美伊冲突导致伊朗关闭霍尔木兹海峡,影响全球约20%的LNG贸易,欧洲天然气价格自2日以来大幅上涨。若封锁时间延长,欧洲天然气价格将进一步上涨,推动电价上涨,缩短户储投资回收期,并刺激因能源安全恐慌情绪加剧的欧洲户储需求。
12月以来,多国推出户储补贴政策:澳大利亚将户储补贴预算上调至72亿澳元,英国启动150亿英镑投资计划支持户储(26Q2有望落地),匈牙利宣布约2.6亿欧元户储补贴计划,波兰计划在26-30年以约2.3亿欧元支持超过6.25万套户用光储系统,荷兰27年起取消净计量政策推动户储抢装。
25Q4以来,俄罗斯多次攻击乌克兰能源基础设施导致大范围停电,户储免息贷款政策持续,推动户储需求旺盛。东南亚、非洲、中东等新兴市场因电力系统薄弱、停电及电价上涨频繁,叠加光储经济性提升,需求持续高景气。
多家户储企业3月排产创历史新高,受益于海外需求高景气,业绩同比有望大幅增长。
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