北控水务集团二零二四年年报

2024 目錄 2公司資料3集團架構4主席報告8管理層討論及分析34企業管治報告55董事及高級管理人員59董事會報告87獨立核數師報告92綜合損益表93綜合全面收益表94綜合財務狀況表97綜合權益變動表99綜合現金流量表102綜合財務報表附註235五年財務概要 公司資料 北控水務集團有限公司2024年年報02董事會執行董事熊斌先生（主席）周敏先生（行政總裁）李海楓先生沙寧女士張文江先生董渙樟先生李力先生非執行董事袁建偉先生獨立非執行董事佘俊樂先生郭銳先生周安達源先生戴曉虎先生陳肇始女士審核委員會佘俊樂先生（主席）郭銳先生周安達源先生提名委員會熊斌先生（主席）郭銳先生佘俊樂先生薪酬委員會郭銳先生（主席）董渙樟先生佘俊樂先生可持續發展委員會李力先生（主席）董渙樟先生郭銳先生公司秘書董渙樟先生核數師德勤•關黃陳方會計師行執業會計師註冊公眾利益實體核數師香港金鐘道88號太古廣場1座35樓股份代號371 網站www.bewg.net 註冊辦事處 Clarendon House2 Church StreetHamilton HM 11Bermuda 總辦事處及主要營業地點 香港灣仔港灣道18號中環廣場67樓6706-07室電話：(852) 2105 0800傳真：(852) 2796 9972 主要股份登記及過戶處 Conyers Corporate Services (Bermuda) LimitedClarendon House2 Church StreetHamilton HM 11Bermuda 香港股份登記及過戶處 卓佳證券登記有限公司香港夏慤道16號遠東金融中心17樓 主要往來銀行 香港：中國農業銀行股份有限公司（香港分行）中國銀行（香港）有限公司交通銀行股份有限公司星展銀行有限公司（香港分行）中國工商銀行（亞洲）有限公司華僑銀行（香港分行） 中國大陸：中國農業銀行北京銀行股份有限公司交通銀行股份有限公司中國銀行股份有限公司中國建設銀行股份有限公司國家開發銀行中國工商銀行股份有限公司中國郵政儲蓄銀行中國進出口銀行 集團架構 二零二四年十二月三十一日 主席報告 尊敬的各位股東： 二零二四年，是中華人民共和國成立75周年，經濟運行穩中有進，紮實推進高質量發展。北控水務集團有限公司（「本公司」及其附屬公司，統稱為「本集團」或「北控水務」）凝聚戰略共識、堅定戰略自信，於本年內成立兩大輕資產轉型載體，正式開啟輕資產「元年」。精準發力攻堅回款，紮實提升人效費效，一切以現金流為先，穩健提升經營基本盤，穩步推進戰略轉型與高質量發展。 業績回顧 業績概覽 本 集 團 截 至 二 零 二 四 年 十 二 月 三 十 一 日 止 十 二 個 月 內，新 增 設 計 規 模 為908,274噸 ╱ 日，總 設 計 能 力 達 到43,735,098噸╱日，取得營業收入人民幣24,270,499,000元，同比減少1.0%，累計實現本公司股東應佔溢利人民幣1,677,600,000元，同比減少11.5%。本公司董事（「董事會」）決議向股東派發每股9.1港仙的末期現金股息，以回饋股東一直以來給予本公司的支持。股東可選擇以港幣或人民幣現金收取。 二零二四年，國家發展和改革委員會連同相關部門聯合發佈了修訂後的《基礎設施和公用事業特許經營管理辦法 》（2024第17號令）。進一步規範特許經營活動，鼓勵和引導社會資本參與基礎設施和公用事業建設運營，強化財政資金管理，更好地保障了包括本集團在內的社會參與方權益。 科技是國家強盛之基。在二零二四年，環保產業在政策驅動下加速轉型，從傳統的投資驅動型轉向創新驅動型。北控水務秉持「客戶為源•創新為道」的經營宗旨，堅持創新引領，強化創新成果的實踐應用，推動技術產品化、產品市場化，以實現輕資產轉型。年內，斬獲包含委託運營、污水協同處置、設備銷售等上百項輕資產項目合同，輕資產業務貢獻佔比穩步提升，持續鍛造本集團「含新量」、「含金量」。 主席報告 業績回顧（續） 業績概覽（續） 本集團下屬北控城市資源集團有限公司（「北控城市資源」，股份代號：3718）秉持「高質量發展」理念，落地「區域深耕」和「協同發展」兩大引擎，城服業務實現質、量雙豐收。全年新增城服項目64個，年化服務費總額約人民幣15億元，市場版圖進一步擴大至香港和新疆。同時持續提升存量經營成果，全面推進作業管理數智化升級，助力運營管理精細化、標準化。 本集團堅持經營客戶、經營存量，克服國際政治及經濟複雜多變等不利因素，海外業務穩健增長。年內將海外優質市場資源投入一綫，斬獲沙特阿拉伯辛達拉島水務運維項目，並在塞爾維亞、納米比亞及哈薩克斯坦實現輕資產業務新突破，落實戰略轉型，彰顯水務出海硬實力。 本集團下屬廣東北控石犀科技股份有限公司致力於以中國經驗服務全球客戶，積極推進基於自有技術加裝配式水廠在海外市場的首次應用落地。年內喜獲第一批海外訂單，為當地污水處理項目提供自主研發的適應當地、低能耗、易運營的MBBR污水處理一體化裝備產品，並輸出一體化裝備式水廠按照經驗，為客戶有效縮短工期、降低成本。 公司管控 二零二四年，本集團聚焦輕資產轉型，持續深化戰略變革。澄清「總部－大區－區域」三層組織架構邏輯，明確核心定位職責，理順條綫作業邏輯，推動運營效率提升。 圍繞存量資產提質增效，本集團系統性推進運營管理體系化建設。通過深化區域集約化改革，促進區域資源整合共享，提高區域整體的生產效率和質量水平，實現資源的優化配置和高效利用，為探索專業化的「鏈」打造路徑和機制。通過應用數字化管理與星級標準化服務，不斷夯實標準化的「端」，以智能化控制持續為生產運營賦能，顯著提升水廠運營的效率和效益，運營成本壓降成果顯現。 主席報告 公司管控（續） 北控水務高度重視現金流管理，多措並舉、合圍發力，力保打贏回款攻堅戰。年內，本集團強化組織保障，組建應收賬款專委會，協調資源、快速決策；升級回款激勵機制，授權專項預算額度，引導全員決勝回款之戰；深化客戶關係管理，優化催收策略，提升支付優先級；密切關注化債政策，整合高端資源，加速推進回款攻堅。 二零二四年，本集團疊代優化中長期資本規劃，持續滾動評估資源配置策略，提升資金使用效率，保障中長期戰略目標落地。年內，夯實三年壓降目標落地舉措，通過創新應用交叉貨幣利率掉期工具、貸款幣種置換、利率談判等多種方式，成功壓降存量債務融資成本，並精準把握市場利率下行的窗口期，債券發行利率屢創新低，發展韌性持續增強。 可持續發展 本集團將可持續發展理念融入集團中長期發展戰略中，通過科技可持續、產品可持續、數字化可持續、組織人才可持續等多維度打造企業經營可持續基本面，為北控水務高質量、永續發展築牢地基。 年初，北控水務兩大輕資產科技平台公司－杭州北水未來科技有限公司（「北水科技」）、杭州北水雲服有限公司（「北水雲」）在京揭牌成立。基於本集團多年技術經驗和產品化改革的積累沉澱，北水科技已完成14項核心產品定型，並形成「研發需求－技術獲取－產品轉化－示範應用－產業孵化」的全流程創新孵化體系，為本集團及水務行業培育新質生產力注入強勁動能。 北水雲服圍繞「雲－鏈－端」運營新範式，聚焦打造污水行業雲平台－忠蟲網、在綫工藝仿真BE-Think、小藍機器人BE-EMR等系列技術和產品。該等產品在重點項目上的應用，實現了人力、資金、社會化服務等資源要素的科學配置、智慧調度，在確保水務基礎設施穩定、高效、精益運行的基礎上，節能降碳、提質增效，助力水務資產管理躍升，構建水務行業數字化轉型和綠色高質量發展新篇章。 主席報告 可持續發展（續） 二零二四年，以業財融合為錨，北控水務系統性規劃了數字化轉型升級專項項目，聚焦共享運營提效、數據服務分析等多場景提升。實現業財流程銜接、業財數據聯動及業財規則轉換配置，支持端到端業財核算、各類管理分析場景應用，完成集團業財管理的全面數字化轉型升級。 本集團堅定推動人才效能升級，建設人力數字化管理與人效管理體系，系統推進人才結構優化工程。總部層面精簡高效幹部隊伍，區域層面着力打造經營型人才梯隊，項目端聚焦產業工人隊伍改革，並通過建立區域共享技能人才庫，有力支持區域集約化和輕資產轉型，戰略性人才密度持續提升。 北控水務始終關注各利益相關方的期待。年內，致力於構建高效、穩定且互利的可持續發展夥伴網絡，將可持續發展理念全面融入供應商的全生命週期管理中，努力創建負責任、高品質的供應鏈體系；北控水務堅持「客戶為源·創新為道」，以增強客戶溝通和升級客戶體驗為核心，夯實服務質量，開展負責任營銷，深化與客戶的緊密聯繫，力求不斷提升客戶滿意度。 展望未來 二零二五年是「十四五」規劃的收官之年，是「十五五」謀篇佈局之年。北控水務將堅持戰略自信，堅定以現金流為先，守住經營基本盤，聚力攻堅、提質增效，向着「成為深受信賴、引領發展的世界級水務環境服務商」的願景全速進發。 最後，對一貫給予本集團大力支持的股東、客戶、員工及合作夥伴致以最誠摯的感謝。 熊斌 主席 二零二五年三月二十六日 管理層討論及分析 本公司股東應佔年內溢利減少12%至人民幣1,677,600,000元。因BOT水務項目建造服務之營業收入貢獻減少，營業收入減少1%至人民幣24,270,500,000元。 1.財務摘要 本集團年內之財務業績分析詳情載列如下： 1.水處理服務 管理層討論及分析 1.財務摘要（續） 管理層討論及分析 1.財務摘要（續） 本集團於去年之財務業績分析詳情載列如下： 管理層討論及分析 1.財務摘要（續） 管理層討論及分析 1.財務摘要（續） 本集團截至二零二四年及二零二三年十二月三十一日止年度之財務業績比較詳情載列如下： 管理層討論及分析 1.財務摘要（續） 管理層討論及分析 2.業務回顧 本集團之主要業務包括經營水處理業務、水治理建造服務、技術服務及設備銷售以及城市資源服務。本集團水廠之覆蓋已擴展至遍及中國大陸20個省、5個自治區及4個直轄市。 2.1水處理服務 於二零二四年十二月三十一日，本集團就合共1,472座水廠及鄉鎮污水處理設施（其中包括1,224座污水處理廠及鄉鎮污水處理設施、174座自來水廠、73座再生水處理廠及1座海水淡化廠）訂立服務特許權安排及委託協議。年內新項目之每日總設計能力為908,274噸，包括規模90,000噸之建造－經營－移交（「BOT」）項目、規模10,000噸之移交－經營－移交（「TOT」）項目及規模808,274噸之委託營運項目。 由於委託營運項目到期等原因，本集團於年內退出項目之每日設計能力合共為1,136,300噸。於二零二四年十二月三十一日，每日總設計能力為43,735,098噸。 管理層討論及分析 2.業務回顧（續） 持有項目之分析如下： 管理層討論及分析 2.業務回顧（續） 污水及再生水處理服務： 管理層討論及分析 2.業務回顧（續） 2.1水處理服務（續） 2.1.1污水及再生水處理服務 2.1.1a中國大陸： 於二零二四年十二月三十一日，本集團於中國大陸擁有運營中之988座污水處理廠及鄉鎮污水處理設施以及42座再生水處理廠。污水處理廠及鄉鎮污水處理設施以及再生水處理廠之每日運作總設計能力分別為19,647,006噸（二零二三年十二月三十一日：19,292,466噸）及2,087,450噸（二零二三年十二月三十一日：2,183,800噸）。平均每日處理量為17,099,118噸*及平均每日處理比率為81%*。水廠之實際平均水處理合同價格約為每噸人民幣1.54元（二零二三年十二月三十一日：每噸人民幣1.49元）。年內實際總處理量為6,230,000,000噸，其中5,680,500,000噸由附屬公司貢獻，而549,500,000噸則由合資企業及聯營公司貢獻。年內之總營業收入為人民幣8,748,800,000元。本公司股東應佔溢利淨額為人民幣3,873,200,000元，其中人