ESG投资周报：ESG主要指数有所回调，流动性环比收窄

请务必阅读正文之后的免责条款部分1 of 7【ESG投资周报】ESG主要指数有所回调，流动性环比收窄摘要：[Table_Summary]结论：上周（2025年6月16日-2025年6月20日）A股市场有所回调，沪深300指数收跌0.45%，ESG300指数收跌0.69%，中证ESG100指数收跌0.35%，科创ESG指数收跌0.81%；上周全A日均成交额约1.22万亿元，流动性环比收窄。基金产品：截至2025年6月22日，本月发行ESG基金产品共14只，发行份额为33.19亿份，主要为ESG策略和社会责任。近一年共发行ESG公募基金产品240只，发行总份额为1,796.29亿份。截至2025年6月22日，市场上存续ESG基金产品共893只，其中纯ESG/ESG策略/环境保护/社会责任/公司治理基金分别为63/374/269/167/20只；ESG基金产品净值总规模达10,449.50亿元人民币，其中ESG策略基金产品规模占比最大，达52.70%。上周（2025年6月16日-2025年6月22日）博时回报严选A回报率居首，近一周回报率3.18%，2025年以来回报率14.44%；华宝核心优势A、汇添富自主核心科技一年持有A、南方半导体产业A等基金回报率居前。从净值超越基准收益率角度，上周（2025年6月16日-2025年6月22日）博时回报严选A和汇添富自主核心科技一年持有A净值超越基准收益率分别为4.68%和3.09%；华宝核心优势A、东吴新能源汽车A、南方半导体产业A等基金净值超越基准收益率表现较佳。绿色债券：上周（2025年6月16日-2025年6月25日）银行间市场及交易所市场共新发行绿色债券35只，合计计划发行规模约534.52亿元。截至2025年6月22日，本月发行ESG债券共96只，发行金额达1,077亿元。近一年共发行ESG债券1009只，发行总金额达11,500亿元。截至2025年6月22日，我国已发行ESG债券达3573只；排除未披露发行总额的债券，存量规模达5.49万亿元人民币，其中绿色债券余额规模占比最大，达61.39%。上周（2025年6月16日-2025年6月20日）ESG绿色债券周度成交额合计573,128.92亿元。按交易市场来看，银行间债券市场以449,716.89亿元的成交金额占据78.47%比例，上交所以110,630.46亿元的成交金额占据19.30%比例，深交所以12,781.57亿元的成交金额占据2.23%比例。按交易方式来看，回购交易占据主要部分，上周现券交易、回购交易和同业拆借分别成交813.57、541,371.19、30,944.16亿元，占比分别为0.14%、94.46%和5.40%。银行理财：截至2025年6月22日，本月发行ESG银行理财产品共61只。近一年共发行ESG银行理财产品915只。市场上存续ESG银行理财产品共931只，其中纯ESG主题538只，环境保护主题产品73只，社会责任主题产品320只；纯ESG银行理财产品规模占比最大，达57.79%。风险提示：ESG政策力度不及预期；数据统计缺乏统一口径；产品发行规模不及预期。 目录1. ESG指数有所回调，本月发行ESG基金产品14只........................................31.1. ESG指数有所回调，流动性环比收窄........................................................31.2.本月新发ESG基金14只，存量产品中ESG策略规模占比最高...........31.2.1.发行情况.................................................................................................31.2.2.业绩表现.................................................................................................42.本月新发绿色债券96只，回购交易占据主导.................................................42.1.一级市场发行................................................................................................42.2.二级市场交易................................................................................................63.本月新发ESG银行理财产品61只，存续产品中纯ESG产品占比最高......64.风险提示..............................................................................................................6 请务必阅读正文之后的免责条款部分2 of 7 1.ESG指数有所回调，本月发行ESG基金产品14只1.1.ESG指数有所回调，流动性环比收窄上周（2025年6月16日-2025年6月20日）A股市场有所回调，沪深300指数收跌0.45%，ESG300指数收跌0.69%，中证ESG100指数收跌0.35%，科创ESG指数收跌0.81%；上周全A日均成交额约1.22万亿元，流动性环比收窄。图1：近期ESG主要指数有所回调数据来源：Wind，国泰海通证券研究1.2.本月新发ESG基金14只，存量产品中ESG策略规模占比最高1.2.1.发行情况截至2025年6月22日，本月发行ESG基金产品共14只，发行份额为33.19亿份，主要为ESG策略和社会责任。近一年共发行ESG公募基金产品240只，发行总份额为1,796.29亿份。截至2025年6月22日，市场上存续ESG基金产品共893只 ，其中 纯ESG/ESG策 略/环 境 保护/社 会责 任/公 司 治 理基 金 分别为-10.0-8.0-6.0-4.0-2.00.02.04.06.08.011-2912-0612-1312-2012-2701-0301-1001-1701-2401-3102-0702-1402-2102-2803-0703-1403-2103-2804-0404-1104-1804-2505-0205-0905-1605-2305-3006-0606-13%沪深300ESG 300中证ESG100科创ESG6/56/66/96/106/116/126/13沪深300ESG 300中证ESG100科创ESG 请务必阅读正文之后的免责条款部分3of7数据来源：Wind，国泰海通证券研究 63/374/269/167/20只；ESG基金产品净值总规模达10,449.50亿元人民币，其中ESG策略基金产品规模占比最大，达52.70%。1.2.2.业绩表现上周（2025年6月16日-2025年6月22日）博时回报严选A回报率居首，近一周回报率3.18%，2025年以来回报率14.44%；华宝核心优势A、汇添富自主核心科技一年持有A、南方半导体产业A等基金回报率居前。近一周回报率（%）2025年以来回报率（%）博时回报严选A3.1814.44博时回报严选C3.1614.17华宝核心优势A2.934.95华宝核心优势C2.924.67汇添富自主核心科技一年持有A2.621.18汇添富自主核心科技一年持有C2.610.98南方半导体产业A2.307.50南方半导体产业C2.297.30博时创新精选A1.939.17博时创新精选C1.928.90数据来源：Wind，国泰海通证券研究。注：数据截至2025年6月22日。从净值超越基准收益率角度，上周（2025年6月16日-2025年6月22日）博时回报严选A和汇添富自主核心科技一年持有A净值超越基准收益率分别为4.68%和3.09%；华宝核心优势A、东吴新能源汽车A、南方半导体产业A等基金净值超越基准收益率表现较佳。表2：近一周区间净值超越基准收益率To基金区间净值超越基准收益率（%）基金规模（百万元）博时回报严选A4.6867.87博时回报严选C4.664.99汇添富自主核心科技一年持有A3.09125.84华宝核心优势A3.0961.37汇添富自主核心科技一年持有C3.0846.24华宝核心优势C3.081.64东吴新能源汽车A2.73138.71东吴新能源汽车C2.72475.71南方半导体产业A2.6631.90南方半导体产业C2.6511.67数据来源：Wind，国泰海通证券研究。注：数据截至2025年6月22日。2.本月新发绿色债券96只，回购交易占据主导2.1.一级市场发行上周（2025年6月16日-2025年6月25日）银行间市场及交易所市场共新发行绿色债券35只，合计计划发行规模约534.52亿元。截至2025年6月22日，本月发行ESG债券共96只，发行金额达1,077亿元。近一年共发行ESG债券1009只，发行总金额达11,500亿元。截至2025年6月22日，我国已发行ESG债券达3573只；排除未披露发行总额的债券，存量规模达5.49万亿元人民币，其中绿色债券余额规模占比最大，达61.39%。 2.2.二级市场交易上周（2025年6月16日-2025年6月20日）ESG绿色债券周度成交额合计573,128.92亿元。按交易市场来看，银行间债券市场以449,716.89亿元的成交金额占据78.47%比例，上交所以110,630.46亿元的成交金额占据19.30%比例，深交所以12,781.57亿元的成交金额占据2.23%比例。按交易方式来看，回购交易占据主要部分，上周现券交易、回购交易和同业拆借分别成交813.57、541,371.19、30,944.16亿元，占比分别为0.14%、94.46%和5.40%。表4：近一周二级市场交易以回购交易为主回购交易比重(%)总金额(亿元)80.81418,115.2615.55110,503.933.6312,752.01100.00541,371.19数据来源：Wind，国泰海通证券研究。注：数据截至2025年6月20日。3.本月新发ESG银行理财产品61只，存续产品中纯ESG产品占比最高截至2025年6月22日，本月发行ESG银行理财产品共61只。近一年共发行ESG银行理财产品915只。市场上存续ESG银行理财产品共931只，其中纯ESG主题538只，环境保护主题产品73只，社会责任主题产品320只；纯ESG银行理财产品规模占比最大，达57.79%。4.风险提示ESG政策力度不及预期；数据统计缺乏统一口径；产品发行规模不及预期。2024-08-312024-09-302024-10-312024-11-302024/12/312025/1/312025/2/282025/3/312025/4/302025/5/312025/6/22社会责任主题银行理财只数环境保护主题银行理财只数纯ESG主题银行理财只数 同业拆借合计比重(%)总金额(亿元)比重(%)总金额(亿元)比重(%)77.2330,944.16100.00449,716.8978.4720.41110,630.4619.302.3612,781.572.23100.0030,944.16100.00573,128.92100.00图4：市场上存续ESG银行理财产品931只数据来源：Wind，国泰海通证券研究02004006008001000只社会责任主题银行理财只数环境保护主题银行理财只数纯ESG主题银行理财只数 请务必阅读正文之后的免责条款部分6of7数据来源：Wind，国泰海通证券研究 请务必阅读正文之后的免责