- 核心观点:公司车联网连接数实现阶梯式增长,全球业务布局逐步完善,并积极布局无人驾驶领域,拓展合作伙伴版图,推动行业共建。
- 关键数据:
- 2025年车联网连接数再创新高,海外连接数于7月突破100万,国内连接数于12月突破1600万。
- 2025年1月获得上汽、雷诺海外定点,并推出全标准eSIM产品。
- 旗下优咔科技与百度阿波罗、曹操出行等头部无人驾驶厂商达成深度合作。
- 研究结论:
- 维持“增持”评级,预计2025-2027年营业收入分别为7.76/10.35/13.14亿元,归母净利润分别为0.61/1.05/1.34亿元。
- 风险提示:智能驾驶技术与商业化推进不及预期、行业竞争加剧、宏观经济波动。