超颖电子电路股份有限公司招股说明书(上会稿)

超颖电子电路股份有限公司是一家专注于印制电路板（PCB）研发、生产和销售的国家级高新技术企业。公司主要产品应用于汽车电子、显示、储存等领域，拥有多项核心技术，并与大陆汽车、法雷奥、博世、安波福、京东方、LG集团等国内外知名企业建立了长期稳定的合作关系。

公司所处PCB行业市场规模广阔，预计未来几年将保持稳定增长。然而，公司也面临诸多风险，包括宏观经济及下游市场需求波动、市场竞争加剧、客户集中、昆山定颖搬迁、美国关税政策变化、代理商协助销售收入下降、流动性等。公司通过本次发行股票并上市，将募集资金用于缓解产能瓶颈、提升技术水平、拓展市场，并优化财务结构。未来，公司将继续加大研发投入，提升产品竞争力，积极拓展新客户和新领域，致力于成为全球电子电路行业的标杆企业。 公司报告期主要财务数据如下：营业收入分别为351,415.93万元、365,625.25万元及412,361.70万元，归属于母公司所有者的净利润分别为14,082.80万元、26,615.53万元及27,621.73万元。公司资产负债率较高，但经营活动产生的现金流量净额累计超过19.30亿元。

本次发行募集资金将投资于高多层及HDI项目第二阶段、补充流动资金及偿还银行贷款项目。公司还建立了完善的募集资金存储、使用、变更、管理与监督等机制以保障募集资金项目的有效实施。