T Stamp Inc. - 2025年季度报告

请在以下事项旁勾选：（1）发行人是否在过去的12个月内（或注册人必须提交此类报告的较短期间内）根据1934年证券交易法第13节或第15(d)节提交了应提交的报告；（2）发行人是否在过去90天内受到此类提交要求。是 □ 否 □ 请通过勾选标记指示登记人是否已根据S-T条例第405条规定提交了所有应提交的交互数据文件√×在此章节第232.405条提到，在前12个月（或更短的时间，如果规定注 册人必须提交这类文件）。是，否 请通过勾选标记来指出注册人是否为大加速报告人、加速报告人、非加速报告人、小型报告公司或新兴增长公司。参见交易所法案第12b-2规则中关于“大加速报告人”、“加速报告人”、“小型报告公司”和“新兴增长公司”的定义。 如果是一家新兴增长企业，请通过勾选标记表明注册人是否已选择不使用延长的过渡期来遵守任何新的或修订的 根据《证券交易所法案》第13(a)节提供的财务会计准则。 请通过勾选标记表示，注册人是否由准备或发布其审计报告的注册会计师事务所，就其在《萨班斯-奥克斯利法案》第404(b)节（15 USC 7262(b)）下对财务报告内部控制有效性的评估报告和证明。 如果根据该法第12(b)节登记证券，请用勾选标记表明登记人包含在提交文件中的财务报表是否反映了纠正先前发布的财务报表中的错误 请在以下错误纠正中用勾号标出是否有任何重述需要恢复分析任何基于激励的补偿所收到的注册人在相关恢复期间根据第240.10D-1(b)条款采取行动，对其执行官员进行登记。 T STAMPINC. T STAMPINC.缩并资产负债表 T STAMPINC.浓缩的合并利润表（未经审计） T STAMPINC.压缩合并全面亏损表（未经审计） T STAMPINC.压缩合并股东权益报表(未经审核)截至2025年3月31日及2024年止的三个月 T STAMPINC.简化合并现金流量表（未经审计） 与未经审计的简明合并财务报表附注是这些报表的一个不可或缺部分。 T STAMPINC.注释：关于压缩合并财务报表（未经审计） 1. 业务描述、重要会计政策摘要和持续经营 业务描述— T Stamp Inc.于2016年4月11日在特拉华州注册成立。T Stamp Inc.及其子公司（“Trust Stamp”，“我们”，“我们”，“我们的”或“公司”）开发和营销针对企业、政府合作伙伴以及点对点市场的由人工智能驱动的或赋能的软件解决方案。 Trust Stamp主要开发拥有自主知识产权的人工智能解决方案，研究并利用机器学习人工智能，包括计算机视觉、密码学和数据挖掘，以处理和保护数据，并交付具有洞察力的输出，以识别和防御欺诈，保护敏感用户信息，简化自动化流程，并通过全球可访问性扩展数字服务的覆盖范围。我们利用GPU处理、边缘计算、神经网络和大型语言模型等技术的力量和灵活性，以比历史上任何时候都更快、更有效地处理和保护数据，以实现颠覆性低成本的跨多个行业的应用。 我们的团队在创建和发展人工智能软件产品方面拥有丰富的专业知识。我们在众多领域授权我们的技术和专业知识，并越来越重视通过已建立的合作伙伴来满足不同市场的需求，他们将我们的技术整合到特定领域的应用中。 反向拆分截至2025年1月6日（“有效时间”），公司按每股普通股合并一股普通股（以下简称“反向股份拆分”）的比例实施反向股份拆分，该比例已在前述2024年11月18日公司股东大会上由公司股东批准，并在2024年9月30日向美国证券交易委员会（简称“SEC”）提交的最终代理说明书中描述。2024年12月30日，公司向工商登记机关提交了公司第三次修正及重新制定的章程修正案的证明书。 进行关注——随附的未经审计的简明合并财务报表是根据持续经营假设编制的，该假设考虑了在正常业务活动中实现资产和满足负债。公司是一家尚未盈利的业务，截至2025年3月31日的三个月内净亏损为216万美元，同期净经营活动现金流出为154万美元，流动资金为144万美元，截至2025年3月31日累计亏损为6362万美元。 公司在未来十二个月内能否持续经营，取决于其产生收入和/或获得足够的融资以履行当前和未来的义务，并利用这些资金产生盈利的能力。管理层已评估这些条件，并计划根据公司资本需求生成收入和筹集资本。虽然重大额外收入的谈判已取得很大进展，但尚未达到可以将其纳入持续经营评估的阶段。此外，尽管公司之前在需要时成功筹集了资本，并已制定计划以及重新安排开支以满足公司现金流需求，但仍无法保证公司在资本筹集努力中会取得成功。这些因素，以及其他因素，对这些财务报表发布后公司能否持续经营十二个月的能力提出了重大疑问。 展示基础随附的未经审计的简明合并财务报表是根据美国公认会计原则（“US GAAP”）以及美国证券交易委员会（“SEC”）的规则和规定编制的。随附的未经审计的简明合并财务报表是在假设公司将继续作为持续经营实体的情况下编制的，这考虑了在正常业务过程中实现资产和履行负债及承诺。 合并基础—随附的未经审计的简明合并财务报表反映了公司及其子公司（Trust Stamp Malta Limited、“Trust Stamp Malta”）、Biometric Innovations Limited（“生物识别”）、Trust Stamp Rwanda Limited、Trust Stamp Denmark ApS、Trust Stamp Nigeria Limited、Quantum的活动。 基金会、Trusted Mail Inc.（“Trusted Mail”）和Finnovation LLC（“Finnovation”）。所有重要的同公司交易和账目均已消除。 公司已完成AIID Payments Limited的行政解散流程，该解散于2024年10月29日生效。 此外，我们继续巩固Tstamp Incentive Holdings（“TSIH”）的控制权，我们认为其是一个可变利益实体。 根据管理层的意见，这些未经审计的简明合并财务报表反映了为公正反映公司截至2025年3月31日和2024年12月31日的财务状况以及截至2025年3月31日和2024年的经营结果所必需的所有调整（这些调整属于正常和经常性的性质）。截至2025年3月31日的三个月经营结果并不一定预示着全年的预期结果。根据SEC的规定和规则，某些通常包含在根据GAAP编制的合并财务报表中的信息和脚注披露已被省略。这些未经审计的简明合并财务报表应与公司截至2024年12月31日年度的10-K表中的合并财务报表和合并财务报表注释一起阅读。所采用的会计政策与其中包含的合并财务报表注释第1条中所示的基本相同。 变量利益实体— 2023年4月9日，管理层创立了一家新实体，Tstamp Incentive Holdings（“TSIH”），公司向其发行了21,368股A类普通股，TSIH董事会未来可用于员工股票奖励。该实体的目的是提供一个与传统股票激励计划类似的结构。截至2025年3月31日和本报告日期，TSIH没有持有A类普通股，因为所有股份均已根据员工限制性股票单位发行。公司已完成TSIH的行政解散程序，解散自2025年2月13日起生效。 主要客户及风险集中金融工具中，可能导致公司面临重大信用风险的主要包括现金及其等价物，以及应收账款。我们持有的现金及其等价物主要存放在美国的高质量金融机构；其构成我们定期进行监控。美国联邦存款保险公司对大部分存款账户的保险额为25万美元。公司可能有时存款超过保险限额。截至2025年3月31日，公司存款超过保险限额的金额为67.4万美元；同时，截至2024年12月31日，公司在美国银行账户中的存款超过保险限额的金额为216万美元。管理层认为，这些金融机构的信用风险极低，公司尚未在这些存款上遭受任何损失。 对于应收账款，如果客户未支付，我们将面临信用风险，其程度取决于记录在未审计的合并资产负债表中的金额。我们根据应收账款的预期可收回性提供不同级别的信用，并保持针对潜在信用损失的储备。我们通过定期评估信用价值以及应用其他信用风险监控程序来管理与客户相关的信用风险。 截至2025年3月31日，两家客户占应收账款余额的79.81%或40.92%和38.88%，截至2024年12月31日，一家客户占应收账款余额的78.50%。公司通过定期监控应收账款余额的账龄以及与大型商业客户和政府机构签订合同，来减轻其应收账款信用风险。截至2025年3月31日和2024年12月31日，公司在其应收账款上并未遭受任何重大损失。 在2025年3月31日止的三个月内，公司主要向两家客户销售，这两家客户占到了总净收入的约79.69%，分别占到了63.59%和16.10%，来自标准普尔500指数银行和QID。 此外，截至2024年3月31日的三个月内，公司主要向三家客户销售，这三家客户构成了约94.63%的总净收入，分别是来自标准普尔500银行、万事达卡和特里顿的58.08%、27.38%和9.17%。 不动产及设备，净额固定资产及设备，净值按成本减去累计折旧计算。折旧采用直线法在各自资产预计使用寿命内确认。维护和 维修费不提高或延长资产使用寿命的，在发生时计为费用，而新增和重大改良则计入资本。在出售或报废资产时，费用和相关累计折旧从合并资产负债表中注销，任何因此产生的收益或损失在实现期间计入合并利润表。 会计处理——固定资产减值长期资产包括使用寿命有限的资产，如：财产和设备、净额资本化内部使用软件、经营租赁使用权资产以及应摊销的净无形资产。公司将在任何事件或情况的变化表明资产或资产组的账面价值可能无法收回时，审查长期资产是否发生减值。所持和使用的资产的可回收性是通过将资产或资产组的账面价值与由资产或资产组产生的估计未折现未来净现金流量进行比较来衡量的。如果资产的账面价值超过这些估计的未来现金流，则通过将资产的账面价值超过资产或资产组公允价值的差额来确认减值损失。待处置的资产按账面价值或公平价值减去销售成本中的较低者报告。 截至2025年3月31日，公司确定，所有已确认为资产内部使用的软件均未发生减值.截至2024年12月31日，公司确定25,000美元的资本化内部使用软件和2,000美元的无形资产已经减值。截至2024年12月31日止年度，减值的资本化内部使用软件已计入研发费用。 成本投资法——成本法投资按照ASC 321《投资——权益证券》（“ASC 321”）进行核算。根据此指南，对私人持股公司中无公允价值可确定权益证券的投资一般按成本记录，加上或减去后续相同或类似投资的观察到的价格变动，扣除减值。公司选择了ASC 321允许的实用方法，并按成本基础记录了上述投资。作为减值指标评估的一部分，公司考虑了被投资企业盈利能力和整体业务前景的显著恶化，以及投资运营的外部环境的重大不利变化。如果定性评估表明投资已减值，则需估算投资的公允价值，这将涉及相当程度的判断和主观性。 公司按季度评估投资，以确定减值或同一或类似投资在有序交易中的可观察价格变动指标。截至2025年3月31日，Boumarang投资没有发生减值。截至2024年12月31日，由于观察到市场交易中公允价值的变化，公司记录了Boumarang预付费认股权证和普通股投资的减值438万美元。 平权方法投资 —股权法投资按照ASC 323《投资——股权法和合资企业》（“ASC 323”）进行核算。对一家公司的投资，如果公司对该公司的财务和经营政策有重大影响但并不控制，则采用股权法进行核算。股权法投资最初按成本入账，随后因资本投入和净收入的分配而增加，以及因资本分配、净损失分配或减值而减少。公司从股权法投资获得的收入或损失的部分在滞后一个季度后确认。股权法投资的净收入（或净损失）分配基于公司的经济利益。 股权方法投资在发生重大事件或情况变化并表明账面价值可能不可收回时进行减值测试。当这些变化不是临时性的，减值损失将根据投资的账面价值与其