每日市场观察

2024年11月1日 【今日关注】 市场开盘后震荡上行，随后维持横盘震荡至收盘。成交量突破2万亿元，上涨个股超3000家，整体保持了较好的活跃性。板块方面，多元金融涨幅居前，原因可能与三季报利好因素有关（部分领涨个股三季报主营数据超预期、部分领涨个股发布了三季度分红预案）。受10月30日国家发改委利好政策影响，光伏板块同样收得较大涨幅。 上证10月线收跌1.70%，深证10月线收涨0.58%。综合来看，受9月末多项利好推动叠加国庆长假因素，10月初市场大幅高开，成交量突破3万亿大关，随后快速调整。中旬市场逐步止跌企稳，随后量价温和回升，直到月末。10月绝大多数板块实现上涨，受多方利好消息影响，科技相关领域表现较为出色。 后市方面，以中证全指为例，当前指数点位已逐渐接近短期均线，需要观察后续是以均线为依托继续向上还是跌破均线走出下跌三浪。同时，近期市场维持了超万亿的成交量，但指数点位并未有明显的上涨或下跌。表明当前场内资金的博弈情况同样较为激烈。因此需要密切关注博弈何时有结束迹象，并及时调整投资策略。板块方面，科技方向尤其是国产替代领域值得继续关注，11月的消费市场也值得期待。 【市场回顾】 市场概况：10月31日，市场全天冲高回落，三大指数小幅上涨。盘面上，大金融股集体走强，券商股领涨，光伏概念股全天大涨，化债概念股表现活跃，芯片股午后拉升，低空经济概念股维持强势。下跌方面，白酒等消费股展开调整。整体上个股涨多跌少，全市场超3500只个股上涨。板块方面，多元金融、光伏设备、化债概念、半导体等板块涨幅居前，猪肉、减肥药、白酒、草甘膦等板块跌幅居前。截至收盘，沪指涨0.42%，深成指涨0.57%，创业板指涨0.6%。 【资金面】 主力资金流向：10月31日，上证净流入379.08亿元，深证净流入432.97亿元。行业板块方面，主力资金流入前三的板块为光学光电子、证券、半导体，主力资金流出排名前三的板块为乘用车、贵金属、白酒。 【消息面】 1.50.1%10月制造业PMI时隔5个月重回景气区间 国家统计局服务业调查中心和中国物流与采购联合会10月31日发布数据显示，10月份制造业采购经理指数（PMI）为50.1%，非制造业商务活动指数为50.2%，综合PMI产出指数为50.8%，分别比上月上升0.3个、0.2个和0.4个百分点，整体回升，均位于临界点以上。 点评：10月份制造业PMI为50.1%，处于扩张区间。与此同时，非制造业活动指数、综合PMI均在50%以上，处于扩张区间，说明中国经济基本面趋势整体良好。 2.交通运输部：前三季度我国交通经济稳健增长 10月31日，交通运输部召开10月份例行新闻发布会，交通运输部总规划师、综合规划司司长吴春耕介绍，今年前三季度我国交通运输经济运行总体平稳、稳中有进，交通运输主要指标走势与宏观经济形势总体吻合，走向是一致的。其中货运量、港口货物吞吐量、跨区域人员流动量等主要指标均实现增长，增速呈现“人流快于货流，外贸快于内贸”的特点。 点评：交通运输水平能够从侧面反映国内经济运行综合质量。前三季度全国交通运输平稳有进，侧面反映中国经济基本面运行质量高。 3.国有大行相继公告存量房贷利率定价机制重定价周期这样调整 10月31日，工商银行、农业银行、中国银行、建设银行等国有大型商业银行发布公告称，根据《中国人民银行公告[2024]第11号》（下称“央行公告”）相关要求，将依法有序完善存量个人住房贷款利率定价机制。 点评：房地产是经济结构中关键组成部分，对经济结构和经济增速具有重要作用。在国家房地产新政指导下，尤其在个人房贷利率放松下，房地产行业有望迈入发展新阶段，实现房地产行业的高质量发展。受益于房地产新政而出现基本面较大改善的开发商、房产中介，可以适度关注。 【行业动态】 1.国家能源局：推动《“一带一路”绿色能源合作行动计划（2024-2029）》取得实效 国家能源局国际合作司副司长董翔31日在国家能源局新闻发布会上表示，下一步，国家能源局将继续贯彻落实好能源安全新战略，在共建“一带一路”倡议引领下，推动《“一带一路”绿色能源合作行动计划（2024-2029）》取得实效，积极构建能源绿色低碳转型共赢新模式，推动建立公平公正、均衡普惠的全球能源治理体系。据介绍，《行动计划》聚焦绿色能源合作关键领域，提出未来5年的重点举措，包括共同提升绿色能源安全保障能力、共同加强绿色能源技术创新合作、共同加强绿色能源领域能力建设、共同推动青年人才交流合作、共同强化绿色能源金融服务力度和共同营造有利的能源发展环境等。 2.前三季度我国社会物流总额超250万亿元 据中国物流与采购联合会消息，今年前三季度，我国社会物流总额为258.2万亿元，按可比价格计算，同比增长5.6%。前三季度，社会物流总费用为13.4万亿元，同比增长2.3%。社会物流总费用与GDP的比率为14.1%。从构成来看，运输费用7.5万亿元，增长2.7%；保管费用4.3万亿元，增长1.9%；管理费用1.5万亿元，增长1.7%。前三季度，物流业总收入为10万亿元，同比增长3.7%，增速与上半年基本持平。 3.交通运输部今年已累计下达3157亿元车购税资金 交通运输部新闻发言人刘鹏飞介绍，今年以来，交通运输部累计下达3157亿元车购税资金支持地方交通建设，积极争取超长期特别国债支持，加快完善国家综合立体交通网络，公路、水运各项交通重大工程建设正在全力加快推进。 【基金动态】 1.公募加大布局力度今年以来新基金规模突破9000亿元 公募基金发行势头足。Choice数据显示，今年以来，新成立基金总规模已超8800亿元，正在发行的中证A500场外指数基金，募集规模已超300亿元。随着这些基金相继成立，新基金的募集规模将超9000亿元。从公募布局方向来看，权益类基金依然是重点方向，指数基金占据“半壁江山”。 2.再创历史中证A500创下国内指数相关基金最快突破千亿规模的纪录 数据显示，截至10月30日，首批10只中证A500ETF的总规模增长至614亿元，相比10月15日上市时的200亿元，不到半个月便增长了超200%。 【买方观点】 前海联合基金张磊：市场信心重塑四季度哪些机会值得关注 近期，六部门联合发布了《关于大力实施可再生能源替代行动的指导意见》（以下简称《指导意见》），其中多处谈到风电行业的发展：包括“开展深远海漂浮式海上风电等试点应用”，“加快推进以沙漠、戈壁、荒漠地区为重点的大型风电光伏基地建设，推动海上风电集群化开发”、“在具备条件的农村地区积极发展分散式风电”等，充分展现政策对风电行业的重视；此外，《指导意见》中提到要全面提升可再生能源供给能力，这也意味着风电等可再生能源在我国的能源结 构中的比重将会不断提升，电力需求的持续增长将为风电产业开辟更大的市场空间。 （今日关注撰写者：财达证券郝若飞，注册投顾执业编号：S0400620090003）（消息面点评撰写者：财达证券任燕楠，证券投资咨询分析师执业编号：S0400523020001） 免责声明：市场有风险，投资需谨慎。 本文提供的所有信息仅供参考，不构成任何投资建议。财达证券不会因接收人收到本内容而视其为客户。财达证券力求所涉信息资料准确可靠，但财达证券不对该等信息的准确性、完整性或可靠性、及时性做任何保证。 在任何情况下，本文所推送信息或所表述的意见并不构成对任何人的投资建议。除非法律法规有明确规定，任何情况下财达证券不对因使用本文的内容而引致的任何损失承担任何责任。读者不应以本文推送内容取代其独立判断或仅根据本文推送内容做出决策。财达证券版权所有并保留一切权力。如发现其他版权问题，请致电客服或发送邮件，相关人员会及时处理。