德美银行 2025年季度报告

表 10-Q 2025季度报告，根据1934年证券交易法第13条或第15(d)条，截至3月31日的季度报告 35-1547518(I.R.S. Employer) 美国国税局雇主证件号码（） 711 Main Street, Jasper, Indiana 47546七一一梅因街，印第安纳州贾斯珀，47546(总部地址及邮编) 请通过勾选标记来表示，注册人（1）在过去的12个月内（或根据注册人需提交此类报告的更短期间）是否已提交了《1934年证券交易法》第13节或第15(d)节要求提交的所有报告，以及（2）在过去90天内是否已受此类报送要求的约束。 x ¨ 是 否 请勾选，在过去的12个月内（或根据S-T规章第405条规定，注册人须提交此类文件的更短时间），注册人是否已按照规定提交了所有必要的交互数据文件。 x ¨ 是 否 请在括号内用勾号标明注册人是否为大型加速报告公司、加速报告公司、非加速报告公司、小型报告公司或新兴增长公司： 大型加速文件加速文件非加速文件小型报告公司☐ 新兴增长公司x ☐ 如果是一家新兴成长公司，请通过勾选标记来表示该注册人是否选择了不使用延长过渡期。遵守根据《证券交易所法案》第13(a)节提供的任何新或修订的财务会计准则。 请通过勾选标记指出该注册人是否为空壳公司（根据《证券交易所法》第12b-2条规定）：是 ☐x没有 根据《法案》第12(b)节注册的证券： 截至2025年5月9日，该注册人持有37,480,693股无面值普通股。 注意关于前瞻性陈述及相关风险 本季度10-Q报告、我们向美国证券交易委员会（以下简称“SEC”）提交的其他文件以及我们的新闻稿或其他公开声明中包含或可能包含根据1995年《私人证券诉讼改革法案》定义的“前瞻性陈述”。请参阅我们年度10-K报告（截至2024年12月31日）中关于前瞻性陈述及其相关风险的讨论，包括在第1项“业务 - 前瞻性陈述及其相关风险”以及在第1A项“风险因素”中关于风险因素的讨论，这些内容将根据我们后续的SEC文件进行更新和补充，包括在本报告第一部分第2项“管理层对财务状况和经营成果的讨论和分析”标题下的“前瞻性陈述及其相关风险”部分的讨论，以及在本报告第二部分第1A项“风险因素”中提出的额外风险因素。 术语和缩略语词汇表 在本报告中，提及“德国美国”、“公司”、“我们”、“我们的”、“我们”以及类似术语时，均指德国美国银行公司及其合并子公司整体。偶尔，当我们只想指德国美国银行公司时，我们将使用“德国美国银行公司”、“Bancorp”、“母公司”或“控股公司”等术语；当我们只想指德国美国银行，即公司的银行子公司时，我们将使用“银行”这一术语。 2019 ESPP：德国美国银行公司2019年员工股票购买计划 2019年LTI计划：德国美国银行公司2019年长期股权激励计划 ASU: 会计准则更新 巴塞尔III规则：由银行监管委员会商定的监管资本规则，由美联储和货币监理署颁布，并于2013年10月11日公布在《联邦登记》上。 CET1：普通核心一级资本 CMO：抵押贷款债务凭证 商业房地产（CRE） 多德-弗兰克法案：多德-弗兰克华尔街改革与消费者保护法案 美国财务会计准则委员会：FASB：Financial Accounting Standards Board 联邦存款保险公司（FDIC） 联邦银行监管机构：联邦储备银行（FRB）、货币监理署（OCC）和联邦存款保险公司（FDIC），共同 联邦住房贷款银行：Federal Home Loan Bank 联邦储备委员会董事会 GAAP：美国公认会计原则 盖：德国美国保险公司 Heartland：Heartland BancCorp，该公司于2025年2月1日收购 伦敦银行间同业拆借利率 PCD：购买时信用恶化 美国证券交易委员会：证券交易委员会 SOFR: 美国隔夜指数平均利率（Swap-Free Overnight Index Average Rate）隔夜融资利率 查阅附注，了解合并财务报表。 德国美国银行公司，合并现金流量表（未经审计，单位：千美元） 德国美国银行股份有限公司合并财务报表附注截至2025年3月31日（未经审计，除非注明，单位均为千美元） 注1 - 展示基础和市场条件 德国美国银行公司（以下简称“公司”）主要在银行业务领域运营。德国美国银行公司及其子公司（以下统称“公司”）的会计和报告政策符合美国普遍认可的会计原则。在根据美国普遍认可的会计原则编制的财务报表中，通常包括的一些信息和脚注披露已被精简或省略。管理层认为，为公平展示所报告期间的结果所必需的所有调整均已包含在本附带的未经审计的合并财务报表中，且所有这些调整都是正常经常性的。建议与公司截至2024年12月31日的年度报告（10-K表格）中的财务报表及注释一起阅读这些合并财务报表及注释。前期财务报表中包含的一些项目已被重新分类，以符合当前表述。这些重新分类对净收入或总股东权益没有影响。 附注2 - 最近会计公告 近期采纳的会计准则 美国证券交易委员会的工作人员会计公告第121号（“SAB 121”）提供了关于实体对其客户持有的加密资产进行保护的会计处理方面的解释性指南，无论是直接还是通过代理人或其他代表其实施第三方行为。SAB 121要求实体在其资产负债表上确认一项负债，以反映保护他人加密资产的责任，以及相应的保护资产，这两者均以公允价值计量。公司已完成评估并得出结论，根据SAB 121，公司没有保护责任，因此相关披露不适用。 2023年11月，国际财务报告准则理事会对2023第07号会计准则更新（主题280：“关于报告细分披露的改进”）进行了发布，旨在通过增强对重要业务分部费用的披露来改善报告细分披露要求。此指导意见自2023年12月16日之后的财年开始生效，以及自2024年12月16日之后的会计年度内的中期报告期间适用。需要追溯应用。公司已采纳此标准并更新了细分披露，详见第9注以获取更多信息。 已发布但尚未生效 在2023年12月，美国财务会计准则委员会发布了ASU 2023-09，即“所得税（主题740）：所得税披露的改进”。这项更新的会计指南要求扩大所得税披露，包括对税率和已缴纳的所得税相关披露进行细分。该指南自2024年12月15日后开始的年度期间开始生效，并可选择按未来适用或追溯适用。公司正在审查此指南，但预计它对公司的所得税披露没有重大影响。 注意3 - 保险资产出售 自2024年6月1日起生效，公司已完成其全资子公司德国美国保险公司（“GAI”）几乎所有资产的出售给希尔集团，并停止了公司的保险相关业务。全部现金销售额为40,000美元，在扣除交易成本后的税后收益约为27,476美元，或每股收益0.93美元。 德国美国银行股份有限公司合并财务报表附注截至2025年3月31日（未经审计，除非注明，单位均为千美元） 备注4 - 每股数据 注意事项5 - 证券 摊销成本、未实现的总损益在累计其他综合收益（损失）中的确认，以及可供出售证券的公允价值如下： 德国美国银行股份有限公司合并财务报表附注截至2025年3月31日（未经审计，除非注明，单位均为千美元） 注5 - 证券（继续） 截至2025年3月31日，按合同到期日划分的已售出证券的摊销成本和公允价值如下。预期到期日可能与合同到期日不同，因为某些发行人有权在支付或不支付违约金的情况下提前偿还或回购某些债务。抵押支持证券不只在单一到期日到期，因此单独列示。 截至2025年3月31日和2024年12月31日，为保障回购协议、公共及信托存款以及其他法律规定用途而质押的证券的账面价值分别为1,562,555美元和1,065,880美元。 以下为截至2025年3月31日和2024年12月31日的证券未实现亏损概要，按证券持续处于未实现亏损状态的时间长度排列： 可用于出售的债务证券在未实现亏损状态下，至少每季度对其与信贷损失相关的减值进行评估。对于处于未实现亏损状态的可用于出售的债务证券，公司评估我们是否打算出售，或者在我们回收其摊销成本之前，我们可能需要出售该证券的可能性是否更大。如果以下任一情 德国美国银行股份有限公司合并财务报表附注截至2025年3月31日（未经审计，除非注明，单位均为千美元） 注5 - 证券（继续） 若满足关于销售意图或销售需求的准则，则证券的摊销成本基础通过收入调整为公允价值。对于不符合准则的待售债务证券，公司评估公允价值下降是否由信用损失或其他因素所致。在做出这一评估时，管理层考虑以下因素：公允价值低于摊销成本的程度，信用评级机构的证券评级变化，以及与证券发行人相关的特定不利条件等。如果评估表明存在信用损失，我们将预期的现金流量的现值与证券的摊销成本基础进行比较。如果预期现金流入的现值低于证券的摊销成本基础，则存在信用损失，并记录信用损失准备“ACL”，金额限于证券的公允价值低于其摊销成本基础的差额。任何未通过信用损失准备记录的减值损失，净额计入其他综合收益，扣除相关税费。截至2025年3月31日和2024年12月31日未实现的损失被视为暂时性，是由于市场利率波动引起的公允价值调整的结果。截至2025年3月31日和2024年12月31日，未待售债务证券无信用损失准备。 尽管管理层在需要时有权出售这些证券，但这将“可供出售”的指定并不一定意味着管理层预期会进行此类销售。 截至2025年3月31日，可供出售债务证券的应收利息累计为7,757美元，截至2024年12月31日为8,110美元。应收利息收入不计入信贷损失估计。 公司的股权证券列在合并资产负债表的其他投资项下，包括截至2025年3月31日和2024年12月31日的单一银行机构的一项非控制性投资。原始投资总额为1,350美元，其他非暂时性减值已记录，总额为997美元。公司的股权证券被视为没有易于确定的公允价值，按成本计价，并评估减值。截至2025年3月31日，没有通过收益确认额外的减值。 备注6 - 派生品 公司通过与商业银行客户进行利率互换，以促进各自的风险管理策略。截至2025年3月31日，这些利率互换的的名义金额为142,424美元，截至2024年12月31日为149,456美元。这些利率互换同时通过公司与其他第三方执行的抵消性利率互换进行对冲，从而使得公司将这些交易产生的净风险敞口降至最低，这些交易是与获得批准、信誉良好、独立的对方签订，且条款基本一致。这些协议被视为独立的衍生品，衍生品公允价值的变动作为非利息收入计入收益。虽然这些衍生品代表经济对冲，但它们不符合会计对冲的要求。 信用风险源于交易对手可能无法履行合同条款的可能性。公司的风险敞口限于合同的替换价值，而非名义价值、本金或合同金额。公司与交易对手的协议中包含允许在一定额度内存在未担保信用风险的规定。超过约定阈值的敞口得到抵押。此外，公司通过信用审批、限制和监控程序来最小化信用风险。 德国美国银行股份有限公司合并财务报表附注截至2025年3月31日（未经审计，除非注明，单位均为千美元） 注意6 - 派生品（继续） 以下表格展示了所列期间衍生金融工具对合并利润表的影响： 注7 - 贷款 上表包括截至2025年3月31日和2024年12月31日的购买信贷不良贷款，分别为99,318美元和11,178美元。 如第16项注释进一步所述，该公司在2025年作为业务合并的一部分，以公允价值收购了贷款。下表总结了2025年2月1日收购的贷款。 德国美国银行股份有限公司合并财务报表附注截至2025年3月31日（未经审计，除非注明，单位均为千美元） 注意7 - 贷款（续） 公司购买了一些贷款，这些贷款自原始产生以来，在收购时已经显示出信用质量存在超过微不足道的恶化证据。以下是这些贷款的账面金额： 贷款信用损失准备金 以下表格展示了截至2025年3月31日和2024年，各投资组合部分的