硅光SiGeCPO光通信SiGe产能紧缺Tower10日暴涨近5

3月20日凌晨，美股高塔半导体（TSEM）暴涨近17%再创历史新高。 就在前几日Semianalysis发布的重磅研报《The Great AI Silicon Shortage》将TSEM定义为”AI硅光代工唯一确定性标的”，被称为”光通信领域的台积电”——全球唯一能规模化量产1.6T 【硅光/SiGe/CPO/光通信】SiGe产能紧缺，Tower 10日暴涨近50%，领涨光通信-强call卓胜微 就在前几日Semianalysis发布的重磅研报《The Great AI Silicon Shortage》将TSEM定义为”AI硅光代工唯一确定性标的”，被称为”光通信领域的台积电”——全球唯一能规模化量产1.6T硅光子PIC芯片的代工厂，在800G/1.6T光模块代工市占率超40%，目前70%+SiGe产能已被长期锁定至2028年。 卓胜微（300782）国产替代逻辑： 国内稀缺SiGe产能：国内极少数自建12英寸SiGe工艺线的半导体企业，技术平台与Tower同源，在Tower短期SiGe产能告急、地缘冲突格局下，国产替代紧迫性凸显