言准备完毕，我们现在可以回答问题。谢谢。谢谢各位。现在，我们将进行问答环节。 00:12:02 如果您想提问，请按电话按键上的星号一。确认音将提示您的线路已接入提问功能。如果您想取消提问，请按星号二。对于使用扬声器的参与者，按星号前可能需要拿起话筒。请稍候，我们稍作停顿以便提问。 00:12:29 感谢。我们的第一个问题来自Havter集团的Brendan Nosel。您的线路已接通。早上好各位，希望你们一切安好。 00:12:40 I.我猜，鉴于次级债从固定利率转向浮动利率的变动，本季度净息差面临的持续压力是意料之中的。展望第三季度以及今年年底，你能简单分析一下息差动态，并考虑到部分债务偿还的情况下，你认为第三季度的息差最终会是多少吗？ 00:13:06 因此，我认为基于贷款增长的机遇，净息差仍有提升空间。此外，逐步减少部分子集业务也应能帮助我们收回部分利润空间。我们继续密切监控存款成本。本季度的存款平均成本高于季度末的现货利率。所以我认为成本将继续保持相对稳定或略有改善。而且，我相信，我们材料中提到的贷款投放预期能够实现。 年下半年的净贷款增长。所以。 00:14:04 我认为我们过去讨论过，我们一直比较注重风险控制，费率可能对长期项目更高，所以我认为这会对我们的资金来源产生轻微的（或：中性）影响，而资产收益方面可能会有些提升，所以我认为就... 00:14:27 我们第一季度所能达到的水平，以及我们第二季度所处的位置。 00:14:35 好的。这非常有帮助，LYNN。或许就相关而言，你能谈谈核心资金领域的竞争背景，以及在过去几个月里，在你业务范围内它是如何演变的吗？那么。 00:14:51 我将先发表一些评论，然后从我的竞争格局来看，如果我有什么遗漏，我们可以，嗯，其他人可以补充。嗯，我想我们都已经认识到市场已经某种程度发生了变化。我想我们本季度初的存款利率处于相对较高的水平，大约在375附近，而本季度末，批发融资利率则接近4%，甚至可能达到4.15%，我们也在竞争对手的定价中看到了这一点。当你出去查看不同的优惠活动时，我想我们在市场上取得了成功。 00:15:37 我们的客户群体大致处于高端水平，利率在375-4%之间，同时我们也引入了一些非到期存款，并且我们确实也增长了无息存款，所以我们的竞争力依然很强。我认为，与季度初相比，这已经向季度末移动了，而我们最大的机遇仍然是，你知道，我们如何增长，而不是从竞争对手或其他竞争对手那里获得有趣味的存款。就存款而言，市场仍然非常具有竞争力，但我认为，我们两个月前在第二季度推出的灵活储蓄计划，你知道，同样的帮助，帮助我们留住了很多客户，降低了成本。 00:16:33 好的，完美。我打算就新的LPO和新的北加州贷方团队再偷偷加进一个（项目）。比如，我们这些外部人员应该如何基准化，比如那种盈亏平衡时间，以及那种你们认为那个你们新加的团队在中期内可以实现的那种投资组合规模？ 00:16:56 嗯，布兰登，我要说的是，显然这个团队带来了很多，你知道的， 与我们的关系，你知道，我们也将把所有关系带到北加州的RPB，那里有一个新团队，你知道，拥有超过80年的经验，并且在当地社区内有着非常强大的关系网络。所以，有了这个团队加入，我希望，希望在今年下半年能够有所贡献。 00:17:27 我们商业贷款的增长尤其希望能够达到中等到较高个位数，也就是我们所说的较高个位数，这就是我们对它们的预期。 00:17:42 是的，我认为，加上贷款制作部门和团队，我们确实有很强的贷款发起和生产，但这已经多于或等于被所谓的放贷销售活动以及包含在内的还款和减少贷款所抵消。我做出了战略决定，允许某些贷款进行再融资。我想曾有过一个想法，认为利率可能会下降，但现在我们看到利率会更高更持久，所以我们确实让一些贷款业务淡化了。 00:18:25 对其他人来说，所以当我们考虑今年下半年的贷款增长，相对于我说是上半年相对平稳的增长，你知道，生产可能比我们看到的温和高一些，但我们预计再融资和，你知道，偿付会较低，所