Workday：2025年季度报告

10-Q表格 (标记一)根据证券交易法案第13条或第15(d)条规定发布的季度报告☒1934截至2025年7月31日的季度报告 从… transitions to佣金文件编号：001-35680 工作日有限公司 （其在章程中指定的注册人确切名称） 请勾选是否表示注册人（1）在过去的12个月（或注册人被要求提交此类报告的更短期间）已根据1934年证券交易法案第13条或15(d)条（即“证券交易法案”）提交了所有要求的报告，以及（2）在过去的90天里已受制于此类申报要求。是☒否☐ 请勾选表示注册人是否在过去的12个月内（或根据要求提交此类文件的较短期间）已以电子方式提交了根据 Regulation S-T 第405条（本章§232.405）要求提交的每一份交互式数据文件。是 ☒ 否 ☐ 通过勾选标记表明注册人是大型加速申报公司、加速申报公司、非加速申报公司、小型报告公司还是成长型新兴公司。参见《交易所法案》第12b-2条中“大型加速申报公司”、“加速申报公司”、“小型报告公司”和“成长型新兴公司”的定义。 大规模加速申报人☒非加速申报人☐ 如果一个新兴成长公司，如果注册人选择不使用延长期限以遵守根据交易所法案第13(a)条提供的任何新的或修订的财务会计标准，请用对勾标记表示。☐ 用对勾标记表示注册人是否为壳公司（根据交易所法案第12b-2条的定义）。是 ☐ 否 ☒ 截至2025年8月20日，注册人的A类普通股约为2.17亿股，扣除了库存股，以及5000万股注册’b类普通股流通股。 34567926393941426464646465662页码。第一部分 财务信息Workday, Inc.项目1。财务报表（未经审计）：2025年7月31日和2025年1月31日的合并资产负债表三三月份合并经营报表2025年7月31日和2024三、六个月合并综合收益表截止到2025年7月31日和2024三个月和六个月合并股东权益简表截止到2025年7月31日和20242025年7月31日止六个月合并现金流量表简表和 2024浓缩合并财务报表附注第2项。管理层对财务状况和经营成果的讨论与分析操作第3项。关于市场风险的定量和定性披露项目4。控制和程序第二部分。其他信息项目1。法律诉讼第一项A。风险因素第2项。未注册证券销售及募集资金用途第3项。高级证券默认值项目4。矿山安全披露第5项。其他信息第六项。展品签名 20252025年7月31日1月31日 Workday，Inc。 浓缩合并财务报表附注 在本报告中，“Workday”、“注册人”、“我们”、“我们”和“我们”除非上下文另有说明，否则指Workday， Inc.及其子公司。 本报告中金额可能因四舍五入而不进行重新计算。同比比较、营业利润率及每股净收益使用未舍入的数据进行计算。 注意 1. 概述和表述基础 业务描述 工作日是一个领先的企业平台，为组织提供财务管理、人力资源管理系统（“HCM”）、规划、支出管理和分析解决方案。通过工作日，我们的客户拥有一个由人工智能（“AI”）驱动的云平台，帮助他们管理其人员、资金和代理。 汇报基础 随附未经审计的合并简要财务报表已根据美国普遍接受的会计原则（“GAAP”）以及证券交易委员会（“SEC”）关于中期财务报告的适用规则和法规编制。合并简要财务报表包括 Workday, Inc. 及其全资子公司的结果。所有公司间余额和交易均已消除。根据此类规则和法规，某些通常包含在根据 GAAP 编制的财务报表中的信息和注释披露已被简略或省略。在我们管理层意见中，本文所含信息反映了为实现 Workday 财务状况、经营成果、股东权益和现金流的公允列报所需的全部调整。所有此类调整均为正常、重复性质。本报告所示截至 2025 年 7 月 31 日的三个月和六个月经营成果不一定能反映预期截至 2026 年 1 月 31 日财年结束的成果。未经审计的合并简要财务报表应 应与我们在2025财年1月31日结束的年度报告10-K表格中，于2025年3月11日提交给SEC的经过审计的合并财务报表一起阅读。 我们未经审计的简明合并财务报表及其附注中报告的某些前期金额已重新分类，以符合当期列报。 使用估算 按照公认会计原则编制合并财务报表需要我们作出某些估计、判断和假设，这些估计、判断和假设会影响合并财务报表日资产和负债的列报金额，以及或有资产和负债的披露，也会影响报告期收入和费用的列报金额。重大的估计、判断和假设包括但不限于：收入确认的履约义务识别、延期佣金受益期间的确定、递延所得税资产的可实现性、不确定性税务地位的计量、企业合并中取得的资产和承担的负债的公允价值和使用寿命，以及非流通股权投资的估值。实际结果可能与这些估计、判断和假设存在差异，且这些差异可能对我们的合并财务报表产生重大影响。 分段信息 我们作为一个单一的经营和报告单元运行：云应用。尽管我们为多元化的全球客户群提供多种企业云解决方案，但由于我们的业务活动以合并方式进行管理、我们的服务产品均在Workday平台上运行并以类似方式部署，以及我们的首席运营决策者（“CODM”，即我们的首席执行官）在合并层面根据独立的财务信息分配资源并评估绩效，我们作为单一的经营单元运行。 我们的CODM根据合并运营报表中报告的净利润评估绩效，并决定如何分配资源。净利润用于评估业务的整体盈利能力，并指导如何投资和增长业务。我们的CODM还审查合并资产负债表中报告的总资产，以及合并现金流量表中报告的资本支出。重大业务段费用包括合并运营报表中列示的成本和费用。其他业务段项目包括其他收入净额和所得税准备。9 目录 注意2。重大会计政策和会计准则 重要会计政策 在我们于2025年1月31日结束的财年10-K年度报告中所述的重大会计政策方面，没有发生实质性变化。 风险集中度与重要客户 我们面临信用风险集中的金融工具主要包括现金及现金等价物、债务证券、衍生工具以及贸易和其他应收款项。我们的存款超过了联邦保险限额。 截至2025年7月31日或2024年1月31日，没有任何单个客户占贸易及其他应收账款的净额超过10%，或占截至2025年7月31日或2024年报告期末三个月或六个月期间总收入的10%以上。 除美国外，在截至2025年7月31日或2024年的三个月和六个月内，没有任何国家单独占总体收入的10%以上。 为了降低我们云应用中断的风险，我们在美国、欧洲、加拿大和亚太地区的第三方运营的数据中心托管我们的应用。这些数据 数据中心包括第三方托管的基础设施，包括亚马逊云服务（Amazon Web Services）和谷歌云（Google Cloud），以及共址数据中心。已制定程序，以在其中一个数据中心设施发生中断时恢复服务。即使有这些灾难恢复程序，在执行恢复服务程序期间，我们的云应用程序也可能受到严重中断。 近期发布的会计准则 2023年12月，财务会计准则委员会（“FASB”）发布了会计准则更新（“ASU”）第2023-09号所得税（专题740）：收入信息披露的改进，这要求披露分组的所得税支付情况，规定了有效税率调节组成部分的标准类别，并修改了其他与所得税相关的披露。本会计准则更新适用于在我们2026财年开始的会计年度。更新的标准允许采用前瞻性方式，并提供回顾性选择的选项。我们目前正在评估更新的标准对我们财务报表披露的影响。 2025年7月，FASB发布了第2025-05号会计准则更新。金融工具——信用损失（主题 326）：应收账款和合同资产信用损失的计量它介绍了一种将现行预期信用损失模型应用于应收账款和合同资产的实用方法。该准则适用于我们2027财年第一季度开始的期中及年度报告期间，允许提前采用。更新后的准则规定按前瞻性方式采用。我们目前正在评估更新后准则的影响。 2024年11月，fasb发布了asu no. 2024-03，利润表-报告综合收益-费用明细披露（专题220-40）：利润表费用明细这要求在财务报表附注中披露有关特定费用类别的额外信息。该修订准则适用于始于我们2028财年的年度期间以及始于我们2029财年第一季度的中期期间，并允许提前采用。修订后的准则允许采用前瞻性或追溯性方法。我们正在评估修订后的准则将如何影响我们的财务报表披露。 目录 注意 3。投资 债务证券 截至2025年7月31日，债务证券由以下几项组成（单位：百万）： 下表列出了截至2025年7月31日的债务证券的公允价值，按剩余合同期限（以百万计）。实际期限可能与合同期限不同，因为借款人可能有一定的提前还款条件。 我们在购买时将我们的债务证券归类为可供出售，并截至每个资产负债表日重新评估此类分类。我们将所有债务证券视为可用于当前运营的资金，包括那些到期日超过一年的证券，因此在这些证券在合并资产负债表中被归类为流动资产。合并资产负债表中包含在“有价证券”中的债务证券包括购买时原始期限超过三个月的证券，其余证券包含在现金及现金等价物中。 截至2025年7月31日和2025年1月31日，分别有6200万美元和5300万美元的应收利息计入简化的合并资产负债表中的预付费用和其他流动资产。 截至2025年7月31日和2025年1月31日，我们的债务证券的未实现亏损并不重大。在所列期间，我们没有确认任何与我们的债务证券相关的信用损失。 我们在截至2025年7月31日和2024年的六个半月内分别出售了2.65亿美元和0.68亿美元的债务证券。销售实现的损益对所列期间并不重大。 11 目录 权益投资 权益投资包括以下几项（单位：百万）： 采用计量备选方法计量的非流动性权益投资包括，我们不以控制权或重大影响为前提，且公允价值难以确定的私人持股公司的投资。这些投资按成本入账，并根据可观察的交易进行调整 就同一发行人的相同或类似证券或减值事件而言。我们的非流通股权投资的账面价值如下（单位：百万）： 我们承认2025年7月31日止三个月非市场可交易权益投资的净亏损为200万美元和300万美元，分别对应2024年和2025年7月31日止六个月的净亏损为300万美元和1000万美元。 注意 4. 公允价值计量 我们采用公允价值层级，要求我们在计量公允价值时最大限度地使用可观察输入，并最小限度地使用不可观察输入。金融工具在公允价值层级中的分类，依据于对公允价值计量有重要意义的最低级别输入。可用于计量公允价值的三级输入如下： 一级—反映对相同资产或负债的报价（未调整）的可观察输入市场。 三级——缺乏市场活动支持或不支持的可观察输入。二级 — 在市场上可以直接或间接观察到其他的输入。 以公允价值按常规基础计量的资产和负债 下表列出了截至2025年7月31日我们按公允价值定期计量且在估值层次中分配级别的资产和负债信息（单位：百万）： 目录 下表列出了截至2025年1月31日我们以公允价值按期计量且在估值层次中分配级别的资产和负债信息（单位：百万）： 非上市股权投资，以公允价值非经常性计量 由于可观察事件或减值而重新计量的非交易性权益投资，在公允价值层次结构中归类于第3层，因为我们估计价值所依据的估值方法可能包括交易日的可观察交易价格与其他不可观察输入的组合，包括我们持有的投资的波动性、权利和义务。有关详细信息，请参阅注释 3，投资. 其他金融工具的公允价值计量 我们将在合并资产负债表中以面值扣除未摊销的债务折价和发行成本列示我们的负债，并将公允价值仅用于披露目的。我们所有债务义务的公允价值均归类为第二层金融工具。有关我们债务的公允价值以及计算中使用的输入的更多信息，请参见注释10，债务. 注意 5. 延期费用 递延成本，包括递延销售佣金，截至2025年7月31日和2025年1月31日分别为8.4亿美元和8.28亿美元。递延成本的摊销费用在截至2025年7月31日的三个月和2024年分别为7200万美元和6200万美元，在截至2025年7月31日的六个月和2024年分别为