Paysign Inc 2025年度季度报告

（注册人名称，如章程中指明） 2615圣玫瑰大道，亨德森，内华达州89052（主要行政办公地址）（邮政编码）（702）453-2221（登记人电话号码，包括区号）N/A（如有变更，请提供前名称、前地址和前财年） PAYSIGN, INC. 第10-Q报告目录 第一部分。财务信息 1. 展示与政策摘要的依据 以上未经审计的期中简明合并财务报表是根据美国普遍接受的会计准则（“GAAP”）编制的，并遵循美国证券交易委员会（“SEC”）颁布的10-Q表格说明和S-X规则。因此，这些财务报表未包含GAAP对完整财务报表所要求的全部披露。这些未经审计的期中简明合并财务报表应与2024年12月31日结束的年度已审计财务报表及其附注一起阅读。根据管理层的意见，本报告中的未经审计的期中简明合并财务报表包含了为公允反映所报告期中期间结果所必需的所有调整，且这些调整均为正常经常性调整。 根据GAAP编制财务报表需要使用估计和假设，这些估计和假设会影响报告的资产和负债金额，披露在财务报表公布日期已知存在的或有资产和或有负债，以及报告期内收入和费用的金额。这种估计和假设的不确定性是编制公司财务报表的固有部分；因此，实际结果可能与这些估计和假设不同，这可能会对公司的财务状况和经营成果报告金额产生重大影响。 2025年3月31日止的三个月运营结果并不一定预示着2025年12月31日止的全年预期结果。 关于Paysign公司 Paysign，Inc.（“公司”、“Paysign”、“我们”或“我们的”）成立于1995年8月24日，股票代码PAYS，在纳斯达克股票市场公司上市交易。Paysign是一家预付卡计划、全面患者负担能力方案、数字银行业务和针对企业、消费者和政府机构的集成支付处理服务的提供商。总部位于内华达州，该公司为包括制药、医疗保健、酒店和零售在内的所有行业的客户创造定制、创新支付解决方案。 《合并会计原则》——合并财务报表包括公司的及其子公司的账户。所有重要的公司间余额和交易均已消除。 分部报告 - 公司作为一个垂直整合的预付费卡产品和处理服务的提供商运营。公司的首席运营决策者（“CODM”），即公司的首席执行官，采用了一种综合方法来评估业务绩效并分配资源。因此，管理层得出结论，公司对于会计和财务报告目的而言，仅包含一个运营分部和报告分部。 CODM通常根据合并净收入定期评估单一运营和报告分部的业绩。CODM审核费用时，保持与公司合并损益表中所报告的水平一致。所有重大费用类别均在合并损益表中反映。分部资产的衡量指标体现在财务状况合并报表中的总资产中。 使用估计——按照GAAP编制的简明合并财务报表需要管理层做出估计和假设，这些估计和假设会影响（i）资产和负债的报表金额，（ii）在简明合并财务报表日期披露的或有资产和或有负债，（iii）报告期间收入和费用的报表金额。实际结果可能与这些估计不同。 现金及现金等价物——本公司将所有在购买时原始到期日为三个月或更短的、高度流动的投资视为现金等价物，以便编制现金流量表。公司截至2025年3月31日和2024年12月31日没有现金等价物。 受限现金 - 截至2025年3月31日和2024年12月31日，受限现金包括专门用于我们的卡产品和制药项目的资金，这些资金根据合同受到使用限制。公司在调整我们简并式合并现金流量表期初和期末总金额时，将受限现金余额的变化纳入现金及现金等价物。 应收账款——截至2025年3月31日和2024年12月31日，应收账款分别包含客户报销余额的透支索赔款43765255美元和27566694美元，这些款项在应付账款和应计负债中得到全额抵消。应收账款还包括根据相关合同条款产生的应计款项和贸易应收款项。 信贷风险集中度——可能导致公司面临信贷风险集中的金融工具主要包括现金及现金等价物和受限现金。公司将其现金及现金等价物和受限现金存放在多家银行账户中，主要是美国的一家金融机构，有时可能超过联邦保险限额。如果这家金融机构陷入破产清算，我们可能无法取回我们存入的现金。如果我们无法按需提取现金及现金等价物，公司的财务状况和运营业务的能力可能会受到不利影响。公司未曾经历过，也不预期会发生与这些账户相关的任何损失。截至2025年3月31日和2024年12月31日，公司分别在联邦保险银行账户限额以上有约492,184美元和128,761美元的余额。2024年2月，公司启动了一个名为存款互换的项目，与我们的金融机构合作，该金融机构利用参与互惠存款网络的第三方。该项目是金融机构向我们提供超过25万美元存款的全额联邦存款保险公司（“FDIC”）保险的替代方式。在此项目下，存款网络将未投保存款划分为更小的单位，并将这些资金分配给网络中参与银行，这些资金将获得全额FDIC保险。 截至2025年3月31日，公司应收账款风险集中，因为一位药品患者可负担性计划客户单独占我们应收账款余额的18%。截至2024年12月31日，一位药品患者可负担性计划客户单独占我们应收账款余额的22%。这些应收账款余额与代表药品计划客户支付的索赔报销相关。 企业合并——本公司采用购买法对合并进行核算。自收购日起，收购方将收购的可识别资产、承担的负债以及所获得的被收购公司的少数股东权益区分开来予以确认，但不包括商誉。商誉的初始计量为购买成本，即购买成本超过所收购的可识别资产及承担的负债公允价值的差额。购买成本是指所转移的对价金额，按收购日期的公允价值衡量，以及所获得的被收购公司的少数股东权益的金额。如果购买成本低于所收购的可识别资产及承担的负债的公允价值，差额在利润中予以确认。收购成本按照实际发生时计入费用。 固定资产——固定资产按成本减去累计折旧计价。折旧主要采用直线法，在预计使用寿命内记录，通常为3至10年。维修和保养成本在发生时计入费用。租赁改善费用资本化，并按剩余租赁期限或改善预计使用寿命较短的期间摊销。为财产改善和更新所做的支出资本化。在出售或处置可折旧资产时，成本和累计折旧从账中扣除，任何损益反映在其他收入（费用）中。 公司定期评估是否发生了可能需要修正固定资产预计使用寿命的事件和情况，或者是否应评估固定资产的剩余价值是否存在减值风险。公司在衡量固定资产的可回收性时，使用固定资产剩余使用寿命内的相关未贴现现金流量的估计值。 无形资产 - 对于无形资产，公司如果确认其账面价值无法收回并且超过了其公允价值，将确认减值损失。如果无形资产的账面价值超过预期使用该资产产生的未贴现现金流量的总和，则认为该账面价值无法收回。 无形资产如果使用寿命不确定，则不予摊销。使用寿命有限的无形资产，应在其预计使用寿命内，采用直线法摊销，预计使用寿命一般为3至15年。 善意我们的收购购买价格分配方法是通过既定的评估技术确定的。商誉代表了收购日的剩余价值，在大多数情况下，这导致商誉的计量为转移的购买对价加上所收购公司任何非控制性权益的公允价值超过所收购净资产的公允价值，包括或有对价。我们每年在第四财季进行商誉减值测试，并在某些情况下在年度测试之间进行。对商誉和购买的无形资产的公允价值评估，基于市场参与者将在符合新会计准则的非金融资产公允价值计量中用于有序交易的要素。 截至2025年3月31日和2024年12月31日的合并资产负债表中的商誉分别为5512,637美元和0美元。2025年第一季度商誉的增加是由于我们收购了Gamma Innovation LLC，详见附注“2-收购”。计算我们业务公允价值的估计是基于运营结果、市场状况、行业变化和其他因素。这些估计和假设的变化可能会对公允价值和商誉减值测试产生重大影响。2025年第一季度没有发生商誉减值。 内部开发的软件成本计算机软件开发成本按实际发生进行支出，除非是符合以下资本化条件的内部使用软件或网站开发成本，包括薪酬及相关费用、硬件和软件成本，以及开发功能和特性产生的成本。 对于为内部使用而开发或获取的计算机软件，软件开发初期项目和实施后阶段的成本在发生时计入费用。在应用和开发阶段发生的成本予以资本化。资本化的成本采用直线法在预计有效期为三年的时间内进行摊销，从软件可供使用的周期开始。 合同资产递增的成本用于获取或履行与客户的合同应予以资本化。公司通过确认成本（i）直接与客户的合同相关，（ii）产生或增强履行未来合同履约义务的资源，以及（iii）可回收，来确定哪些成本是递增的。摊销通常以直线法在三年至五年内进行，从货物和服务转移到客户或客户群体时开始。 Hosting Implementation云计算实施成本（“托管站点”）按照内部开发软件成本相同的模式进行核算。在托管开发项目的初步阶段和实施后阶段产生的成本，在发生时计入费用。在应用和开发阶段产生的成本予以资本化。资本化成本采用直线法在预计三年使用寿命内摊销，起始时间为托管站点可供使用之时。 客户卡资金——截至2025年3月31日和2024年12月31日，客户卡资金指为公司的卡产品项目加载或可用于加载在卡片上的资金，或用于覆盖公司患者可负担性项目报销索赔的资金。 每股收益 - 基本每股收益排除了期权、认股权证和可转换证券等稀释效应。基本每股收益是根据适用期间发行的普通加权平均股数来计算的。摊薄每股收益是根据使用库存股方法的适用期间的加权平均普通股及普通股等值的股数来计算的。如果普通股等值股的影响会降低摊薄每股收益的计算结果，则将其从计算中排除。 收入和费用确认——在确定从客户合同中何时以及如何确认收入时，公司进行以下五步分析：(i) 客户合同的识别；(ii) 履约义务的确定；(iii) 交易价格的计量；(iv) 交易价格的分摊至履约义务；以及(v) 当公司满足每项履约义务时确认收入。 公司通过卡片持有人和转接费用产生的费用，从血浆卡项目获得收入。药卡项目的收入是通过卡片项目管理费用、交易索赔处理费用、转接费用和结算收入获得的。其他收入来源于卡片持有人费用、转接费用、项目管理费用、加载费用和破损费用。 血浆和制药项目收入包括固定和变动部分。持卡人费用基于每笔交易，代表对持卡人的义务，并在履行业绩义务时确认。卡片项目管理和交易索赔处理费用包括对我们项目赞助商的义务，通常在每月赚取时确认，并通常根据合同条款支付。公司使用输出法，以实体有权开具发票的考虑金额确认卡片项目管理费用收入。当服务转移到公司确定的客户时，业绩义务得到满足，因为客户同时接收并消耗公司业绩带来的利益。当客户发行的卡片通过卡片支付网络处理时，产生交换费，因为我们对客户的承诺是，我们随时准备在合同期限内根据客户的要求处理交易。由于我们处理的交易的时间和数量是不可确定的，我们认为交换费包括随时准备处理客户请求的交易数量的义务。因此，随时准备的承诺被视为单一系列业绩义务。公司使用开具发票的权利便捷方法，并在处理卡片交易的同时确认交换费收入。交换费根据卡片支付网络的条款和条件结算，通常在几天内。 美元预付储值卡价值中消费者最终未兑换的部分被称为“破损”。在某些卡片项目中，我们持有持卡人资金并预期有权获得破损金额，我们通过估计破损率，在估计的卡片生命周期内按比例确认收入；前提是确认的破损收入金额的重大逆转不太可能发生，并在兑换可能性极低或我们依法免除义务的情况下，如适用，记录对这种估计的调整。对于每个项目，我们利用第三方根据历史兑换模式、市场特定趋势、追缴规则和现有经济条件来估计破损率。公司根据《会计准则更新》（“ASU”）2016-04的规定处理破损。负债——负债的消除（子主题405-20）：特定预付费储值卡的破损确认为确认此类收入。损坏收入已在经营合并报表的其他收入中记录，2025年3月31日止三个月和2024年同期分别为10.1万美元和5.3万美元。 公司采用远程收入确认方法结算收入，其中未使用的卡余额将在卡片到期或相应卡计划结束时确认为收入。公司以总额方式记录所有收入，因为它是最主要的义务方，并在与客户的合同安排中确定价格。公司目前没有义务退还任何费用，并且公司目前没有争议索赔结算的义务。鉴于公司的服务和合同