深圳市晋铭航空技术股份有限公司招股说明书(申报稿)

合存在不确定性、尚处于成长期、经营风险高、业绩不稳定、退市风险高等特点，投资者面临较大的市场风险。投资者应充分了解创业板的投资风险及本公司所披露的风险因素，审慎作出投资决定。 深圳市晋铭航空技术股份有限公司 （深圳市龙华区观湖街道新田社区创新工业园7号201（一照多址企业）） 首次公开发行股票并在创业板上市招股说明书 （申报稿） 本公司的发行申请尚需经深圳证券交易所和中国证监会履行相应程序。本招股说明书（申报稿）不具有据以发行股票的法律效力，仅供预先披露之用。投资者应当以正式公告的招股说明书作为投资决定的依据。 保荐人（主承销商） 声明 中国证监会、深圳证券交易所对本次发行所作的任何决定或意见，均不表明其对发行人注册申请文件及所披露信息的真实性、准确性、完整性作出保证，也不表明其对发行人的盈利能力、投资价值或者对投资者的收益作出实质性判断或保证。任何与之相反的声明均属虚假不实陈述。 根据《证券法》规定，股票依法发行后，发行人经营与收益的变化，由发行人自行负责；投资者自主判断发行人的投资价值，自主作出投资决策，自行承担股票依法发行后因发行人经营与收益变化或者股票价格变动引致的投资风险。 致投资者的声明 晋铭航空是一家专注于民航飞机零部件生产与销售的高新技术企业。公司产品广泛应用于民航飞机内装、机体结构、机载设备、推进系统等核心应用。近年来，在国家对航空航天、高端制造业的大力支持及公司坚持创新发展的双重驱动下，公司经营规模持续扩大。 一、发行人上市的目的 公司生产的精密金属零部件，是民航飞机制造产业链中的核心组成部分。公司产品与赛峰集团、空客大西洋、柯林斯宇航、瑞凯威、中航客舱、Elevate、波音EnCore等全球主流民航飞机系统级制造商的系统产品配套，最终广泛应用于空客A320、A330、A350，波音737、747、787，中国商飞C909、C919等主流机型。 近年来，特别是宏观经济波动结束后，全球民航运输市场快速恢复，不断推高民航机队扩大规模的需求，但另一方面，全球航空制造业的供应链问题却愈发凸显：据IATA的数据显示，自2021年以来，全球民航客机订单量呈现出明显的上升趋势，但民航整机厂商空客与波音的实际交付量却远低于市场预期。这是由于全球航空制造业高度依赖国际化且深度分工的供应链体系，在宏观经济波动、地缘政治等因素的影响下，供应链中一个环节的中断都可能对整条供应链造成连锁反应，叠加熟练工人短缺、原材料供应不畅等问题，进一步拖累了民航飞机制造业整体产能的恢复。在供应链紧张的大背景下，我国航空零部件供应链展现出较强的韧性，以公司为代表的我国航空零部件企业通过与国际市场的深度融合，正在助力缓解全球供应链的瓶颈问题，并在区域化供应链格局中开始扮演越来越重要的角色。本次发行上市，是公司发展历程中的重要里程碑。上市后，公司将通过募集资金投资项目的实施，进一步扩大高性能航空零部件的规模化生产能力，并深化数字化、智能化柔性制造体系建设，从而提升产品品质、降低综合成本、巩固市场地位。我们旨在通过资本市场的助力，把握全球航空市场发展与国产大飞机产业崛起的战略机遇，践行社会责任理念，不断提升业绩规模，为股东、投资者和社会创造可持续的价值回报。 二、发行人现代企业制度的建立健全情况 公司已严格按照上市公司的治理标准，建立健全了以法人治理结构为核心的现代企业制度，完善法人治理结构、规范股东行为、强化内部监督、健全风险防范机制，提升内部管理水平，有利于推动企业长期价值提升。同时，公司制定了明确的利润分配计划和长期回报规划，致力于让全体投资者能够共享企业发展成果。 三、发行人本次融资的必要性及募集资金使用规划 公司本次募集资金主要投向“马来西亚航空零部件生产基地建设项目”“东莞航空零部件产能扩建及智能化升级项目”“航空零部件研发模拟测试中心改建项目”和“补充流动资金”。 “马来西亚航空零部件生产基地建设项目”与“东莞航空零部件产能扩建及智能化升级项目”是公司基于当前旺盛的市场订单和未来增长预期所做出的关键布局，马来西亚航空零部件生产基地建设项目还将新增热处理等特种工艺能力，项目的实施将直接解决制约公司发展的产能、工艺布局问题，并通过引入先进设备与工业软件，建设全数字化工厂，实现生产自动化与管理智能化提升，显著提高人均产出与产品质量一致性。 为应对日益增长的市场需求并实现公司长远战略目标，“航空零部件研发模拟测试中心改建项目”的实施是公司保持技术领先的核心举措。该项目将通过扩展研发场地、购置先进研发装备、引进高端人才，系统性提升公司在仿真技术、数字模拟、先进材料及工艺等方面的前瞻性研发能力，为公司从“零部件加工”向“组件装配”至“系统级供应商”的产业升级提供持续的技术动力。 “补充流动资金”项目可以为公司提供充足的流动资金支持，缓解资金压力，保障了公司发展的需要，有效降低公司资产负债率，降低公司经营的财务风险。 本次募集资金到位后，将极大助力公司未来经营战略的实现，进一步提升主营业务收入与产品市场占有率，优化资产结构，增强公司核心竞争力和持续经营能力。因此，本次募集资金具有必要性。 公司已按照相关法律、法规、规范性文件的规定制定了《募集资金管理办法》。本次发行募集资金到位后，公司将严格按照相关规定存储和使用募集资金，发挥募集资金最大效益，提升投资者回报。 四、发行人持续经营能力及未来发展规划 公司是一家坚持自主研发和创新发展的国家高新技术企业、深圳市专精特新中小企业。公司已形成覆盖精密加工技术、工艺装备设计技术、特种工艺技术、精密装配技术的核心技术体系，凭借这些技术体系优势，成功进入了空客、波音、中国商飞的全球供应链体系，是赛峰集团、空客大西洋、柯林斯宇航、瑞凯威、中航客舱、Elevate、波音EnCore等全球领先的民航飞机客舱内装系统供应商的长期合作伙伴。报告期各期，公司营业收入分别为32,159.92万元、41,350.91万元、46,768.90万元；净利润分别为10,027.13万元、12,241.31万元、10,278.84万元。公司经营规模不断扩大，财务状况健康，在手订单充足，展现了卓越的持续盈利能力。 展望未来，公司将以“成为具有国际竞争力、拥有完整制造功能与技术体系的航空零部件制造企业”为总体战略目标。在产品上，从零部件加工向更高附加值的组件装配及系统集成延伸。在技术上，持续加大研发投入，布局新一代航空材料与先进成形工艺，巩固技术护城河。在市场上，深耕现有全球主流民航飞机系统级供应商客户，并积极开拓医疗器械、eVTOL等新兴市场业务。在生产上，通过本次募投项目，打造智能化柔性制造基地，实现降本增效。公司凭借深厚的技术积淀、稳固的客户关系和清晰的战略规划，将进一步确立在民航精密金属零部件行业的领先地位。此外，公司制定了明确的上市后利润分配计划和长期回报规划，高度重视投资者的投资回报，将与投资者共享公司发展成果。 本次发行概况 目录 明............................................................................................................................................1 致投资者的声明..............................................................................................................................2 一、发行人上市的目的...........................................................................................................2二、发行人现代企业制度的建立健全情况...........................................................................3三、发行人本次融资的必要性及募集资金使用规划...........................................................3四、发行人持续经营能力及未来发展规划...........................................................................4 本次发行概况..................................................................................................................................5 目录............................................................................................................................................6 第一节释义................................................................................................................................10 一、普通词语.........................................................................................................................10二、专业词语.........................................................................................................................13 第二节概览................................................................................................................................16 一、重大事项提示.................................................................................................................16二、发行人及本次发行的中介机构基本情况.....................................................................19三、本次发行概况.................................................................................................................20四、发行人的主营业务经营概况.........................................................................................21五、发行人符合创业板板块定位情况.................................................................................23六、发行人主要财务数据及财务指标............................................................