华利集团：2026年一季度报告

主要财务数据

• 营业收入：43.15亿元，同比下降19.40%
• 归属于上市公司股东的净利润：3.84亿元，同比下降49.60%
• 经营活动产生的现金流量净额：4.99亿元，同比下降58.75%
• 基本每股收益：0.33元，同比下降49.23%
• 加权平均净资产收益率：2.35%，同比下降1.94%
• 总资产：229.16亿元，同比增长2.14%
• 归属于上市公司股东的所有者权益：163.94亿元，同比增长0.95%

非经常性损益

• 非流动性资产处置损益：-1046.69万元
• 计入当期损益的政府补助：708.80万元
• 公允价值变动损益：3107.23万元
• 其他营业外收入和支出：-4117.22万元
• 合计：2180.50万元

主要会计数据和财务指标变动情况及原因

• 行业背景：运动鞋行业在长期趋势支撑下持续发展，但国际贸易政策、经济走势不确定等因素导致全球运动鞋制造行业经营压力加大。
• 公司经营：根据外部环境变化，持续推进客户适度多元化策略，优化客户结构与产能资源配置，但较多工厂仍处于产能爬坡过程，经营策略调整尚需时间。
• 业绩表现：2026年1-3月，公司销售运动鞋0.43亿双，同比下降13.02%；实现营业收入43.15亿元，同比下降19.40%；实现归属于上市公司股东的净利润3.84亿元，同比下降49.60%。

合并报表主要会计科目变动情况

• 交易性金融资产：增加290.13%，主要系以闲置资金购买的短期理财产品增加。
• 预付款项：增加39.55%，主要系公司临近期末通过预付方式结算的材料采购量增加。
• 其他应收款：增加41.93%，主要系应收退税款和保证金及押金增加。
• 短期借款：增加37.16%，主要系根据公司资金安排，筹资需求增加。
• 交易性金融负债：减少53.55%，主要系本期持有远期结售汇合同减少。
• 其他应付款：减少38.98%，主要系预提费用减少。
• 租赁负债：增加34.12%，主要系新增不动产租赁。
• 财务费用：增加200.09%，主要系汇率变动，汇兑损失增加。
• 投资收益：减少124.74%，主要系公司所投资的远期外汇合约的投资损失所致。
• 公允价值变动收益：增加970.74%，主要系本期公司所投资的远期外汇合约公允价值变动。
• 资产减值损失：增加92.71%，主要系公司新工厂产能效率较低，在制品及库存商品单位成本较高所致。
• 营业利润：减少52.30%，主要系本期营业收入下降，新工厂处于产能爬坡阶段，尚未达到满产与最佳效率。
• 净利润：减少49.57%，主要系本期营业收入下降，新工厂处于产能爬坡阶段，尚未达到满产与最佳效率。

股东信息

• 报告期末普通股股东总数：15,433家
• 前10名股东持股情况：俊耀集团有限公司持股81.85%，阳光人寿保险股份有限公司持股2.95%，中山浤霆鞋业有限公司持股2.63%。
• 限售股份变动情况：林美慧解除限售股数7,650股。

其他重要事项

无。

季度财务报表

• 合并资产负债表：详见研报正文。
• 合并利润表：详见研报正文。
• 合并现金流量表：详见研报正文。