山石网科：2024年年度报告

公司代码：688030 山石网科通信技术股份有限公司2024年年度报告 重要提示 一、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实性、准确性、完整性，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 二、公司上市时未盈利且尚未实现盈利 □是√否 三、重大风险提示 公司已在本报告中详细说明公司在经营过程中可能面临的各种风险，敬请查阅本报告第三节“管理层讨论与分析”。 四、公司全体董事出席董事会会议。 五、致同会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。 六、公司负责人叶海强、主管会计工作负责人尚喜鹤及会计机构负责人（会计主管人员）陈庆声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 七、董事会决议通过的本报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 经公司第三届董事会第二次会议决议，截至2024年12月31日，母公司期末可供分配利润为-184,112,001.18元，根据《关于进一步落实上市公司现金分红有关事项的通知》《上市公司监管指引第3号——上市公司现金分红》《山石网科通信技术股份有限公司章程》等相关规定，不满足利润分配条件，综合考虑公司未来经营计划和资金需求，公司2024年度拟不进行利润分配，也不进行资本公积转增股本和其他形式的分配。 上述利润分配方案需经公司2024年年度股东大会审议通过后实施。 八、是否存在公司治理特殊安排等重要事项 □适用√不适用 九、前瞻性陈述的风险声明 √适用□不适用 本报告中涉及的未来计划、发展战略等前瞻性陈述不构成公司对投资者的实质承诺，敬请投资者注意投资风险。 十、是否存在被控股股东及其他关联方非经营性占用资金情况 否 十一、是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况否 十二、是否存在半数以上董事无法保证公司所披露年度报告的真实性、准确性和完整性否 十三、其他□适用√不适用 目录 第一节释义.....................................................................................................................................5第二节公司简介和主要财务指标.................................................................................................7第三节管理层讨论与分析...........................................................................................................13第四节公司治理...........................................................................................................................55第五节环境、社会责任和其他公司治理...................................................................................82第六节重要事项...........................................................................................................................89第七节股份变动及股东情况.....................................................................................................111第八节优先股相关情况.............................................................................................................118第九节债券相关情况.................................................................................................................119第十节财务报告.........................................................................................................................121 第一节释义 一、释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义： 第二节公司简介和主要财务指标 一、公司基本情况 二、联系人和联系方式 三、信息披露及备置地点 四、公司股票/存托凭证简况 (一)公司股票简况 (二)公司存托凭证简况 □适用√不适用 六、近三年主要会计数据和财务指标 (一)主要会计数据 (二)主要财务指标 报告期末公司前三年主要会计数据和财务指标的说明√适用□不适用 2024年度，公司实现营业收入99,658.95万元，与上年同期相比增长10.60%；实现归属于母公司所有者的净利润-13,720.82万元，与上年同期相比亏损收窄42.78%；实现归属于母公司所有者的扣除非经常性损益的净利润-15,100.59万元，与上年同期相比亏损收窄39.26%。 报告期内，国内宏观经济环境整体平稳，网络安全行业竞争较为充分，为提升企业竞争力和运营效率，公司构建了“科技+生态”的发展路径，重点聚焦盈利能力的修复及人效的提升。随着“百客计划”“芯片战略之迭代”“信创战役之挺进”及“安服升级”四大经营硬仗的持续开展，公司全年营业收入实现了稳健增长。报告期内，围绕“控费增效、健康发展”的经营目标，通过内部优化和外部协作的持续加强，公司组织生产力稳步释放，销售人员人均产出近三年逐年上升。同时，为持续巩固产品技术优势、布局信创市场，公司在产研方面的投入略有增长；此外，公司组织架构调整及优化亦加大了对当期管理费用的影响。因此，综合各项因素，公司2024年度归属于母公司所有者的净利润仍为亏损，但同比亏损已有明显收窄。 2024年度，公司实现营业收入稳健增长，整体组织结构持续优化、运营效率持续提升、人均产出持续提高；同时，因报告期内公司加强对历史应收账款的管理，信用减值损失计提金额较去年同期有所减少；此外，报告期内公司的其他收益较去年有所增加，亦对当期损益贡献了积极影响。综合前述因素，公司2024年度归属于母公司所有者的净利润、归属于母公司所有者的扣除非经常性损益的净利润和基本每股收益同比出现较大变化。报告期内，因销售回款同比减少，公司经营活动产生的现金流量净额同比减少。 七、境内外会计准则下会计数据差异 (一)同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产差异情况 □适用√不适用 (二)同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产差异情况 □适用√不适用 (三)境内外会计准则差异的说明： □适用√不适用 八、2024年分季度主要财务数据 九、非经常性损益项目和金额 √适用□不适用 对公司将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》未列举的项目认定为非经常性损益项目且金额重大的，以及将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应说明原因。√适用□不适用 十、非企业会计准则财务指标情况 □适用√不适用 十一、采用公允价值计量的项目 √适用□不适用 单位：元币种：人民币 十二、因国家秘密、商业秘密等原因的信息暂缓、豁免情况说明 □适用√不适用 第三节管理层讨论与分析 一、经营情况讨论与分析 2024年，宏观经济环境整体平稳、网络安全行业竞争较为充分。报告期内，公司实现营业收入99,658.95万元，同比增长10.60%；实现归属于上市公司股东的净利润-13,720.82万元，同比亏损减少42.78%；实现归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润-15,100.59万元，同比亏损减少39.26%。 报告期内，公司向“控费增效、健康发展”的经营目标稳步迈进，全年营业收入实现稳健增长、亏损实现明显收窄、销售人效逐步提升，公司的发展呈现出良好改善趋势。2024年，公司坚持“科技+生态”的发展路径，聚焦运营效率的提升及盈利能力的修复，开展“百客计划”、“芯片战略之迭代”、“信创战役之挺进”、“安服升级”等经营硬仗，各项经营指标得到稳步提高。2024年度，公司期间费率同比下降约6.69个百分点，其中销售费率同比下降约4.35个百分点。在事业部制的改革下，公司销售人员人均产出较2023年同期提升约20%，较2022年相比提升约88%。同时，为持续巩固产品技术优势、布局信创市场，提升公司中长期竞争力，公司大力推动ASIC安全专用芯片的研发进度。2024年10月，公司ASIC安全专用芯片试产流片的一次性测试成功，为后续进一步扩大销售规模、实现规模效应奠定了良好基础。 同时，公司也充分认识到，现金流的稳定是长期健康发展的生命线，公司经营的根本目标仍然是实现盈利且是带有良好现金流的盈利。2025年，公司将持续进行对成本费用的管控及组织架构的动态调整，继续推进新一年度四大硬仗的落地，把技术、服务、组织和生态的升级成果转化为收入和利润的增长，及早实现扭亏为盈的目标。 报告期内，公司主要经营情况如下： 1、持续推进四大硬仗，经营改善趋势初显 为充分发挥公司的竞争优势并结合外部环境和公司实际经营情况，公司在上一年度基础上制定并实施了2024年“四大硬仗”，分别是：“百客计划”、“芯片战略之迭代”、“信创战役之挺进”和“安服升级”，具体实施情况如下： 其一，“百客计划”，为上一年度“商机管理”硬仗的升级。公司精选出具有代表性的行业客户样本，涵盖金融、互联网、运营商、能源、轨交等多个行业，分批次组织由总经办、营销、技术服务、产品研发等人员构成的协同服务团队，深入市场一线、挖掘客户需求。报告期内，公司“百客计划”执行效果良好，通过客户的反馈，了解各行业需求特点，进而加强自身产品规划和服务能力，提高了客户与公司双向认知，促进双方的合作加深，带动公司整体收入规模的稳定增长。 其二，“芯片战略之迭代”，即持续推动公司中长期安全芯片研发规划。报告期内，公司的ASIC安全专用芯片于2024年3月启动首次试产流片，并于2024年10月回片；试产流片回片后，公司对芯片开展进一步测试工作，以完成各项关键功能的验证，为下一阶段量产流片夯实基础。在已完成的内部测试中，公司集成了ASIC安全专用芯片的产品，在处理速度上相较于前代产品实现了显著提升，能够更快速地处理海量数据，同时功耗大幅降低，整机的单位性能成本大幅降低。目前，公司已进入量产流片准备阶段，各项工作有序推进中，预计量产流片在2025年第三季度回片，并有望在2025年下半年对外发布产品。 未来，山石网科ASIC安全专用芯片主要应用于如防火墙、云安全防护等多种场景。在市场前景方面，计划在2025-2026年逐步量产，并同时在国内外市场布局，与AI技术协同发展。鉴于芯片的量产流片和产品应用具备不确定性，关于后续ASIC安全专用芯片的具体进展情况，公司将通过公告或其他官方形式予以披露。 其三，“信创战役之挺进”，即全面进入信创市场，提高市场销售份额。报告期内，公司持续丰富信创产品线，先后发布了信创防火墙320G平台、80