市场资讯日报：特朗普胜选，助推特斯拉市值重回万亿美元大关

港美股研究·资讯日报 国信（香港）市场资讯日报 特朗普胜选，助推特斯拉市值重回万亿美元大关 一、全球投资焦点 做空特斯拉的对冲基金损失逾50亿美元，特斯拉前景料与特朗普的密切关系有关。 自从唐纳德·特朗普赢得大选后，对冲基金继续做空特斯拉公司损失了数十亿美元。因为他们感受到了候任总统与特朗普之间特殊关系的影响。 彭博根据彭博汇总的数据计算得出在选举日到上周五收盘期间做空特斯拉的对冲基金账面损失至少52亿美元。 摩根大通提供的另一份数据显示，在过去四个月里许多同行平仓做空特斯拉的股票。Hazeltree跟踪超过500家对冲基金的头寸，此次头寸调整恰逢马斯克在7月13日支持特朗普。 这位特斯拉首席执行官已成为特朗普最大的亿万富豪粉丝。马斯克利用自己作为世界首富的地位为特朗普的竞选活动提供了动力。2024年大选随着特朗普明确表示他计划奖励忠实拥护者。马斯克将自己的命运与这位候任总统连在一起现在为获得政治影响力奠定了基础。 PerLekander对冲基金公司首席执行官，称他在大选前少量做空特斯拉。"他设法削减了相当多的头寸，这意味着他的损失最终是“相当小”。"但我们还是损失了一些钱”他说。 2024年11月11日 港美股研究·资讯日报 基础数据 所属市场美国股市 评级无 标普500指数5,995.5 52周最高6,012.5 52周最低4,393.8 近3个月日均成交额（亿）2,877.2 数据来源：Wind；数据日期：2024年11月11日国信证券（香港）财富研究部整理 美股主要指数表现 数据来源：Wind；数据日期：2024年11月11日国信证券（香港）财富研究部整理 XIAXiaodong SFCCENo.：BLA385 +85228996772 xiaxd@guosen.com.hk 自11月5日大选以来特斯拉股价已上涨近30%市值增加超过2000亿美元。在此背景下，之前做空该公司的对冲基金此后急于扭转局面。 Hazeltree提供的每周数据显示，截至11月6日只有7%的对冲基金净做空特斯拉低于7月初的17%。也就是说只有8%的人持有该股净多头头寸。 尽管电动汽车行业的其他公司都在努力应对贸易紧张局势、消费者需求疲软和竞争加剧等不利因素。特斯拉已被证明是一只做空危险的股票。今年7月份Hazeltree追踪的对冲基金中近五分之一建立了做空特斯拉的仓位，但该公司公布出人意料的销售数字后，很多做空者措手不及，纷纷回补，从而引发了大幅上涨。 与绿色板块的其他股票相比，特斯拉的表现也很突出。随着市场消化特朗普获胜的消息，风能和太阳能等可再生能源类股开始下跌。市场担心特朗普会兑现削减清洁能源激励措施的承诺。 Lekander表示从现在起，一年多一点的时间。他预计就连特斯拉也会感受到特朗普反气候政策的刺痛。Lekander说尽管这位候任总统和马斯克之间存在联系，但“特朗普当选对于特斯拉作为一家汽车公司来说非常不利”。”在大约12到18个月内特朗普政府将取消特斯拉真正赖以生存的大量补贴。马斯克一直在游说特朗普政府让他削减他所谓的政府官僚作风和浪费。马斯克的“影响力现在可以说是科技界和华盛顿之间的一座桥梁”。 今年7月，时任美国总统候选人的特朗普在一次暗杀行动中幸存下来后。马斯克公开表示支持他，自己的财富也因大选结果而飙升。在大选后的几天里，特斯拉的股价飙升，他的净资产增加500亿美元。据彭博亿万富翁指数，马斯克管理着一个由包括X和SpaceX在内的六家公司组成的帝国花费超过1.3亿美元支持特朗普和在竞争激烈的众议院竞选中否决共和党人。 Lekander表示特斯拉股价目前超过300美元，他估计有大约三分之一是特朗普效应造成的。"所以现在特斯拉的股票更像是在押注特朗普能在多大程度上帮助埃隆”他说。 二、港/美股回顾 1、港股市场数据： 市场概览 港股三大指数高开低走，恒指和国指分别下跌1.07%和1.13%，恒生科技指数下跌0.2%。早盘，恒指和国指一度涨近2%，恒生科技指数盘中曾大涨3.5%。 个股表现 科技股多数走低，网易跌5.6%，美团跌4%，腾讯和阿里巴巴跌1.7%，小米涨1.6%，京东涨超1%。 中资券商股和内房股跌幅居前，融创中国跌超9%，中信证券和中信建投证券均跌超5%。房地产产业链，建材水泥股和家电股齐跌。 其他板块：大消费、煤炭股、稀土概念股、教育股、重型基建股、手游股、石油股、内险股等纷纷走低。 行业动态 汽车经销商股因行业协会呼吁抒困和经销商库存预警下降而走俏，中升控股涨近26%，美东汽车涨超9%，永达汽车涨超6%。汽车股、半导体股、航空股：表现活跃，小鹏汽车因发布首款AI汽车而大幅上涨近15%。 政策与消息 金融机构支持：全国工商联汽车经销商商会召开座谈会，建议金融机构给予资金支持并优化贷款政策。 民办教育促进法：北京市人民政府发布修订草案征求意见稿，推动民办教育高质量发展，设立学科类校外培训机构由区教育行政部门审批。 房地产市场 内房股回调：融创中国跌超9%，融信中国、旭辉控股跌超7%，中国金茂等跌超4%。10月前20日，重点28城新房日均成交规模较9月增长11%，重点16城二手房成交增长11%。金融监管总局、住建部联合召开政策培训会，指导城市房地产“白名单”项目扩围增效。 南下资金净卖出30.43亿港元，其中港股通（沪）净卖出1.08亿港元，港股通（深）净卖出29.35亿港元。 美股市场数据： 美股三大股指震荡收涨。截至收盘，道指涨0.59%，纳指涨0.09%，标普涨0.38%。 行业板块方面，除原料、半导体、通讯和科技分别收跌0.91%、0.75%、0.49%和0.11%外，标普其他7大板块悉数收涨：公用事业、房地产、日常消费、工业、金融、医疗和能源分别收涨1.92%、1.71%、1.21%、1.07%、0.9%、0.72%和0.67%。 概念板块方面，航空ETF涨1.24%，旅行服务板块跌1.21%，高端酒店万豪涨1.12%，爱彼迎跌8.66%，挪威邮轮涨1%。太阳能板块跌3.84%。金融科技板块方面，PayPal收涨2.04%，NU涨0.07%。网络安全板块涨0.23%，SQ跌0.94%。 中概股多数收跌，KWEB跌6.71%。台积电平收0%，台积电10月销售额3142.4亿元新台币，同比增长29.2%，创单月营收历史新高。阿里跌5.94%，拼多多跌6.4%，京东跌6.99%，理想跌7.65%，小鹏涨1.9%，小鹏P7+打破小鹏历史所有纪录。截止11月7日24:00，小鹏P7+大定31528台。富途跌13.02%，蔚来跌4.14%，新东方跌1.63%，瑞幸咖啡跌1.52%，名创优品跌2.62%。NTES跌5.42%，网易内部邮件通报高管贪腐，9人已被采取刑事强制措施。 2、美股市场活跃榜 证券名称 证券代码 最新价格 当日涨幅 成交量 最近一周涨幅 特斯拉公司 TSLA 321.22 8.19% 178.87 7.44% 英伟达 NVDA 147.63 -0.84% 357.54 2.42% 亚马逊公司 AMZN 208.18 -0.89% 64.31 3.40% 苹果公司 AAPL 226.96 -0.12% 131.86 1.62% Meta平台股份有限公司 META 589.34 -0.40% 55.58 2.94% 微软 MSFT 422.54 -0.68% 81.65 -2.46% Palantir PLTR 58.39 4.49% 24.19 1.09% 微策略公司 MSTR 270.42 -0.14% 21.76 -3.48% 宣伟公司 SHW 386.67 0.70% 4.41 5.66% MercadoLibre MELI 1872.01 5.52% 4.60 1.60% 3、纳斯达克金龙中国指数表现： 最近1天最近1个月 资料来源：Bloomberg，国信证券（香港）财富研究部 三、欧美市场一览 美国债市：国债收盘涨跌互现，利率曲线趋平，继续受到美国大选结果的影响 2年期国债利率上涨5.45个基点，报4.2539% 5年期国债利率上涨2.11个基点，报4.1915% 10年期国债利率下跌2.14个基点，报4.3043% 30年期国债利率下跌6.01个基点，报4.4696% 外汇市场：彭博美元指数连续第六周上涨，交易员评估川普胜选影响。除日圆外的G-10货币兑美元上周五普跌，澳元表现最差 彭博美元指数上涨0.6%，报1,267.8 欧元/美元下跌0.81%，报1.0718美元 美元/日圆下跌0.2%，报152.64日圆 英镑/美元下跌0.51%，报1.2921美元 美元/瑞郎上涨0.37%，报0.8756瑞郎 美元/加元上涨0.37%，报1.3912加元 澳元/美元下跌1.44%，报0.6583美元 纽西兰元/美元下跌0.96%，报0.5967美元 美元/离岸人民币尾盘较前一交易日纽约尾盘上涨0.74%，报7.2013元 美元/在岸人民币夜盘上涨0.57%，报7.1860元 据台北外汇，美元/台币收盘下跌0.39%，报32.1150元台币 欧洲股债：德国和英国国债上涨，投资者平仓「川普交易」。欧洲股市连续第三周收低，历峰集团上半财年利润大幅下滑 斯托克欧洲600指数下跌0.6%，报506.63点 英国富时100指数下跌0.8%，报8,072.39点 法国CAC40指数下跌1.2%，报7,338.67点 德国DAX指数下跌0.8%，报19,215.48点 英国10年期国债利率下跌6.3个基点，报4.435% 德国10年期国债利率下跌7.8个基点，报2.367% 法国10年期国债利率下跌8.3个基点，报3.121% 意大利10年期国债利率下跌7.3个基点，报3.658% 能源：原油下跌，中国财政刺激措施令投机者失望，但尚不足以令油价脱离7月份以来的最窄交易区间 WTI原油期货下跌2.7%，报70.38美元/桶 ICE布伦特原油期货下跌2.3%，报73.87美元/桶 NYMEX汽油期货下跌2.0%，报2.0125美元/加仑 NYMEX柴油期货下跌2.1%，报2.2389美元/加仑 NYMEX天然气期货下跌0.9%，报2.6690美元/百万英热单位 金属：中国刺激措施令部分市场人士失望后，工业金属普跌。金价回落，投资者评估联储会未来利率路径 COMEX期金下跌0.4%，报2,694.80美元/盎司 COMEX期银下跌1.3%，报31.4490美元/盎司 LME期铜下跌2.3%，报9,443.50美元/吨 LME期铝下跌2.7%，报2,620.50美元/吨 LME期锌下跌2.4%，报2,979.50美元/吨 LME期镍下跌1.1%，报16,397.00美元/吨 四、美元兑人民币走势 资料来源：Bloomberg，国信证券（香港）财富研究部 五、美元指数与比特币走势 资料来源：Bloomberg，国信证券（香港）财富研究部 六、美股模拟投资组合及ETF基金参考 资料来源：国信证券（香港）财富研究部 美股ETF介绍 1、XLE全称为能源精选行业SPDR基金EnergySelectSectorSPDRFund（代码是XLE.P） XLE由美国道富银行发行，在全球金融资产服务业处于领先地位。是美国道富集团的全资子公司。美国道富集团成立于1792年。目前资产管理规模为3万亿美金左右，位列全球第三。 能源精选行业SPDR基金（以下简称“XLE”）主要投资于能源精选行业指数中的证券，并追求与该指数的价格和收益表现相对应。 能源精选行业指数包括被全球行业分类标准（GICS®）归类为能源行业的公司，涵盖石油、天然气、可消费燃料以及能源设备和服务等行业。该指数是标普道琼斯指数有限责任公司（S&PDJI）根据特定标准开发和维护的，包括所有成分证券都是标普500指数的成分股，以及采用修正市