汽车地带 2024年季度报告

华盛顿特区 20549 表格 10 - Q 季度报告 根据《1934年证券交易法》第13节或第15(d)节 在截至2024年11月23日的季度，或转换报告 根据《1934年证券交易法》第13节或第15(d)节 在从______至______的转换期间。委员会文件号码 1-10714 标注复选框表示是否注册人（1）在过去12个月内根据《1934年证券交易法》第13节或第15(d)节的规定提交了所有需要提交的报告（如注册人在过去12个月内不需要提交此类报告，则可忽略此部分），以及（2）在过去90天内一直受到此类报告提交要求的约束。是 ☐ 否 ☐ 标注是否已在过去12个月（或根据要求提交此类文件的较短期间）内根据规则405（§232.405）的规定提交了根据《S-T条例》第S-T-405节要求提交的每份互动数据文件。是 ☐ 否 ☐ 标明注册人是否为大型加速报告人、加速报告人、非加速报告人、较小规模发行人或新兴成长公司。参见《证券交易法》第12b-2条中对“大型加速报告人”、“加速报告人”、“较小规模发行人”和“新兴成长公司”的定义。 如果是一家新兴成长公司，请勾选此处以表示注册人在根据《证券交易法》第13(a)条采用任何新的或修订的财务会计标准的延长过渡期方面选择不采用该选项。 ☐ 普通股 ， 面值 $. 01 - 截至 2024 年 12 月 13 日已发行 16, 782, 160 股。 TABLE OF CONTENTS 第一部分财务信息3Item 1.财务报表3冷凝合并资产负债表3简明合并损益表4冷凝式综合报表4收入冷凝合并现金流量表5简明合并股东报表6冷凝合并财务报表的缺陷说明7独立注册会计师事务所的报告16管理层对财务状况和业绩的讨论与分析17Item 2.OperationsItem 3.关于市场风险的定量和定性披露25Item 4.控制和程序25第二部分.其他信息25Item 1.法律诉讼25项目 1A 。风险因素26Item 2.股权证券的未登记销售和收益的使用26Item 3.高级证券的默认值26Item 4.矿山安全披露26Item 5.其他信息26Item 6.展品26SIGNatures28 请参阅简明合并财务报表附注。 请参阅简明合并财务报表附注。 目录 AUTOZONE, INC. 简明合并财务报表附注 (未经审计) 注 A - 概述 未审计的合并财务报表根据美国（U.S.）一般接受的会计原则（U.S. GAAP）编制，适用于期间财务信息，并符合美国证券交易委员会（SEC）规则和法规第10-Q表及第10项条例S-X的要求。因此，这些报表并未包含完整财务报表所需的所有信息和附注。管理层认为，为了公允呈现，所有必要的调整，包括常规的累积调整，均已包括在内。有关更多信息，请参阅AutoZone, Inc.（以下简称“AutoZone”或“公司”）截至2024年8月31日年度的Form 10-K报告中包含的合并财务报表及相关附注。 截至2024年11月23日的十二周运营结果未必能够反映整个财政年度（截至2025年8月30日）的预期结果。AutoZone每个财政年的前三季度各包含12周，而第四季度包含16周或17周。财政年度2025年的第四季度有16周，而财政年度2024年的第四季度有17周。 最近发布的会计公告 2023 年 11 月 ， 美国财务会计准则委员会 (“FASB ”) 发布了 2023 - 07 年会计准则更新 (“ ASU ”) ，细分报告(主题 280). 本次ASU的修正案要求在年度和中期报告中披露对首席运营决策者（CODM）定期提供的重大业务段费用以及包含在业务段利润或亏损报告衡量指标中的其他业务段项目的总金额。该ASU要求公共实体披露CODM的职位名称及其对报告的业务段利润或亏损衡量指标使用的解释。公共实体必须在中期期间提供目前由第280号主题要求的所有年度披露内容，并且仅有一个报告业务段的实体需提供修订更新和现有第280号主题下所有必要的披露信息。ASU 2023-07自2024年12月15日后的财政年度及之后的中期期间生效，并要求追溯采用。允许提前采用。本公司将从2025年财政年度的年度报表开始采用此标准。目前，公司正在评估这些新的披露要求及其采用的影响。 2023 年 12 月 ， FASB 发布了 ASU 2023 - 09 ，所得税(主题 740)这些修订旨在通过更新所得税披露要求来增强收入税信息的透明度。该指导方针自2024年12月15日之后的年度期间对公共实体生效，并允许提前采用。这些修订应在未来的基础上应用；然而，追溯应用也是允许的。公司将遵循这一标准，在2026财年的年度报告中采用。目前，公司正在评估这些新的披露要求，并预计采用不会产生重大影响。 2024 年 11 月 ， FASB 发布了 ASU 2024 - 03 ，损益表 - 报告综合收益 - 费用分解披露 (子题 220 - 40)。本 ASU 要求在财务附注中披露 在每个中期和年度报告期间，陈述特定成本和费用的信息，包括计入各相关费用项目的存货采购、员工薪酬、折旧和无形资产摊销。还需提供对各相关费用项目中未单独拆分的部分金额的质量描述。此ASU自2026年12月15日之后的所有公共实体的财政年度以及2027年12月15日之后的中期期间开始生效，并允许提前采用。该ASU应自生效日期后的财务报表首次发行时或追溯到财务报表中所有前期期间应用。公司将于2028财年的年度报表中采用此标准。目前，公司正在评估这些新的披露要求及其采用的影响。 附注 B - 商品库存 商品库存包括相关的采购、存储和处理成本。库存成本的确定方法为：对于国内库存，采用后进先出（“LIFO”）方法，并以成本或市场价值较低者为准；对于墨西哥和巴西的库存，则采用加权平均成本法，并以成本或可变现净值较低者为准。公司的政策是不将库存价值超出重置成本的部分进行调整。由于公司商品采购价格的变化，主要由不断波动的运费成本驱动，截至2024年11月23日和2024年8月31日，公司的LIFO信用准备金余额分别为1900万美元。公司LIFO信用准备金余额的增加记录为非现金销售成本费用，减少则记录为非现金销售成本收益。 附注 C - 可变利益实体 公司投资于某些促进可再生能源发展的税收抵免基金，并主要通过实现联邦税收抵免来获得回报。公司将这些税收抵免基金的投资视为可变利益实体（“VIEs”）的投资。公司在评估任何VIE时，确定其是否为主要受益方。公司在识别持有对VIE经济表现影响最显著事项权力的实体时，考虑了多种因素，包括但不限于控制融资、租赁、建设及其他运营决策和活动的能力。截至2024年11月23日，公司持有的被认为属于VIE的税收抵免权益投资被认定为公司不是这些实体的主要受益方，因为公司没有权力指导对实体影响最显著的活动，因此按照权益法进行了会计处理。公司对这些投资的最大潜在损失敞口通常限于其净投资，截至2024年11月23日和2024年8月31日，分别为8490万美元和5390万美元，并在合并资产负债表的长期资产其他项目中列示。 附注 D - 公允价值计量 公司定义公允价值为在计量日期，市场参与者之间进行有序交易时转移资产所收到的价格或转移负债所支付的价格。根据ASC 820规定，公允价值计量和披露公司采用公允价值层次法，该方法优先考虑用于衡量公允价值的输入。该层次结构定义如下，最高优先级给予活跃市场中相同资产或负债的未调整报价，最低优先级给予不可观察输入。公允价值层次的三个级别如下所示： 1 级输入—在测量日期，公司可以访问的活跃市场中的未经调整的报价价格，用于相同资产或负债的交易。 2 级输入—包括在Level 1中的、除报价市场价格外可观察的输入，这些输入可以直接或间接地对资产或负债进行观测。 3 级输入—该资产或负债采用不可观察输入，基于公司的自身假设，因为几乎不存在类似资产或负债的可观察活动。 目录 按经常性公允价值计量的有价证券 公司按经常性基础以公允价值计量的有价证券如下 ： 截至2024年11月23日，附录的 condensed consolidated资产负债表中记录的公允价值计量金额包括短期可交易债务证券3430万美元，列示于其他流动资产内；长期可交易债务证券8630万美元，列示于其他长期资产内。公司的可交易债务证券通常根据季度最后一个营业日的活跃市场主要市场价格进行估值，或通过使用与这些证券相关的其他市场输入，如基准收益率和成交报价。可交易债务证券的公允价值按资产类别描述在“附注E——可交易债务证券”中。 不按公允价值确认的金融工具 该公司持有的金融工具包括现金及现金等价物、应收账款、其他流动资产和应付账款。由于这些金融工具的到期时间较短，其账面价值大致接近公允价值。关于公司债务的账面价值和公允价值的讨论详见“附注H-融资”。 附注 E - 有价证券 可交易的债务证券按公允价值计量，并将未实现的损益（扣除所得税影响后的净额）记录在累计其他综合收益中，直至实现为止；任何与信用风险相关的损失则在发生当期确认为净利润。公司确定已售证券成本的基础是“特定识别模型”。 公司可供出售的可交易债务证券包括以下内容 ： 截至2024年11月23日，公司持有92种处于未实现损失状态的证券，市值约为130万美元。在评估这些证券是否存在信用损失时，公司考虑了包括损失程度、投资方的信用状况、到期期限以及持有直至到期或恢复公允价值的能力在内的多种因素。鉴于上述因素，公司认为无需计提信用损失准备。在截至2024年11月23日的十二周期间及去年同期，公司并未在可交易债务证券上实现任何重大盈亏。 包括在上述可供出售的可交易债务证券中，有1.115亿美元的可交易债务证券是由公司保险子公司转移到信托账户的，用以担保其对相关保险公司截至2024年11月23日和2024年8月31日未来工伤赔偿和意外损失的义务。 附注 F - 供应商融资计划 公司与第三方金融机构合作，以确认公司欠某些供应商的发票余额，并在发票到期日由公司向这些金融机构支付已确认的金额。这些安排允许供应商在其自主决定下，直接与这些金融机构签订协议，以商定的条款为公司的供应义务提供融资。供应商的参与是自愿的，公司对供应商的义务（包括金额和到期日期）不受供应商选择与第三方金融机构签订协议的影响。截至2024年11月23日和2024年8月31日，公司通过这些安排确认的供应商义务分别为50亿美元和49亿美元，分别计入应付账款；以及2.065亿美元和2.267亿美元，分别计入其他长期负债，在 condensed consolidated balance sheets 中体现。 附注 G - 诉讼 公司涉及多项与其业务开展相关的法律诉讼，包括但不限于关于工资和工时违规、非法解雇、雇佣 Practices、产品责任、隐私与网络安全、环境问题、知识产权或合规性方面的索赔和指控。目前，公司并不认为这些事项单独或合并起来会对公司的财务状况、经营成果或现金流产生重大影响。 附注 H - 融资 公司的债务包括以下内容 ： 2021年11月15日，公司对其现有的循环信贷协议进行了修正和重述（以下简称“循环信贷协议”），借款能力从20亿美元增加到22.5亿美元。根据公司的选择，并经贷款人批准，循环信贷协议下的最高借款额可进一步增加至32.5亿美元。2022年11月15日，公司修订了循环信贷协议，将终止日期延长了一年；2024年11月15日，公司再次修订了循环信贷协议，将终止日期再次延长一年。按照修订后的条款，循环信贷协议将于2028年11月15日终止，所有已借金额届时均需偿还。循环信贷协议下的借款可以是基准利率贷款、隔夜融资利率（SOFR）贷款或两者组合，由AutoZone自行决定。循环信贷协议包括以下子限制：（i）7500万美元的流动贷款子限制；（ii）5000万美元的单个发行人信用证子限制；以及（iii）总计2.5亿美