资讯早班车-2026-03-02

一、宏观数据速览 二、商品投资参考 综合 1、伊朗最高领袖哈梅内伊2月28日上午遇袭身亡，伊朗政府宣布40天全国哀悼，将很快选举最高领袖。美国总统特朗普表示，对伊朗的军事行动可能持续四周左右。特朗普称，伊朗新领导层希望恢复谈判，他已同意进行对话。当被问及对话时间时，特朗普表示，不便透露。此次冲突升级，冲击中东地区金融市场，伊朗股市暂停交易。3月1日，沙特证交所全股指数收跌2.18%，埃及证交所EGX30价格指数下跌2.5%，阿曼和巴林股市走弱。 2、美以军事打击伊朗，霍尔木兹海峡航运停摆。随着美以与伊朗冲突不断扩大并波及中东多个国家，全球最大几家航运公司纷纷避开波斯湾。迪拜环球港务集团也暂停在迪拜主港的运营。全球最大集装箱航运公司MSC地中海航运暂停全球发往中东地区的所有订舱业务。马士基和赫伯罗特则暂停所有穿越霍尔木兹海峡的航线。 3、投资者正密切关注伊朗受袭事件可能对市场造成的冲击。伊朗日产原油约330万桶，占全球产量的3%。伊朗位于霍尔木兹海峡一侧，全球约五分之一的原油经此运输，主要来自沙特、伊拉克等关键供应国。巴克莱银行称，布伦特原油价格可能达每桶100美元，有35%上涨空间。 4、伊朗伊斯兰革命卫队发出警告，如果伊朗石油和天然气设施遭到袭击，作为回应，该地区所有国家的油气设施都将被摧毁。 5.多米尼加总统称发现逾1.5亿吨稀土矿藏，或将成关键矿产供应国：涵盖17种关键稀土金属，有望成为高科技产业重要供应方；阿比纳德尔设定目标，今年内完成矿产资源评估，明年初认证储量，以实现大规模开采与冶炼。 金属 1.2月27日电池级碳酸锂价格跌1160.0元报17.19万元/吨：近5日累计涨29330.0元，近30日累计涨33330.0元；氢氧化锂（56.5%电池级粗颗粒/国产）价格跌490.0元报16.26万元/吨，近5日累计涨25940.0元，近30日累计涨34000.0元。 2.章源钨业：3月1日起调整硬质合金产品价格：因钨原材料价格持续上涨，致使公司生产成本大幅增长。 能源化工 1.赫伯罗特：因中东安全局势恶化，IMX集装箱航运航线改道经好望角行驶。 2.迪拜主要港口停止运营，三大航运巨头大砍中东订单：随着美以与伊朗冲突不断扩大并波及中东多个国家，全球最大几家航运公司纷纷避开波斯湾。迪拜环球港务集团也暂停了在迪拜主港的运营。全球最大集装箱航运公司MSC地中海航运暂停全球发往中东地区的所有订舱业务。马士基和赫伯罗特则暂停了所有穿越霍尔木兹海峡的航线。 3、欧佩克+代表们表示，OPEC+（石油输出国组织及其盟友们）原则上同意，4月份将石油产量提高20.6万桶/日，进一步增产计划暂未确定，后续可能调整。OPEC+将于4月5日举行下一次会议。 4.印度计划在2026年将发电厂的煤炭进口量至少削减30%：计划在2026年将动力煤进口量至少减少1500万吨。 农产品 1.印尼从3月1日起将毛棕榈油出口关税提高至12.5%。 三、财经新闻汇编 公开市场 1、Wind数据显示，上周央行公开市场净回笼6114亿元。本周央行公开市场将有15250亿元逆回购到期，其中周一无逆回购到期，周二至周五分别到期5260亿元、4095亿元、3205亿元、2690亿元。此外，本周五（3月6日）还有1万亿91天期买断式逆回购到期。 2、央行公告称，2月28日以固定利率、数量招标方式开展了1160亿元7天期逆回购操作，操作利率1.40%，投标量1160亿元，中标量1160亿元。Wind数据显示，当日无逆回购到期，据此计算，单日净投放1160亿元。 要闻资讯 1、伊朗最高领袖哈梅内伊2月28日上午遇袭身亡，伊朗政府宣布40天全国哀悼，将很快选举最高领袖。美国总统特朗普表示，对伊朗的军事行动可能持续四周左右。特朗普称，伊朗新领导层希望恢复谈判，他已同意进行对话。当被问及对话时间时，特朗普表示，不便透露。此次冲突升级，冲击中东地区金融市场，伊朗股市暂停交易。3月1日，沙特证交所全股指数收跌2.18%，埃及证交所EGX30价格指数下跌2.5%，阿曼和巴林股市走弱。 2、伊朗前总统内贾德遇袭身亡，伊朗军队多位指挥官确认已经死亡。伊朗军方称，对美以目标已发起第九轮“真实承诺4”打击。美国“林肯”号航空母舰遭到伊朗4枚弹道导弹袭击。美国军方表示，“亚伯拉罕·林肯”号航母未遭伊朗袭击，并称伊朗发射的导弹“甚至没有接近”该舰，目前没有美军舰艇受损或人员伤亡报告。 3、外交部发言人就伊朗最高领袖哈梅内伊遇害答记者问：袭击并杀害伊朗最高领导人，严重侵犯伊朗主权安全，践踏《联合国宪章》宗旨原则和国际关系基本准则，中方对此予以坚决反对和强烈谴责；敦促立即停止军事行动，避免紧张事态进一步升级，共同维护中东和世界和平稳定。 4、外交部长王毅应约同俄罗斯外长拉夫罗夫通电话。王毅表示，在中俄推动下，联合国安理会就当前伊朗局势举行紧急会议。王毅指出，中方的立场是：第一，立即停止军事行动。防止战火蔓延和外溢，避免局势发展到不可收拾的地步。中方重视海湾国家安全，支持他们保持克制态度。第二，尽快重回对话谈判。各方应强力劝和阻战，敦促当事方尽快重返对话谈判轨道。第三，共同反对单边行径。未经联合国安理会授权对主权国家大打出手，破坏二战之后建立的和平根基。国际社会应当发出明确、清晰声音，反对世界倒退回丛林法则。 5、全球投资者密切关注中东局势。分析人士称，位于阿曼和伊朗之间的霍尔木兹海峡，被公认为是全球最重要的石油运输咽喉要道之一，2025年每日约有1300万桶原油通过，占全球海运原油流量的约31%。霍尔木兹海峡石油运输暂停或加剧油价波动，此次军事行动或重创市场，下周一全球股市可能下跌1%-2%，美国国债收益率降5-10个基点，油价预期上涨5%-10%，原油价格或飙升至95-110美元/桶。 6、国家统计局发布《中华人民共和国2025年国民经济和社会发展统计公报》，初步核算，全年国内生产总值1401879亿元，比上年增长5.0%。国民总收入1393700亿元，比上年增长5.1%。年末全国人口140489万人，比上年末减少339万人。全年完成92次宇航发射，其中商业航天发射50次。全年国内出游65.2亿人次，比上年增长16.2%。通过免签入境外国人3008万人次，增长49.5%。 7、国家统计局副局长盛来运评读《2025年国民经济和社会发展统计公报》：2025年是“十四五”规划收官之年，是中国式现代化进程中具有重要意义的一年。面对国内外形势深刻复杂变化，以习近平同志为核心的党中央领航掌舵、统揽全局，统筹国内国际两个大局，统筹发展和安全，坚持稳中求进工作总基调，实施更加积极有为的宏观政策，纵深推进全国统一大市场建设，推动我国经济顶压前行、向新向优发展，“十四五”圆满收官，第二个百年奋斗目标新征程实现良好开局。 8、3月1日召开的中国人民政治协商会议第十四届全国委员会常务委员会第十五次会议决定：中国人民政治协商会议第十四届全国委员会第四次会议于2026年3月4日在北京召开。建议会议的主要议程是：听取和审议中国人民政治协商会议全国委员会常务委员会工作报告和全国政协十四届三次会议以来提案工作情况的报告；列席中华人民共和国第十四届全国人民代表大会第四次会议，听取并讨论政府工作报告及其他有关报告，讨论国民经济和社会发展第十五个五年规划纲要草案。 9、中国人民银行副行长宣昌能出席二十国集团财政和央行副手会。宣昌能表示，中国支持G20财金渠道加强宏观政策协调和经验交流，消除经济增长障 碍，促进经济强劲、可持续、平衡、包容性增长。宣昌能指出，中国经济基础稳、优势多、韧性强、潜力大，长期向好的支撑条件和基本趋势没有改变。 10、香港财政司司长陈茂波表示，香港与伊朗直接贸易和投资不多，但有关战事对环球造成很大不确定性。估计金融市场波动比较大，资金流可能转向更快，亦有不确定性，当地资金或寻求安全港而来到香港，特区政府要做好准备，小心处理金融风险，已经有足够预案。 11、中国贸促会数据显示，2025年12月份全球经贸摩擦指数为104，继续处于高位。全球经贸摩擦措施涉及金额同比下降4.6%，环比上升6.3%。 12、深圳市发改委等三部门发布关于印发《深圳市超长期特别国债资金支持消费品以旧换新提质增效实施方案（2026年）》的通知。该方案提到，统筹安排好中央直接下达的超长期特别国债资金和市级财政配套资金，重点围绕汽车、家电、数码和智能产品等领域，持续推进消费品以旧换新工作。到2026年底，实现汽车报废更新约3.5万辆、汽车置换更新约18万辆，家电以旧换新约180万件，手机、平板、智能手表手环、智能眼镜等产品购新约400万件,智能家居（含适老化家居产品）产品购新约150万件，其他自主实施的智能产品购新约200万件，持续激发市场消费活力。 13、中指研究院最新发布《中国房地产指数系统百城价格指数报告（2026年2月）》显示，2月百城销售均价：新建住宅环比下跌0.04%，同比上涨2.37%；二手住宅环比下跌0.54%，同比下跌8.78%；50城租赁均价：普通住宅环比下跌0.11%，同比下跌3.79%。 14、中指研究院发布报告显示，2026年1-2月，TOP100企业拿地总额950.4亿元，同比下降52.4%，降幅较上月基本持平。受春节假期影响，2月土地供应缩量，且上年基数较高，房企拿地规模同比未出现明显改善。从土地溢价率来看，2月全国300城住宅用地平均溢价率为11%，显著上升，核心城市优质地块高热。从拿地企业来看，央国企仍然是主力。 15、中国汽车流通协会调查显示，2026年2月中国汽车经销商库存预警指数为56.2%，同比下降0.7个百分点，环比下降3.2个百分点，库存预警指数位于荣枯线之上。 16、《中华人民共和国2025年国民经济和社会发展统计公报》显示，2025年各类主体通过沪深北交易所发行债券筹资16.3万亿元，沪深交易所共上市基础设施领域不动产投资信托基金（REITs）20只，募集资金402亿元。 17、全国银行间同业拆借中心称，截至2026年1月31日，经中国金融学会绿色金融专业委员会专家组评估的银行间市场发行的符合中欧《共同分类目录》的中国绿色债券共526只，其中307只在存续期，占银行间市场全部存量绿债的25.4%；发行规模3473.49亿元，占银行间市场全部存量绿债的16.7%。 18、随着市场利率中枢持续下移，货币基金正经历一场前所未有的“被动降费”浪潮。近期长盛、申万菱信等多家公募机构旗下货币基金依据基金合同约定的动态调整机制，自动触发管理费率下调。截至2月25日，全市场339只货币型基金平均七日年化收益率已跌至1.08%，距离全面“破1”仅一步之遥。动态费率调整或将常态化。 19、稳定币发行商正迅速成为美国短期国库券最主要的买家。渣打银行分析师认为，这一趋势可能在未来三年内从根本上重塑美国的债务发行。稳定币市值预计到2028年底将达到2万亿美元，这一增长预计将产生高达1万亿美元的短期国库券新增需求。分析师警告，若政府不干预，短期国库券可能对私营部门而言“过于稀缺”。渣打银行指出，将9000亿美元的供应从债券转向票据可能产生显著影响，在当前拍卖计划下，这实际上将使财政部能够在未来三年内暂停所有30年期债券拍卖。 20、【债券重大事件】华闻传媒投资集团股份有限公司：法院裁定受理公司重整申请；宿迁市交通产业集团有限公司：董事发生变更；肇庆市国联投资控股有限公司：法定代表人发生变动；江苏天目湖(集团)有限公司：董事变动并取消监事；宁波杭州湾新区开发建设有限公司：总经理发生变动；成都九联投资集团有限公司：控股股东变更及无偿划转资产；郑州中瑞实业集团有限公司：子公司股份被司法轮候冻结。 债市综述 1、【债市综述】上周六，调休工作日现券一度成交清淡，不过午后以色列宣布袭击伊朗，避险情绪升温提振债市，银行间主要利率债收益率快速下行1- 2bp，成交活跃度上升；银行间资金市场波澜不惊，DR001加权平均利率回落至1.31%附近。