长电科技重点推荐存储AI先进封装苹果2025年0涨幅目标市值150

1、存储封测收入中国第一。 并购西部数据（WDC.O）子公司晟碟半导体80%股权，未来至少贡献40+亿元收入。 2、AI先进封装中国前三。 长电绍兴作为中国比肩《盛 【长电科技重点推荐】存储+AI先进封装+苹果，2025年0%涨幅，目标市值1500亿元vs目前市值700亿元我们认为长电科技作为中国大陆第一、全球第三封测厂，预期差巨大： 1、存储封测收入中国第一。 并购西部数据（WDC.O）子公司晟碟半导体80%股权，未来至少贡献40+亿元收入。 2、AI先进封装中国前三。 长电绍兴作为中国比肩《盛合晶微》的CoW工厂，拥有中国最强大的CoWoS封装工艺。 3、苹果SiP封装全球第一大供应商：该业务年度收入超过100-150亿元。 投资建议：长电科技2025年经营活动净现金约60-70亿元，20x，目标市值1200-1400亿元（vs目前700亿元市值）。