今日关注
- 市场表现：沪指窄幅波动，深成指和创业板指数调整，沪指跌0.09%，深成指跌0.61%，创业板指数跌1.13%。板块方面，钢铁、光伏设备、水泥建材等上涨，航天航空、半导体等调整。两市总成交额超1.37万亿，环比萎缩。
- 板块动态：制造业板块护盘，中小市值板块调整明显。技术指标显示周四冲高回落概率较大，建议关注板块轮动，回避业绩不佳品种，逢低吸纳有色金属、煤炭、工程机械等优质个股。
- 海外影响：美国参议院通过减税法案，美元预期走弱，有色金属价格或上行，建议关注铜、铝、锂等细分板块。
市场回顾
- 7月2日，市场全天震荡调整，创业板指领跌，沪指跌0.09%，深成指跌0.61%，创业板指跌1.13%。
资金面
- 上证净流入76.78亿元，深证净流出36.99亿元。主力资金流入前三的板块为光伏设备、化学制品、工业金属；流出前三的板块为半导体、通信设备、软件开发。
消息面
- 李强外交行程：赴巴西出席金砖国家领导人会晤，并对埃及进行正式访问。
- 上海养老金融方案：加大养老金融供给，拓宽银发经济融资渠道，发展养老保险“三支柱”体系。
- 国家标准发布：批准发布人工智能、信息技术、物联网等7项国家标准，助力数字经济和传统产业升级。
行业动态
- 物流业：6月中国物流业景气指数为50.8%，环比上升，业务总量指数连续四个月扩张，邮政快递和航空运输业扩张明显。
- 软件业：前5个月软件业务收入55788亿元，同比增长11.2%，利润总额增长12.8%，信息技术服务收入占比68.3%。
- 智能手机市场：CFM预计2025年全球智能手机出货量同比持平约12亿台，市场渗透率接近饱和，行业进入低增长期。
基金动态
- 公募基金分红：上半年累计分红1275亿元，同比增长37.53%，债券型基金和QDII基金分红显著。
- 浙江政府基金：推动存量政府投资基金整合优化，原则上同一政府不在同一行业重复设立基金。
研究结论
- 市场短期震荡，建议关注板块轮动和业绩预期，逢低配置资源型和高股息板块。海外政策变化或推动有色金属板块表现，工程机械板块有望迎来周期拐点。
