慧智微：2024年年度报告

公司简称：慧智微 广州慧智微电子股份有限公司2024年年度报告 重要提示 一、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实性、准确性、完整性，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 二、公司上市时未盈利且尚未实现盈利 √是□否 公司采用《上海证券交易所科创板股票上市规则》2.1.2条第（二）项的标准上市，上市时尚未盈利。公司2024年度实现营业收入为52,398.69万元；归属于上市公司股东的净利润为-43,841.70万元；归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为-47,363.31万元。报告期内公司尚未实现盈利。公司亏损的主要原因系：（1）由于行业竞争日益激烈，射频前端厂商面临较大的价格下行压力，产品毛利空间受到进一步挤压，导致公司经营业绩不及预期；（2）公司基于谨慎性原则，对可能发生资产减值损失的相关资产计提减值准备，同时公司对以前年度确认的递延所得税资产予以冲回，对净利润产生了一定影响。 面对竞争激烈、复杂多变的外部环境，公司始终保持技术创新定力，一方面持续深化与头部品牌客户的合作关系，紧跟行业技术演进趋势进行产品迭代升级；另一方面通过研发体系与供应链协同优化，持续提升研发效率，加强成本管控。未来公司将继续强化核心技术壁垒，加速技术成果的产业化应用，以期尽快实现扭亏为盈，为股东创造长期价值。 三、重大风险提示 公司已在本报告中详细阐述公司在生产经营中可能存在的相关风险，具体内容详见本报告第三节“管理层讨论与分析”之“四、风险因素”的相关内容。敬请投资者予以关注，注意投资风险。 四、公司全体董事出席董事会会议。 五、天健会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。 六、公司负责人李阳、主管会计工作负责人徐斌及会计机构负责人（会计主管人员）徐斌声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 七、董事会决议通过的本报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 公司于2025年4月25日召开的第二届董事会第六次会议审议通过了《关于公司2024年度利润分配预案的议案》，鉴于母公司财务报表未分配利润为负数，尚不满足利润分配条件，为保障公司正常生产经营和未来发展需要，公司拟定2024年度利润分配方案为：不进行利润分配，不派发现金红利，不送红股，不以资本公积转增股本。 本次利润分配预案尚需经股东会审议批准。 八、是否存在公司治理特殊安排等重要事项 □适用√不适用 九、前瞻性陈述的风险声明 √适用□不适用本报告所涉及的公司未来计划、发展战略等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，请投资者注意投资风险。 十、是否存在被控股股东及其他关联方非经营性占用资金情况 否 十一、是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况否 十二、是否存在半数以上董事无法保证公司所披露年度报告的真实性、准确性和完整性否 十三、其他□适用√不适用 目录 第一节释义......................................................................................................................................5第二节公司简介和主要财务指标................................................................................................10第三节管理层讨论与分析............................................................................................................15第四节公司治理............................................................................................................................53第五节环境、社会责任和其他公司治理....................................................................................72第六节重要事项............................................................................................................................79第七节股份变动及股东情况......................................................................................................124第八节优先股相关情况..............................................................................................................138第九节债券相关情况..................................................................................................................139第十节财务报告..........................................................................................................................140 第一节释义 一、释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义： 第二节公司简介和主要财务指标 一、公司基本情况 二、联系人和联系方式 三、信息披露及备置地点 四、公司股票/存托凭证简况 (一)公司股票简况 (二)公司存托凭证简况 □适用√不适用 五、其他相关资料 六、近三年主要会计数据和财务指标 (一)主要会计数据 (二)主要财务指标 报告期末公司前三年主要会计数据和财务指标的说明 √适用□不适用 （1）2024年公司营业收入为52,398.69万元，较上年同期减少5.08%，归属于上市公司股东的净利润为-43,841.70万元，净亏损较上年同期增加7.32%；归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为-47,363.31万元，净亏损较上年同期增加5.18%，主要原因系报告期内随着智能手机等消费电子终端客户提货需求增加，产品应用场景的不断延伸，同时公司也积极拓展品牌客户，客户项目出货量有所增加。但行业竞争日益激烈，射频前端厂商面临较大的价格下行压力，产品毛利空间受到进一步挤压。此外，本年度公司出于谨慎性考虑，对可能发生减值损失的相关资产计提减值准备，同时对以前年度确认的递延所得税资产予以冲回，对公司净利润产生一定影响。 （2）2024年公司经营活动产生的现金流量为-29,504.98万元，净流出较上年同期增加35.54%，主要原因系公司为适应市场变化，维持与客户长期稳定的业务合作关系，本期对部分主要客户的信用政策进行调整，导致销售商品、提供劳务收到的现金较上年同期减少。 （3）2024年公司研发投入为24,842.03万元，占营业收入比例较上年同期减少11.43个百分点，主要系股份支付费用和研发人员薪酬减少等原因所致。 七、境内外会计准则下会计数据差异 (一)同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产差异情况 □适用√不适用 (二)同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产差异情况 □适用√不适用 (三)境内外会计准则差异的说明： □适用√不适用 八、2024年分季度主要财务数据 九、非经常性损益项目和金额 √适用□不适用 对公司将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》未列举的项目认定为非经常性损益项目且金额重大的，以及将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应说明原因。□适用√不适用 十、非企业会计准则财务指标情况 □适用√不适用 十一、采用公允价值计量的项目 √适用□不适用 十二、因国家秘密、商业秘密等原因的信息暂缓、豁免情况说明 □适用√不适用 第三节管理层讨论与分析 一、经营情况讨论与分析 报告期内，在智能手机等消费电子终端客户提货需求增加，产品应用场景不断延伸的背景下，公司积极拓展品牌客户，使得客户项目出货量有所增加。但因行业竞争日益激烈，射频前端厂商面临较大的价格下行压力，导致公司营业收入有所下降，且产品毛利空间受到进一步的挤压。 尽管面临艰难的外部环境，公司始终坚持以技术创新为核心竞争优势，不断提升产品性能、拓展品牌客户；同时持续提高管理效率，优化产品结构和成本管控，努力提升经营水平。现将报告期内公司经营情况总结报告如下： 1、以市场需求为导向，丰富产品品类 公司始终聚焦行业发展趋势，以市场需求为驱动，持续优化和丰富产品布局。报告期内，公司凭借多年自主创新技术积累，基本与国际头部厂商同步推出Phase8L方案的全集成L-PAMiD产品，该产品支持Sub-3GHz下2G/3G/4G/5G主流频段的发射和接收，其技术和性能已达到国际水平，打破了国际厂商对于L-PAMiD产品的垄断。同时，公司保持在5G领域的技术优势，2024年度5G模组销售量较去年同期增长63.33%，呈稳步提升趋势。 2、坚持技术创新，构建高效研发体系 公司以技术创新为发展根基，不断探索移动通信领域的新技术、新方案，持续加大研发投入。报告期内，公司研发费用投入24,842.03万元，占公司营业收入的47.41%。一方面，公司持续通过技术创新提高产品的稳定性和可靠性，同时降低成本和优化功耗，为客户提供更高性价比的射频前端产品，保持在5G领域的技术优势；同时，公司对技术发展趋势进行前瞻性预判，把握技术演进方向，加深在射频前端领域的技术储备。另一方面，公司高度重视研发体系的建设，致力于构建高效的产品研发管理体系，通过持续深化管理变革，提高研发团队的协同性，增强公司综合研发实力。 3、拓展头部客户，深化大客户合作 报告期内，公司注重开拓大客户的业务机会，射频前端模组产品以高集成度、高性价比、高可靠性，赢得客户的广泛认可，市场知名度不断提升，各系列产品在主要客户中的市场份额逐步扩大。2024年，公司成功导入三星自研的供应链体系，新一代小尺寸、高功率的MMMBPA模组在三星自研智能手机出货，为深化大客户合作奠定了基础。未来公司将持续拓展头部客户，借助体系化的产品矩阵、优质快速的服务体系和良好的技术创新能力，不断提升国内外品牌客户的销售份额，实现收入规模增长，改善公司毛利率水平。 4、完善内控制度体系，重视投资者沟通 公司严格按照上市公司规范运作的要求，修订和完善公司内控制度体系，严格履行信息披露义务，重视信息披露管理工作和投资者关系管理工作。报告期内，公司在2023年年报、2024年 第一季度报告、2024年半年度报告及2024年第三季度报告披露后通过电话会、网上路演等形式与投资者充分沟通公司业务情况、财务数据及公司未来发展战略。 非企业会计准则业绩变动情况分析及展望 □适用√不适用 二、报告期内公司所从事的主要业务、经营模式、行业情况及研发情况说明 (一)主要业务、主要产品或服务情况 1、主营业务的基本情况 慧智微是一家为智能手机、物联网等领域提供射频前端芯片